|
板块掘金（开幕篇）：揭开板块的面纱 首先，我申明：我这系列的文章中的板块，如果没有特别指出，都是默认热点板块。不是热点的板块分析没有意义，我们分析的都是有资金明显介入，已经成为市场热点而且有明显的利润空间的板块。 板块其实是地质学的概念,这里我给板块来一个总结性的定义：板块就是指有某些共同特征或者能共同受到某些事件，政策或者信息影响的股票群体。 第三，按照关联度强弱，可以划分为强关联度板块和弱关联度板块，这个划分很重要，是板块划分的灵魂，在实战中我们更多的是注意这个划分。举个例子，突然出现一个政策，我们会说金融板块会受益，可是金融板块很大，是一个关联度不强的板块，因为板块内容包含的股很多，股价内在的关联度就差。金融板块中有银行，有保险，有券商，有期货，有信托等等，他们之间关联度不是非常大，银行涨，保险不一定会涨，保险股进入主升浪，券商股未必是主升浪，像这种互相股价联系性不强的板块我们称为弱关联度板块，同样我们把弱关联度的板块再继续划分，继续细分，把股价共振强的股放在一起，就成了强关联度板块，比如我们可以说银行股板块关联度强，当招行进入主升浪的时候，浦发银行，华夏银行，深发展，民生银行等银行股基本上都会进入主升浪，这种股价能够有强的关联度，这种板块就是强关联度板块。我们可以再来看看，A+H板块，北京板块，高价股板块，东北板块，次新股板块，小盘股概念，ST板块，农业板块等等，这种板块基本上都是弱关联度板块，实战意义不强；相反，银行股板块，煤炭板块，种子板块，航空板块，太阳能板块，维生素原料板块等等，都是强关联度板块。在板块实战中，我们更多的是分析强关联度板块。 板块的分类我们就介绍这么多。很多人跟我在MSN上聊天，问我对板块情有独钟。其实，我们觉得分析板块比分析个股更容易，也更安全。个股的涨跌往往是体现一个股的涨跌，而板块的起伏往往背后是非常大的行业基本面或者政策基本面的变化，它带来的影响是持续性的，也就是说资金敢于介入整个板块，这说明整个板块的炒作不会是一两天，应该有个中期的行情。比如，拿航空板块来说，南方航空涨停不奇怪，但是如果南方航空，中国国航，东方航空，上海航空同时涨停的话，这就很重要啦。就如同打仗，个股涨停或者走牛，就如同一个江湖大侠的匹夫之勇，而板块的崛起就如一只部队共同作战，威力不可同日而语。 从历史上来看，本轮牛市发轫于股权分置改革，但是第一个真正崛起的板块是有色金属，这个板块集体的涨幅非常惊人，山东黄金，驰宏锌者，宝钛股份这三个代表都是翻N翻的，接下来的板块就是银行和地产，再接下来就是低价格板块，再接下来就是券商板块，再接下来是基金蓝筹板块，这些板块运作脉络清晰，如果选择个股很难，那么选择板块往往很容易，只要能认准哪个板块是热点板块，哪个是市场的主流板块，我们就很容易选股。那么怎么去发现热点板块呢？ 板块掘金（第二篇）：谁是今日明星板块 上篇我们分享了如何界定板块，这是第一步。其实重要的不是了解什么是板块，而是要发现谁是明星板块。我们说过，被冷落的板块没有任何意义，我只对已经成为热点的明星板块充满激情。也就是说，在先知先觉，后知后觉，不知不觉，错知错觉中，我选择做后知后觉者。我没有机会获得比别人更早更多的内幕信息，我也不是庄家，我和大家一样无法知道哪个板块突然会成为热点，但是我对已经成为热点的板块充满激情，我的研究视觉不是那些冷落的板块哪天能成为热点，而是已经成为热点的板块还能继续涨多少，如何介入已经成为明星的板块。 在介入板块之前，有个重要而又伟大的任务，那就是发现什么板块是热点板块，什么板块是明星板块。