年均复利80%——海龟交易法则

著名的商品投机家理查德·丹尼斯想弄清楚伟大的交易员是天生造就的还是后天培养的。为此，在1983年他招募了13个人，教授给他们期货交易的基本概念，以及他自己的交易方法和原则。

 

学员们被称为海龟。之所以命名海龟，一方面是因为海龟天生具有奔向海洋的本能。另一方面因为海龟的绝大多数会中途夭折，只有极少数可以长大并颐养天年，这跟金融交易市场的二八法则近似。

 

海龟成为交易史上最著名的实验，因为在随后的四年中海龟们取得了年均复利80%的收益。

 

海龟交易法则的三个特点

 

其一，是一个完整的交易系统，其法则覆盖了交易的各个方面。对于交易中所涉及到的每项决策，系统都会给出答案。

 

其二，是一个机械化的交易系统。正是由于其交易系统的完整*，所以，系统不给交易员留下一点主观想象决策的余地。

 

其三，是一个被检测可以赚钱的交易系统。正是由于此，不管交易员在赚钱还是亏钱时都容易接受信号。

 

海龟交易法则的具体应用

 

具体到实际交易中我们应该如何应用呢？首先绘制10小时和100小时两根均线，然后绘制50小时内最高点和最低点曲线，再加25小时内最低点曲线。

我们可以在通达信软件输入指标公式，如下。

　　

M10:MA(C,10),LINETHICK2;

　　M100:MA(C,100);

　　U:REF(HHV(HIGH,50),1),COLORRED;

　　D:REF(LLV(LOW,50),1),COLORGREEN;

　　D2:REF(LLV(LOW,25),1),COLORBLUE,CIRCLEDOT;

    DRAWICON(M10>M100 ANDCROSS(C,U),L,1);

    DRAWICON(CROSS(D,C),H,2);

DRAWICON(CROSS(D2,C),H,8);

 

买入条件：当且仅当10小时均线大于100小时均线的前提下，小时收盘突破此前50小时的最高点时做多。

 

平仓条件：当小时收盘跌破此前25小时的最低点时平仓一半，跌破此前50小时最低点时全部平仓。

 

值得注意的是，此交易模型一般用于小时图，即60分钟K线。一般用于趋势性较强的大盘指数，不用于个股。