|
这个形态名称一听就是一个不好的兆头。“乌云盖顶”阳光被乌云遮罩，阴沉的天气即将到来。在股市技术分析上乌云盖顶就是一个顶部反转的K线技术形态。它一般出现在股价或指数的上升过程中，也可能出现在横盘整理中。
图22 从图中可以看出，乌云盖顶也是有两根K线组成，第一天是一根坚挺的阳线，似乎还显示着多头的力量，可是第二天则是一根高开的阴线，并且阴线的实体插入到前一个阳线的实体里面。也就是说，第二天市场开市时，股价是跳空高开的，但随后，股价却一路下滑，并跌破头天的收盘价，收盘时也没有守住前一个交易日的收盘价格，并收在全日最低价位置或接近最低价位置，收市价格明显扎入前一天阳线的体内。这根阴线扎入第一根阳线里面越深则其反转意味越明显。有些技术分析师严格要求到达扎入前一个阳线的50%以下，如果没有达到该位置，就应该继续观察下一步市场的演变，或者综合其它分析手段加以补充验证。 乌云盖顶顶部形态背后的道理比较容易理解。在该形态发生之前，市场处于上升途径，前一个交易日市场出现一根坚实的阳线也表明多头的上攻欲望，因此激发了第二天股价跳空高开，但是市场并没有按照多头理想的方式继续上攻，而是转头向下，这样就打击了多头的信心，观望者不敢做多，获利者了解寸头，抛盘开始出现，从而使股价下行并插入前一日的阳线实体内部。因此，头天的参与者就得到了一个止损点，就是第二天的股价相应的高点。这样就使得原有的上升趋势从市场心理和技术面上出现了变化，市场则有可能改变原有的运行趋势，顶部反转形态形成。 下面我们就列出乌云盖顶顶部形态的参考依据，并根据这些依据我们可以加大对它的可信度的确认： 1、在乌云盖顶形态中后一根阴线的实体扎入到前一根阳线的实体越深，其可信度就越大，一般超过一半最好。当然，如果是完全覆盖了前一个实体，则演变成了看跌吞没形态，因此中这个意义上讲，看跌吞没形态的意义比乌云压顶的看跌可能性更大。如果我们在进一步观察中发现接下来出现了一根大阳线，大阳线将前面所谓的“乌云盖顶”的两根K线全部“抱”进怀中，那么这个“乌云盖顶”或者“吞没形态”则是“假摔”，新的一轮上涨行情即将到来。 2、乌云盖顶的K线形态出现在长期的上升趋势中，并且在乌云盖顶的形态中的前一个阳K线是一根坚挺的光头光脚阳线，也就是说开盘价是当天最低价，收盘价是当天最高价。而后一根阴线是一根高开的光头光脚阴线，即开盘价是当天最高价，收盘是当天最低价。 3、在乌云盖顶中，后一根阴线的开盘价是高于一个重要的阻力位以上，并且收市时跌下来没有守住该阻力位以上，这也可能预示着上攻失败，市场将向下回落到原来的支持位，市场将失去上涨的动力。乌云盖顶顶部形态的可信度将增大。 4、在乌云盖顶形态的第二天，市场开盘价出现较高的跳空高开上行，并伴随着巨大的成交量，但后来的股价却转头向下回补跳空缺口，并跌破上日的收盘价，扎入前一根阳线实体之中。这是因为，当市场跳空高开后，出现“暴涨”迹象，许多跟风买盘大量出现，然而这也引起了获利盘的抛售，市场价格开始下落，这样更进一步引起了投资者的警觉，获利盘进一步卖出，而预进场的资金则处于谨慎观望，这样市场心态的“乌云”开始笼罩，预示着市场顶部的形成和反转。这里也顺便提示一下，如果在顶部区间，市场参加交易的机构资金，如基金、社保、大户出现极高的持仓量，这也是一种危险的信号。 下图23是奥特迅（002227）在2010年1月18日至6月3期间的日K线图。
图23 在图中我们清晰地可以发现有两个乌云盖顶的形态出现。从2月12日开始的近两周的上涨，3月3日出现了一个由上影线的阳线，并在涨幅不小，而第二天，市场股价高开，并一路下行，收了一根深深扎入前一个阳线的实体以内，超过阳线实体二分之一以下。这个乌云盖顶顶部形态扭转了股价继续上升的趋势。而发生在4月12日及13日组成的另一个乌云盖顶顶部形态则是对市场的致命一击。这个乌云盖顶中的前一个阳线几乎是一根光头光脚的大阳线，市场出现“繁荣”。第二天股价高开，开盘价37.88元，很明显地在前期一个重要阻力位，即3月3日形成的高点37.70元的价位之上。这样就引起了市场骚动，股价开始一路下行，最低点竟然跌破了上一个大阳线的最低点，市场又陷入了一遍恐慌，乌云来临，大有“风雨欲来乌云盖顶”之势。接下来的市场则陷入一片恐慌之中，直至3周之后才见底企稳，这一轮下跌跌幅高达40%，如果你在高位被套，而又没有在乌云盖顶形态出现后果断“壮士断腕”，那么你的心情将如何？所以一旦出现乌云盖顶、看跌吞没形态、上吊线或者其它见顶反转信号就一定要给自己加一道“防护墙”，所谓“留得青山在不愁没柴烧”就是这个道理。 |
|
|
