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人们从感情上很难斩仓出局，但获利了结更难。如果你很自律，在入场时就设好了止损位，就能自动接受小额亏损。获利了结要做更多的思考。当市场如你所愿时，你需要判断是继续持有还是获利了结，或是加仓。
如何处理帐面盈利对于业余人士来说是个大难题。他计算着帐面盈利，欲望丛生；继续挖墙脚就能赚更多。然后市场转向，他备感恐惧；赶紧在利润融化前兑现利润吧。那些情绪化的交易者无法做出更改的决策。
交易者所犯的最糟糕的错误在于，持仓时算钱。算钱会让你陷入困境，它干扰你做理性交易。如果你忙于计算帐面利润，想着能用这些钱买什么，请赶紧不要再这么想！如果你无法停止这种想法，就赶紧平仓。
如果新手过早地获利了结，他会后悔自己没赚到该赚的利润。他决定下次一定要拿住，结果持仓时间过长，导致赔钱。如果新手因为行情反转而没能抓住到手的利润，下次他就会先获利了结，结果错失主要行情。总之，市场左右着业余人士的情绪，让他们来回折腾。
受情绪影响而不能面对现实的交易者注定要赔钱。他可能会在这儿赚一点，那儿赚一点，但即使他的系统发出了很好的交易信号，最终也还是会输光。而贪婪和恐惧会蒙蔽交易者的心智，摧毁他们。所以，交易成功的唯一办法是运用你的智慧。
10.3.1质在先，利在后
成功的交易者的目标是做最棒的交易，而钱是次要的。如果你对此感到吃惊，那就想想其他行业那些优秀的职业选手的做法。优秀的教师、医生、律师、农场主等收入都不错，但他们不会在工作时去计算能赚多少钱。如果他们算了，就会影响工作质量。
如果你问你的医生他今天能赚多少钱，他是答不出来的（如果他能答出来，那你也不会去他那里看病）。如果问你的律师他今天能赚多少钱，他或许知道大概的工时数，但并不能准确说出赚了多少钱。如果他在工作时就计算着能多少钱，那你也不会请他当律师。真正的职业选手把全部精力都投入到提高技能上了，而不是数钱。
在交易中开始数钱就等于亮起了红灯，警告你即将赔钱，因为情绪介入到了交易中，理智将被蒙蔽。因此，如果你无法不去算钱，那最好平仓出局。
关注交易质量，寻找有意义的交易机会，制定资金管理计划控制损失。集中精力寻找好的入场点，避免赌博心理，钱自然就有了。在交易结束以后，你尽可以去算赚了多少。
优秀的交易者必须把精力放在寻找并实施好的交易上。专业玩家总是在研究市场，寻找机会，完善资金管理技巧等。如果你问他现在有交易获利多少，他只是大概知道赚了一点或是赚了很多，或是亏了一点（因为设定严格的止损位，所以绝不会亏很多）。就像其他行业的职业选手一样，他专注于提升交易技巧，而不会在交易中计算赚了多少钱。他知道只要做对了，自然会赚到钱。
10.3.2指标发出的信号
如果你用技术指标寻找交易机会，那也要用指标来平仓。如果你的指标在发出买入或放空信号时与市场同步，那也要用指标来判断何时卖出或回补。
交易者往往感情上难以割舍一笔交易。盈利让人飘飘然，即便是亏损也会让人兴奋，就像坐原子滑车一样，惊恐而刺激。当那些指标发出出场信号时，不管你的感受如何，都要尽快离场。
例如，如果周线图显示13周EMA线已挑头向上，而日线随机指标跌入买入区，你可能据此做多。如果你做多，要提前决定：当日线随机指标上升且超买或当13周EMA线掉头向下时是否要卖出。交易前写下你的计划，并把它放在你能看到的地方。
如果周线MACD柱已挑头向下且日线透视指标发出卖出信号，你可能据此放空。在放空前，要提前决定：当日线透视指标发出买信号或周线MACD柱掉头向上时是否要回补。你要提前决定采用什么信号。市场上有许多信号，而最佳决断时间是在你入场前。
10.3.3利润目标、艾略特和斐波纳奇数列
有些交易者总想设定盈利目标位。他们想在价格触及压力位时高位卖出，或在价格触及支撑位时低位买入。艾略特波浪理论是预测转折点的主要方法。
R·N艾略特写了好几篇关于股市的文章，还写了一本书，名为《自然法则》。他认为股市上的每轮走势可以细分成大波、小浪和子浪。那些波浪能解释每一个转折，偶尔他也能做出正确的预测。
那些根据艾略特波浪理论出售咨询服务报告的分析师总是提出所谓的“备选数浪”。事后他能解释一切，但预测未来时并不可靠。
斐波纳奇数列及其比率，尤其是1.618、2.618和4.236这几个数可以说明自然界的许多关系。特鲁蒂.嘉兰在《神奇的斐波纳奇数列》一书中很精彩的说明，这些比率存在于银何星系，或是贝壳相邻螺线之间的半径，或是向日葵花朵相邻两列种子的数目，以及其他自然现象中，艾略特首次提出，此类关系也适用于金融市场。
托尼.普卢默在《预测金融市场》一书中讲到了他如何用斐波纳奇数列来判断箱体突破后的运行空间。先测算出箱体的高度，突破后顺突破方向交易，目标转折点等于箱体高度乘以斐波纳奇数列。有经验的交易者把盈利目标位与其他技术分析结合起来。他们会在预测的转折点处寻找指标信号。如果此时指标与趋势背离，就强化了出场信号。单靠预测目标位来交易会导致自大心理，因为市场太复杂，凭几个简单的数字很难搞定。
