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资金管理的出现是交易市场混沌理论中一个很重要的方面，之所以会需要资金管理就是因为假定了价格走势的随机性，有一个很微妙的前提是：价格的走势都不可以预测，每一次交易都有去赌的成分。 说价格不可以预测，会引起很多人的反对，因为每一个交易员从入市之初学习的就是预测之术，一个最基本的程式是判断要上涨了我才会去买，甚至有的人宣称自己是伟大万物之灵凭什么不去预测，伟大的投机家都是预测大师云云，对此我不解释不争论，交易的成长是跨过一道道的坎，其中，从预测到不预测是最重要的一道，跨过这道坎的关键一点要用人生的智慧去悟，没有领悟之前，解释的再多也只是废言。 尽管不是必需的，但是一套成熟的交易系统是应该包含资金管理这一方面的，之所以说不是必需的，是因为有很多交易系统侧重于开仓平仓条件，满仓操作，会弱化资金管理。 在满仓操作的前提下，依照目前对单纯均线交易指标为基础建立的交易系统的统计来看，准确率在30%左右，盈亏比大概在1:3左右，在这个基础上的操作，大多数的交易系统实际上只能做到不亏钱，尽管这类交易系统风险不高，但是赚不到钱还是没有什么意义。 但是如果引入资金管理的规则，通俗的讲就是在上述交易系统的基础上引入加仓与减仓，争取做到盈利的那30%的交易在利润奔跑的过程中仓位不多增加，结果可能会大不一样，风险固定或尽可能的小，盈利尽可能大，足够把一个原本盈亏平衡的交易系统变成正收益的系统，这就是资金管理的魅力。 对于具体的加仓与减仓的条件，要根植在开仓与平仓的规则上，实际上在大多数情况下，加仓的条件，就是开仓条件在不同的时间周期上再次得到了满足，减仓条件同理。 |
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