我们说做人不能趋炎附势，但是做股票一定要趋炎附势。所谓股市趋炎附势就是找到主力介入很深已经成为主升浪或者主流热点的板块，然后果断介入。也就是俗称“傍大款”，在股市里叫“傍主流资金”“跟庄”。但是我们要知道谁才是真正的“大款”，谁才是“主流热点”，也就是我们要判断出谁是主流板块，谁是明星板块。这个问题看起来很简单，其实复杂的很，就拿最近的行情来说，你能判断出谁是主流热点板块吗？我看未必。期货板块？券商板块？通信板块？煤炭板块？灾后重建板块？这个问题难这呢！因为你发现了这个啦，就等于你发现了利润啦。 在介绍如何板块主流热点板块之前，我们先思考一下为什么我们热衷于主流热点板块？有以下原因： 第一，主流热点板块主流资金介入最多，是市场最活跃也是利润最大的板块，无论是中线操作还是短线介入，都是我们首选的板块。也就是说，主流板块利润最大，资金最多，热气最旺，活跃度最高。我们可以回头看看去年春天，也就是去年印花税5.30事件之前，谁是主流热点板块呢，是券商！那个时候券商是涨幅最大，人气最旺，利润最高的板块，当是的辽宁成大，都市股份，大众交通，成都建投等等券商都是翻番的。当市场形成了这么一个主流热点板块，不介入其中就是最大的损失。 第二，主流热点板块安全性最高。很多人买股又一些歪理论，比如高价股不买，已经涨起来的谷不买等等，专门在冷门股群体里打转，好像低价的没有涨的股就是最安全的。其实不然，最安全的股一定是主流热点板块中的股。为什么呢？大家想象，主流热点板块聚集了市场最大的资金，如果连这个地方都不安全，那么其他股就更不安全啦。我的理论是，只有涨起来的股才是最安全，其他股都是危险的。 第三，主流热点板块是市场上最具有可操作性的板块。这点是以上两点的引申，事想，主流热点板块利润最大，又最安全，难道不是最具有可操作性吗？2006年上半年的主流热点是有色金属，那个时候的代表是山东黄金，驰宏锌者等，如果在那个时候，你不操作有色金属板块，其他板块几乎无法产生巨大的利润，那个时候金融和地产正在婚睡呢，航空板块还没有走出下降通道，更别说煤炭医药和化工啦。 寻找主流热点板块的意义何其重大！我们这里指的主流热点板块不是一般意义上的主流热点板块，而是能够产生利润的有主流资金实实在在大规模介入的主流板块，而不是简单的一个炒作因素。 主流热点板块我们可以简单的来个划分，根据实战，我们把主流热点板块作如下分： 第一，按照持续时间的长短，我们把主流热点板块分为中线热点板块（或者说中期热点板块），短期热点板块。 持续性在1--3个月的热点板块，我们成为中期热点板块，也就是持续性要超过20个交易日； 持续性在4个交易日----20个交易日之间的热点板块，我们称为短期热点板块； 持续性在4个交易日之内的，我们称为短期热点，不能称为主流热点板块； 持续性在3个月以上的热点板块，我们称为投资主线或者投资主题，不称为投资板块，其实能够持续性成为热点超过3个月以上的，也非常少，这里我们不重点分析。我们只在今后的篇章中分析短期主流热点板块和中期热点板块。 之所有把主流热点板块分为中期和短期，是为了方便寻找真正的主流热点板块，很多热点是非常短暂的，一闪而过，很难称为一个板块，也没有分析意义。比如今天的期货股，都集体涨停，但是能不能称为主流热点板块，我看很难，没有持续性，只是炒作一个期货概念。我们要重点分析的，就是那种涨幅能超过100%，持续性超过5个交易日的板块。 第二，按照资金性质，我们把主流热点板块分为机构主导型热点板块，游资主导型热点板块以及混庄型热点板块。 