10.3.4设定出场点
严肃的交易者在入场时就会设好出场点。随着时间的流逝，需要不断调整出场点以降低风险保护既有盈利。出场点只能朝一个方向调整，即顺交易方向调整。我们都希望交易成功，出场点是一种现实的方法，能有效防范不切实际的空想。
如果做多，你可以维持出场点不动，或上移出场点，但绝不能下移出场点。如果放空，你可以维持出场点不动，或下移出场点，但绝不能上移出场点。对于亏损的交易要尽量减少亏损。如果一笔交易效果不好，表明你的分析有缺陷，或是市场发生了变化。这时要跑路。
严肃的交易者运用出卖点就像水手用棘轮来调整船帆一样。输家也会调整出卖点，但方向是顺从幻想违背事实。
学习设立出场点就像学习安全开车一样。大多数人学的都是同一门技术，再根据个人情况进行调整。下面罗列的是设立出场的基本原则。
10.3.4.1止损单
在入场时就要设立出场点。没有出场点的交易就好比不穿裤子在曼哈顿的第五大道闲逛。这样做也不是不可以，我就看见有人这样做过，毕竟太麻烦。出场点无法帮你挑选出好的交易系统，但它可以减少损失。
即使止损单并非总是有效，但它也能帮你控制风险。有时价格会跳过止损位。止损位虽然不是最完美的工具，但它是我们能找到的最好的防范工具。
当你做多时，将出场点设在近期次要支撑位下方一档。当你放空时，将出场点设在近期次要压力位上方一档。抛物线系统顺交易方向调整出场点，调整幅度取决于时间和价格变化。如果你用三重滤网交易系统，将出场点设在入场后最近两天的最高价或最低价即可。
如果合理的止损位超过了资金量的2%，就不要参与这笔交易。这2%还包含了成交价差和佣金 。
10.3.4.2盈亏平衡单
交易完成后几天是最难的。功课做完了，发现这个交易机会，也下单成交了，设好了止损单。剩下的没什么可做了，这时你就像飞行员系着安全带坐在座位上等待起飞一样。发动机已启动正在加速，但速度还很低，没有什么可操纵的，只能坐下来相信你的系统。
一旦走势如你所愿，就要把止损位调整到盈亏平衡点。当顺利起飞后，飞行就进入安全阶段。现在你要选择是保本还是争取更多盈利，而不是在盈亏之间决策。
原则上是，将止损位调整到盈亏平衡点之前，要保证价格离入场点的距离至少超出平均日波动范围。具体何时将止损位调整到盈亏平衡点需要经验和决断。
当你将止损位调整到盈亏平衡点时，就增加了被震出来的风险。业余人士往往后悔“到手的钱没赚着”。许多人士在一笔交易中只入场一次。出来后再进去并没有什么错。专业玩家也在不断寻找新的入场点，同时会运用严格的资金管理计划。
10.3.4.3既有获利保护单
当行情走势继续如你所愿时，要保护好帐面盈利。帐面盈利也是实实在在的钱，要像对待钱包里的钱一样严肃认真地对待。只能拿其中的一部分来冒险，这是继续交易的代价。
如果你是一位保守的投资者，可以将2%原则用于帐面盈利。这种既有获利保护是“止盈”，旨在保护你的资金。不断交易方向调整止盈位，以确保风险不超过不断增加的总资金的2%。
更激进的投资者采用50%原则。如果采用这一原则，就意味着可以保留一半的利润，另一半还给市场。你要标出多头仓位的最高点或空头仓位的最低点，然后将止盈位设在入场点和最高点或最低点中间。例如，如果价格朝你所预期的方向运行了10%，可以把止盈位设在收益率为5%的地方。
你如果对此有疑问，可以用抛物线系统来帮你调整止盈位。当你不能确定是否要继续持有一笔交易时，可以先获利了结，然后再从旁观者的角度重新评价当时的情形。在一笔交易中出来后再进去并没有什么错。当人们没有持仓时，思维会更清晰。
10.3.5交易完成后
平仓并不意味着交易结束。你还要进行分析，从中吸取经验教训。许多交易者把平仓确认单往抽屉一扔，转而寻找下一个交易机会。他们错失了专业交易员成长中最重要的一步，即自我评估与分析。
这是一笔很好的交易吗？哪些指标有用，哪些没用？入场点好不好？最初的止损点设得太宽还是太窄？为什么？宽了多少？窄了多少？将止损位调整到盈亏平衡点是太早了还是太晚了？止盈点是设得太松了还是太紧了？看到了出场信号吗？下次会有什么不同的做法吗？在交易不同的阶段感觉如何？这种分析是防范情绪化交易的解药。
给自己提出这样那样的问题，有助于从实战中总结经验教训。冷静而睿智的分析远胜过赚钱时的自得或赔钱时的自责。
养成交易前后做好分析记录的习惯。无论何时，只要建仓，就要打印出当时的走势图，将它贴在笔记本的左边，并记下买入或放空主要理由，以及交易处理计划。
当你出场时，再次打印出走势图，将它贴在笔记本的右边，记下出场的主要理由，列出其中对错。这样你就用图表生动地记下了你的交易过程和思维逻辑。这个笔记本将帮助你从过去中学习，找出思维中的盲点。要从历史中学习，从经验中获利。
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