英国人炒股如何纳税？

英国人炒股如何纳税？

——英国人炒股需要缴纳三种税

武汉科技大学金融证券研究所所长董登新教授

　　在英国，股票投资必须缴纳三种税：即买入股票时必须缴纳印花税；卖出时必须缴纳资本利得税；分红时股东必须缴纳红利税。（注：债券与基金投资时的税负与股票一样。）

　　（一）买入股票时缴纳印花税

　　在英国，当你买入股票时，你必须缴付无纸交易印花税（简称印花税）。当你通过经纪人买入股票时，交易通常通过电子结算与登记系统自动完成，这就是所谓的无纸化交易。

　　英国股票交易印花税设定为0.5%，课税基数是你获得股票时所付出的代价，而不是股票实际值多少。这也就是说：

　　（1）如果你花1000英镑买入的股票，你就要缴付5英镑的印花税，而不论股票自身的价值实际是多少。英国的印花税税负是中国A股印花税的5倍！

　　（2）如果你不支付现金而是用其他一些值钱的东西交换股票，印花税则以你交换股票所交换出去的东西的价值为基础。

　　（3）如果你无偿地获得股票，你就不必支付印花税。

　　（二）卖出股票时缴纳资本利得税

　　资本利得税不同于工薪所得税。工薪所得税是劳动收入所得税，而资本利得税是非劳动收入所得税。在英国，股票、债券（包括国债）、基金投资都必须缴纳资本利得税。下面以股票投资为例，介绍英国资本利得税的征缴。

　　当你处置（卖出或送出）股票时，如果你的所得或利润超过一定水平，则你可能需要缴付资本利得税。因为当你处置股票时，你是否需要缴付资本利得税，这主要取决于你在纳税年度的资本净利得。

　　年度应税资本净利得＝纳税年度股票买卖所赚－股票买卖亏损－年度豁免额

个人投资者的资本利得税年度豁免额及税率

　　2008——2009财政年度及2009——2010财政年度因金融危机而临时调整为统一税率18%。从2010——2011年度开始重新恢复按个人总所得确定的超额累进税率。超额累进税率的纳税原则：年收入越高的人，其资本利得税率就越高；相反，年收入越低的人，其资本利得税率就越低。

　　在英国，每年4月6日到次年4月5日作为股票投资的一个纳税年度。资本利得税税率的应用是以工薪所得加上资本利得的年度总所得为依据的。在金融危机之前，个人投资者的资本利得税的税率为（2007——2008年这一纳税年度的豁免额为9200英镑）：

　　（1）年度应税总所得低于2230英镑的部分，资本所得税税率采用10%；

　　（2）年度应税总所得介于2230——34600英镑之间的部分，资本所得税税率采用20%；

　　（3）年度应税总所得超过33300英镑的部分，资本所得税税率采用40%。

　　资本利得税计算步骤：

　　（1）汇总你在一个纳税年度内的每笔炒股所赚；

　　（2）汇总你在一个纳税年度内的每笔炒股所亏；

　　（3）计算你在一个纳税年度内的炒股净利得=（1）-（2）；

　　（4）计算你的应税炒股净利得=（3）-年度豁免额；

　　（5）如果（4）等于零，或为负数，则不用缴付资本利得税；

　　（6）如果（4）大于零，则再从中扣除“上一个纳税年度未扣完的炒股所亏”。如果炒股所亏仍不能从炒股所赚中冲销掉的，可留作下一个纳税年度继续冲销。

　　（7）如果冲销上年及本年炒股所亏后仍有净利得的，则必须缴纳资本利得税。

　　特别规定：

　　（1）当你将股票卖给或送给你的配偶、同性恋人时，你不必缴纳资本利得税。但这些获得股票的人在以后卖出或送出股票时，则必须以你原先获得股票时的初始成本为基础计算并缴付资本利得税。

　　（2）当你将股票卖给或送给你的孩子时，没有特别减免规定，仍需照章纳税。

　　（3）如果你低价卖出或送出股票给他人时，则你必须以的完全价值来计税。

　　（三）分红时股东缴纳红利税

　　你必须对英国红利（来自英国公司股票、单位信托及开放式投资公司收入）按不同税率征税。不论你的红利是来自公司、单位信托或是开放式投资公司（即基金公司），所有红利均同等缴税。红利税同样采用了超额累进税率，也就是年收入越高的人，红利税率就越高；相反，年收入越低的人，其红利税率就越低。

2011——2012纳税年度股票红利税率

　　然而，英国税务局认为，公司发放红利前已缴纳过公司所得税，因此，投资者在获得红利时，可以先作10%的税收扣减后，再按上表税率缴付红利税，而实际红利税税负仅相当于下表中的“净红利税率”。比方，年总所得不足35000英镑的投资者，其红利税是免税的，这是对低收入者的红利税照顾。

2011——2012纳税年度股票红利税的实际税负计算表

　　注：下周二本人博文：美国人炒股如何缴纳资本利得税和红利税？请各位到时阅读。