机构主导型热点板块是机构唱主角，主要是基金，社保资金，券商，QFII等等深度介入的板块； 游资主导型热点板块是游资唱主导，其核心是私募基金和大户主导； 混庄型热点板块是机构和游资共同主导的。 这样划分意义很重大，游资和机构的炒作手法不一样，分清楚了游资和机构，可以更好的介入。前期的热点板块如券商，其中的两个龙头是国金证券和海通证券，国金证券是游资主导，海通证券是机构主导，它们的炒作手法就是不一样。 说这么多，就是为了更好的认识什么是主流热点板块，那么什么才是主流热点板块呢？我们有一下标准： 第一，是市场数一数二的焦点，人气最旺，最有市场号召力，股价最活跃 第二，其中的龙头股涨幅最小要在100%以上 第三，资金流入排名在前二名以上的板块 第四，K线至少要有两波行情，也就是至少要ABC三浪， 第五，是板块的主升浪行情，是爆发力最强的一段 第六，持续性超过5个交易日，这个前面分析过 第七，股票数量至少超过4个以上 当然这七条的判断有些是事后诸葛亮标准，比如龙头涨幅超过100%，还没有涨呢，怎么知道100%呢？我们之所以这么说，还暗含着我们对A股潜规则的认识，历来的热点板块，龙头股的涨幅都超过100%，比如农业中隆平高科，券商中的国金证券，创投中的复旦复华，煤炭股中煤气化等等都有这个规律，当我们认识了这一点后，我们在炒作板块的时候就会有个技巧，如果龙头股不翻番，这个板块其他的股就可以继续持有待涨。这个判断非常适合于中期热点板块的炒作，对于短期热点板块不是绝对的，可能涨幅超过50%，我们也可以说是主流热点板块，但是这种情况一般出现在反弹行情或者是熊市中，话题到这里就说远啦，这是接下来要重点谈的，也就是我们板块掘金的核心---------如何在主流热点板块中分享利润？下回继续分析。 板块掘金（之三）：龙头股战法 板块掘金的核心就是找到主流热点板块，而主流热点板块的核心就是找到龙头股。 我们给出判断主流热点板块的方法，那就是在一段时间内，在人气，资金流入，活跃度，涨幅，市场号召力等方面排再第一和第二名的板块。以此类推，龙头股就是一个板块中，号召力最强，涨幅最大，起着旗帜和带头作用的股。有时候龙头股是一个板块中的基本面最好的股，但另一些时候，龙头股不是基本面最好的而是资金介入最多最活跃的股。举个例子，券商板块中，按照基本面中信证券是龙头，但是本轮行情下来，国金证券这个基本面一般的股反而成了龙头。也就是说，我们在本篇分析龙头股，基本是把龙头股和妖股合二为一来分析，只要能起到领涨左右有旗帜的效应而且资金介入最强的股，不管其基本面如何，它就当仁不让的是我们的龙头股！ 龙头股的重要是板块掘金篇的核心中的核心，所以我们在这里多写点关于龙头股的文字： 第一，龙头股不再以基本面划分，基本面的好坏是传统的观点，我们不用这个来划分龙头股。这个认识是我们的一个突破，我们首先定义龙头股的时候不是说它是什么，而是先说它不是什么。就是要打破传统对龙头股的认识，这一点非常重要。当然，如果基本面最好的股最活跃，它当然也可以当龙头，只是这种可能性在实战中比较少。 第二，龙头股的核心特点是：领涨，旗帜作用，最活跃（最有人气），资金介入最强。领涨就是板块上涨时它涨的最快，板块调整时候最抗跌，发起进攻时它最先启动；旗帜作用就是市场舆论和焦点集中在它身上；最活跃最有人气就是该股具有明星一样的效果，总是出现在涨幅最前的地方；资金介入最强不是说资金介入最多，而是说资金控盘程度最强。以上特点才是龙头股的核心特点。 