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第11章 根据常识交易
此交易者蓄势待发。是的，他所有的分析工具已经到位。看下所有这些图表。更重要的是，他可能已经通过月亮找到了买卖的秘密。如果不是那样，他肯定是通过星星做出某些东西。仅仅看看在他帽子上和在大衣边缘的神奇数据符号。看起来他一整晚都在制作这些图表。堆在后面的图表很可能是一个黑盒子系统的一部分。事实上，你可以看到，这个个盒子的一部分时黑色的，不是吗？这里有一个众所周知的华尔街期刊引用：“黑盒子交易系统都死了。老式人类大脑工作和直觉是成功的关键。“ 这直接引自于一个最成功的对冲基金经理。 现在问自己，“如果聪明的钱的人都知道机械系统不起作用，我为什么不这样呢？许多用机械系统管理期货基金每一年均被打败。结论：机械系统，交易模式，甚至神经网络可能有不工作的时候，交易变得困难的时候。神经网络已经获得了某种程度的成功，当给太少或太多的培训的时候可能是致命的，。这是很难找到一个正确的平衡。即使是这样，人为干预是唯一的方法，这些网络可以优化。他们犯了太多错误留给自己。他们在独处时，不能正确计算交易的时间，也计算出不正确的估价。 我们最近接到一个经纪商的电话，他也是系统开发人员。他说，“我真的很喜欢你的东西。你说得对，系统他们不起作用。我认为你必须提供的某些东西，没有别的人可以教，那就是常识” 更多的常识 在12月23日，这通常是流动性非常好的市场做了一个很奇怪的的事情。底层向上跃升，没有理由的上涨，在短短的几分钟上涨到图中的“A.”几乎就在同时市场转身向下暴跌从“A”，“B”，在不到15分钟。现在剩下的故事。 在那时候仅有的交易者是从电脑上交易的公众交易者，几个市场的推动者和业内人士。后者 决定现在是时候让他们带一个很好的圣诞礼物回家给他们的家人。毫无疑问，在什么是协调的勾结，他们推高了价格上涨到高点“A” 触及这之间的所有止损单，而后他们保证自己更大的利润通过做空逼每一个市场中的多头离场直到B，市场一路从“A”到“B.”的下跌。 现在，你可能会认为你足够聪明，本来罗斯钩（RH）以上放置了一个买入止损 一旦做多，已经获取了利润，并当你看到市场未能继续走高的时候全部出局。这儿有个令人悲伤的消息：除非停止单已经在市场中否则另外的订单将没有办法被执行。你可能会在你想退出的价格无法退出就过去了。市场据说非常“快”，并永远不会让你出去，直到价格达到或接近水平“B.” 这种运行方式和“市场的乐趣”可以发生在任何市场，当市场缺乏流动性。哦，是的，日线图（未显示）看起来就像许多其他的日子，但盘中的行动是谋杀。很多人将有一个黑暗的圣诞节。就在那一天很多钱市场操作者的花招拿走了。这是业内人士真正的季节性交易。它是开放的季节任何外人谁那天交易就是愚蠢的可以。 另外一个项目，报告日及其他事件往往对市场有一定的影响，这个需要不时警觉。一个这样的事件发生在总统讲话和它有一个直接而明确的影响对金融市场。尤其是在股指期货 有强烈反应，发表讲话，宣布将有一个中产阶级减税。战争和战争的传言也有很大的影响 市场。在十分紧张的时期，几乎所有的报告都会大大的推动市场。 您必须你的经纪人或者交易所寻找和获得交易日历。这些日历包含重要的买卖期货和期货期权的各种流通日期。您还必须意识到，这些日历并不总是准确的。常常遇到的情绪就是报告期没有能标示出来。我们使用了两个不同的日历在平时，但总有时间他们没能显示一致。从交易所免费获得的比许多经纪人拿出的要更加完整。 然而，一方或双方可以缺少某些所谓经常性报告一个月显示但下个月确没有了。当然，总统，美联储主席的讲话，美国联邦储备省长，外国政要，宽散的国会议员，以及其他事件，可能会使股票价格断崖式下跌或者爆发性上涨，可能并不出现在事件日历中。 