民营银行牌照引发市场热捧，谁将拔得头筹

     近期，民营银行牌照申请再次引发市场热捧，不论是传统民营企业，商会，还是互联网公司，电商平台都卯足了劲想在这一轮政策窗口中获得银行的牌照，谁将拔得民营银行的头筹成为各方关注的焦点。在银行的管理体系中，银监会的审批是关键，此前苏宁获得工商总局的名称认可只是第一步，关键还是看银监会的态度。

  

   仅在不到半个月的时间内，传言就有包括阿里、美的在内的多家企业将申请民营银行，而苏宁银行的名称获工商总局预核准，更是将民营银行的风刮到了A股市场。近期，“苏宁银行”的名称获工商总局预核准，同时获得核准的还有“华瑞银行股份有限公司”。加上此前的“苏南银行股份有限公司”，已有3家民营银行名称获核准。


互联网企业申请银行的优势


从舆论对比来看，互联网金融由于是一种全新的金融理念，加之拥有网上操作平台，又有一定的数据和信息流做支撑，迎合了消费者的用户体验，因此在这一波的对比中舆论优势更大。虽然民营银行最开始的申请者是传统的线下实体企业，但民营银行的概念很快延伸到线上互联网金融，阿里、腾讯、苏宁、京东等几大电商都开始蠢蠢欲动。

从业务结构来看，互联网金融，主要是电商平台开展银行业务拥有现实的业务做支撑。电商把中小商户的融资需求，消费者的信贷需求以及平台的转账结算和支付需求都统一起来了，除了没有银行牌照，基于电商平台的金融需求已经表现为类似于银行基本业务的“存、贷、汇”了。

所以，互联网企业获得银行牌照，业务可以立马在自有平台上做起来，一并解决了资金来源问题和金融杠杆问题，把电商的商贸属性和金融属性合二为一。这样一来，互联网金融的银行业务和传统银行的业务具有一定的差异性，直接冲突也不多，银行服务好20%的大客户，互联网金融可以在80%的长尾市场里做好耕耘。

传统企业申请银行优势

   
   由于传统企业没有线上操作经验，依据自身的融资需求和特点，一般申请的银行形态是线下的传统银行，只不过在规模、地域、股东数量、经营范围等方面和传统银行有所区别，但本质上是一致的。传统银行的监管条例、运营方法、业务结构也可以直接移植到申办的民营银行，因此，在接入银行体系这一方面，传统企业申请的银行具有现实的可操作性以及便捷性，相对管理层来说，监管和把握的力度更强。

除此之外，对于现有银行来说，线下传统企业申请的银行带来的威胁感不会像互联网金融那样强烈，充其量来说，是融入的角色多一点，而不是互联网企业办的银行那样具有颠覆性或挑战性。从整个银行的生态体系考虑，首批民营银行的重任由线下的企业来承担，可能银行市场的接受程度会更高一些。因为不光是管理层监管方便了，地方银监局、各大银行对于银行体系的运行规则、要点也是一目了然，不太会担心民营银行运行出现不可控风险。

但是，线下民营企业申请银行也有一个较大的缺陷：业务上的同质性。和传统银行相比，新申请的民营银行无疑例外要和现有银行开展线下的竞争，对公业务也好，小微业务也好，吸收存款也罢，同样会面临较大压力。尤其是利率市场化开闸，贷款基准利率已经放开，未来存款基准利率也会放开上限。对于企业申请的民营银行同样要面临利率市场化的冲击。银行业竞争已然激烈化，线下民营银行的设立在很大程度上避免不了同质竞争。

    对于设立民营银行，管理层的动作不会那么快，目前还在材料论证阶段，要等具体的民营银行细则出来。市场有传闻第一阶段可能批3家，分别位于天津、上海和温州或深圳，不过消息有待核实。

    央行和银监会在这一问题上尚需要一定的沟通。但可以猜测，银监会对基于线下的传统企业申请的银行或许更能接受。央行考虑的是网上银行的差异化竞争，这一点互联网企业可以做到；而银监会考虑的是便于监管和体系内银行的接受程度，这一点企业申办的银行占优势。