第三，龙头股可以不止一个，龙头股一般情况下是一个，但是有时也不止一个，比如去年的券商股，龙头股就是吉林敖东和辽宁成大两个，但是最多的时候我们观察龙头股也不超过三个。 第四，龙头股可能会有转移现象。同一板块，在不同启动阶段，龙头股也可能会变化，龙头股的转移是一个很有趣的现象，比如春节期间，市场的主流热点板块就是创业板板块，第一阶段的龙头是复旦复华，中间阶段的龙头是龙头股份和同济科技，后一个阶段龙头股是力合股份；再比如农业股板块成为主流热点的时候，前一阶段的龙头是冠农股份和獐子岛，后一阶段的龙头是隆平高科；再如去年的有色金属板块，第一阶段的龙头是西部矿业和中国铝业，第二阶段的龙头是江西铜业，最后阶段的龙头是山东黄金。区分不同阶段不同的龙头，是一个非常有意义的事情，它让我们的头脑一直处于思辨和运动状态。对于短中期热点，龙头股可能会转移，但是对于中长期热点，我们认为龙头股转换速度没有那么快，比如地产股中，我们一直发现万科是龙头；钢铁股板块，我们发现武钢股份在相当长一段时间是龙图；银行股板块，招行也在很长时间是龙头。对于长期热点，我们用中线思维去做，对于中短期热点我们用中短期思维去做，但是核心理念都是一个：擒贼先擒王，抓住龙头胜过一切！ 第五，龙头股一定要贯穿板块运作的自始自终，也就是说龙头股不应先于板块中其他个股而倒台，当然龙头转移会发生，但是龙头股即使转移，它也不会倒台，顶多是横盘不涨。否则不是龙头股。 我们从以上五个方面办龙头股的特点认识的更加清晰啦，但是要在实战中介入龙头股，还有几个重要的东西解决，行文至此，我们可以告诉大家，接下来的每一个观点都是本人关于板块掘金的精髓内容： 第一，龙头股的涨幅。很多人都买过好股，都是都没有拿到最后，什么原因呢，第一是这个股的基本面不了解，内心没有信心；第二是对介入该股的主力特点不了解，不知道这个主力会做到哪里；第三是对该股所属的板块上涨的原因不了解，不知道该股在这个板块中的位置以及该板块的活跃度能持续多久。这里我们可以和大家交流我们的精髓思想，我们认为个股的涨幅很大程度上受制于或者取决与龙头股的上涨空间和时间。注意我们在这里说了两个概念，一个是时间，一个是空间。 时间上：龙头股上涨时间区间就是该板块其他股的上涨时间区间，当龙头股资金出逃时候，该板块其他股再好也要立即出货； 空间上：龙头股如果涨幅越大，该板块其他股涨幅就越大，反之也成立。一旦热点板块确立为当是市场的主流，其他股的涨幅最少也是龙头股的30%，一般是50%以上，也有涨幅超过龙头股涨幅的。注意，不是一个板块中的所有股都会符合这个理论的，很多时候，板块虽然成为热点板块，但是有些股基本面太差或者是老庄股，这些股可能一点也不涨，这种股属于板块中的“败类”，与该板块没有联动性，应该从板块成员中剔除，不给予分析。 那么龙头股的上涨空间和时间又是多少呢？这就引出我们关于龙头股的时间法则和空间法则。这是一个非差重要的问题。我们通过观察A股的主力特点，我们发现龙头股上涨的上限很难限制，但是我们对下限很有研究。 龙头股上涨的空间：超短期热点板块龙头股涨幅不应低于70%；一般情况下热点板块中的龙头股涨幅都以翻番即100%为最低目标。翻番100%不仅是一个数字上的概念，它在板块理论中还是一个心里概念，翻番才能有号召力，翻番才能符合大多数数股民内心深处神秘的牛股特点，翻番才能有刺激性。主力要做某个板块，如果连龙头股都没有涨幅翻番，那么这个板块一定是没有太大的意义，要么太短命。