你必须总是寻找出自己的事件时间表，即使它不在日历上指出，事实上，总统公开谈论关于减税对那些在金融市场上进行交易的必须引起警觉，他的讲话被视为一份报告。市场有强烈的反应针对他说了什么。 你可以用一个简单的方法告诉你是否发生的了会影响到股指市场就是看货币及利率市场开市后十到十五分钟后。如果你看到的货币已经取得了显著的变化比前一个交易日。然后采取它作为您的线索。换句话说，使用常识。毕竟这是你的金钱。也可以看下T-债券和欧洲美元。如果有重大变动，根据那个谨慎交易。在报告日某些股指往往经受大涨大跌。在一天当报告导致其他市场大幅变动，那么另一些股票市场的价格可能也会被影响。 但其他市场？是否有一种方式来告诉各种报告的影响？有没有办法事先警告？有时， 是的！有时，你可以对某些东西做些什么！ 很多年前，当债券开始晚间交易，我们开始注意到，常常是一个意想不到的方向运动，或者变动的大小或两者兼而有之，在债券市场一份报告前一天的晚上。而并非总是如此，但它足够多次我们常常怀疑的东西没有人会想相信。 今天的市场没有意识到存在一个很大的腐败和不诚实在那是真正的天真。 在晚上，当大多数交易员都不看的时候。很明显，有人可以预知主要交易报告的内容，这些人在晚间债券市场交易时段用一个美妙的方式偷窃了别人。 我们注意到，在晚上时段的债券市场也经常可以看到真实价格是一个财务交易行为，如果一个图表在全球交易时段在芝加哥商品交易所。有时你可以看到的腐败发生在夜间在S＆P 500指数E-mini期货合约。传统的时间期限内，大多数盗贼不敢做他们的工作？ 如果你看到很多动作已经发生在夜间时段和清晨交易时段，要警惕，要保卫你自己。 你有责任自己当心你自己。这几乎不是一个稳定的世界，任何事情都有可能发生导致市场开盘就疯狂的运动。 有权访问股指期货交易数据的话你应该学会看，因为它要比股市早开盘一些。你肯定每天检查你交易。如果S＆P 500要开始一个大的变动，你可以看到它在当天开盘前股指期货发生的交易情况。 我们要插嘴说一个警示说明：大量的书籍和讲座都在鼓吹使用了全尺寸的S＆P 500指数期货作为价值。的任何一种日内短期交易的迷你合约触发点。这是一个极其业余的交易方法。你正在寻求交易迷你指数和全尺寸的S＆P 500指数的变动之间的相关性 ，这种相关性可能极轻微。很多天里，迷你合约走自己的路。我们已经看到，经历了大量的交易者，因为他们真的不了解如何交易，尝试使用了全尺寸的变动S＆P 500指数，谁最终失去大量的金钱。 可以体验到在S＆P500指数的变动幅度比迷你更大的造假变动。它也没有付费收看个别股票或股票板块的变动，其中最起码有政府的供给需求报告它对价格有某种程度的影响和控制。这对于S＆P500指数期货是不正确的。我们已被告知，在一本特别的书中有一个帐户有关的战略，用全尺寸的S＆P 500指数做的日内交易。笔者以一笔他的盈利做例子发生在1997年8月中旬。作者显然忽视了一个事实，在以前从未经历过的在S＆P500指数期货，一个月变动800点（$4,000），那也使得在S＆P500指数的交易所的负责人沮丧。这种过分的大变动随后几天之内有一天的变动超过500个点（$2,500）。，标准普尔发生800个点移动的时候，价值50元×800或40,000元合约成交。换句话说，一个交易员买了10手标准普尔突然发现自己赚了400000美元，当市场变动800个点的时候。令人惊讶的是，在很短的时间之内大部分的损失是可以弥补。但是可怜的期货交易者如果之前买了，一个800点崩溃瞬间将其打垮。如果你愿意介入S＆P500指数的迷你合约，你可能会经历一个大震荡。有更好的方式进行交易。主要是学习如何阅读图表，并特别是要注意你所交易的迷你指数的图表。 |
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来自： johnking163 > 《ross hook》
