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银行用的外汇全自动交易系统
自从MT4之类的交易平台出现后，全自动交易系统如雨后春笋般不断出现，在市场上几乎每天都有新的系统出现，一个功能比一个强大，成功率有自称达到100%，而价格一个比一个便宜，最低只要7美元，但很可惜的其中99.99%以上是垃圾，我们只需要用常识判断一下就知道这是不可能的，如果用一百美元（目前流行的价格是97美元）就可以买到一个100%成功率的交易系统，那么世界富豪榜很快就需要改变了，而发明这个系统的也早就成为世界首富了。
全自动交易系统到底有没有用？尤其对已经买过一堆“垃圾”的交易者来说这个疑惑更大，如果我们也只用常识来判断，全自动交易系统当然是有用的，而且有非常大的用处。
交易成功或失败的关键因素只有三个：1、交易心理，2：资金管理，3、交易策略。其中最不容易解决的是第一个问题。自律性、纪律性是一个亘古不变的难题，能做到的人凤毛麟角，可能出家人都做不到，更遑论普通人了。但就算最垃圾的全自动交易系统也把这个最难的难题轻易地解决了。最少有50%以上的失败交易可以归咎于不正确的交易心态。全自动交易系统轻巧地把这块巨石搬开了，所以理论上应该大大提高交易的成功率，增加获利能力。资金管理其实和交易心理有一部分的关系，很多时候，因为贪婪的心态会过量交易，结果连续几次亏损就可以“爆仓”了。一些全自动交易系统（包括垃圾系统）会根据设定的风险系统自动设定仓位，如果设开仓位的方法比较合理，那么资金管理的问题也可以得解决，但这是垃圾系统开始出现问题的地方，一般垃圾系统都不会有很成熟的（Sophiscated）计算方法，只是草率地用帐户余额的一定比率来设定仓位，没有很好的规避风险，没起什么作用。
交易策略是垃圾系统出大问题的地方，一个好的全自动交易系统后面肯定有一个成功的交易策略。成功的交易方法有很多，对有经验的交易者来说要设计一个不算太难，但这些都是非常有经验的人，市场中比较欠缺这样的人才，所以随便什么人都去设计这样一个系统肯定结果就灾难性的了。
正因为全自动交易系统有着不可替代的优点，所以世界上一些从事外汇交易的银行，对冲基金等都会有自己的系统。全自动交易系统在英文中叫做“Robot”或EA（Expert Advisor），但银行或对冲基金有着他们自己的称呼，叫做“QUANT”。QUANT代表定量分析（Quantitative Analysis），其中最出名的索罗斯（George Soros）用的Quant。全世界约有15%以上的银行对冲基金是纯Quant操作的，其它的是人工配合Quant一起操作。
银行在设计Quant时需要二队人，一队是顶尖的有经验的交易人，另一队是优秀的软件工程师，缺一不可。在职业交易人最后决定交易策略后由软件工程师编写成程序。经过反复测试、调整最后才能定型。其中耗费的金钱可能用百万美元计。这些Quant每天处理的资金是用亿为单位的，一套Quant开发资金可以相对不计，但市场不断在变化，所以这二队人并不是开发完就可以解散的，他们要经常更新，微调Quant以适应市场变化。因此Quant的长期维护费用也非常高。
每种金融工具甚至每种货币都有自己独特的“性格”，用一种交易策略去处理整个金融市场是不现实的。所以银行都会开发好几套Quant，这些Quant可能是不同人员开发的，加起来的开发资金可能就相当可观了。
我们再用常识判断一下这些Quant可能以97美元的价格卖给我们吗？事实上这些Quant是绝对不卖的，因为银行不会想让全世界都知道他们的交易策略。我们作为外汇市场的散户，只能退而求其次，寻找次一级的全自动系统，当然绝对不是97美元的垃圾系统。
市场中的确有些全自动交易系统是相当不错的，甚至它们的效果不会比Quant差太多。首先我们要认识到一点，没有100%成功率的Quant，有些Quant的成功率甚至还不到50%，但是由于盈/亏比高，所以长期的盈利还是相当可观，所以当我们在寻找EA时应该有正确期望值。如果像有些人在购买消费品时一样，价格是唯一的考虑因素，那么几乎可以肯定，买到的百分之百是垃圾，一个好的全自动交易系统就像一台全自动提款机。肯定是有代价的
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