这个神秘的数字即100%，我们要深深的记在心中，也就是说如果龙头股没有翻番，这个板块就不会退潮，我们手里的股，无论是龙头还是其他股，都不急于抛弃。这个是我们板块理论的空间法则。如果大盘不好，龙头股涨幅会打折，但是最低也不会低于70%。 龙头股的时间法则：也即使龙头股到底能涨多长时间。龙头股能涨多久取决于板块的意思流和妖股。什么是意思流呢？我们借鉴一种思维吧，美国投资大师彼得-奇林曾讲个故事，他说他经常去看牙医，一开始牙医听说彼得-奇林是做股票的，那个时候股市冷冷清清，牙医一点也没有兴趣去和他聊天；又过些日子股市回暖开始涨啦，彼得-奇林一到牙医诊所，牙医就让他推荐股票；后来股市很疯狂，彼得-奇林到牙医诊所，还没有说话，牙医就开始给彼得-奇林推荐股票。这是股市的三个阶段，和我们要说的意思流有关，意思流就是后知后觉的人对股票的群体性认识，当后知后觉的人都变成的已知已觉的人的时候，我们说这个时候的意思流是100%，这个时候就是股市的最后一个阶段，无论如何一定要出货。我们板块理论也是如此思维，当一个主流热点板块热到人人都知道来买这个板块，也即是报纸上或者街头别人一说股票都是某个板块的时候，我们说这个时候的板块意思流是100%，这个时候的核心特点就是板块中的妖股满天飞，鸡犬升天，只要和那个板块沾边，其实一点也不是那个板块的，但是它也能涨停，我们说这个板块中的就要结束啦，而板块结束的标志就是龙头的倒下。意思流100%+板块中妖股出现鸡券升天，这个时候就是板块龙头要倒台的时间，也是板块要结束的时候，这就是我们龙头股的时间法则。 下一篇我们接着龙头股的涨幅写，下回分析。 板块掘金之四：龙头股之秘密法则 我们已经从以前的理论上和概念上搞清楚啦什么是龙头股，也知道了龙头股上涨的时间法则和空间法则。那么实践上呢？ 我们现在正好可以现场说法，因为我们身边就出现了龙头。 目前的行情什么是热流热点板块，其实有三个，现在看来最明星的是奥运板块，次之是农业，次之是新能源。按照龙头股战法，从主流热点中寻找龙头股，我们把注意力集中到奥运板块上。 奥运的龙头是谁呢？ 中视传媒和北京旅游。 是的，龙头股可以是两个。通过这几点的观察我们发现，龙头股在实践中有一下特点： 第一，大盘涨时拼命涨，涨停已经是家常便饭。我们看看北京旅游和CCTV，基本上都是这样。 第二，大盘跌时轻微跌，在大盘下跌期间横盘整理。 第三，能领涨整个板块，具有人气和号召力。 第四，资金持续流入，反应在技术上就是成交量持续放大，下跌或者横盘的时候突然量能有所降低，控盘很稳 第五，上涨幅度最少是70%，一般是100%以上，符合我们龙头股的空间法则。 如何炒作这类股票呢，很简单，擒贼擒王，我们敢说，奥运类股，如果要买就买这两个，其他的看不都要看。中体产业，西单商场，北辰什么的等等，如果它们敢涨，CCTV绝对是涨停板，如果CCTV轻微跌，估计其他的奥运股就跌的很厉害。 这里我们还有明白一个核心的道理，在同一板块中，不是低价股也不是还没有上涨的股最安全，而是已经涨上去的股最安全。很多时候我选择的股票都有人异议，焦点在于，一些人说我推荐的股都已经涨上去啦，还有什么意义呢？其实秘密就在这里，正是已经涨上去，所以它才安全呀，庄家那么多资金在里面，能说不安全吗？那些看起来还没有涨上去的股好像安全，其实是没有意义的。在冰天雪地里，只有迎着风雪奔跑呼啸的狼才是最强的，而不是那些躲在山沟了的动物。涨起来股才是最安全的，我们必须永远记住这个龙头股的秘密法则。炒股要善于见风使舵，谁升官发财啦，我们就去拍谁马屁，正如股，谁上涨啦，我才买谁。 |
|
|
