|
在操盘之余，拜读了广为流传的《缠论》，除了感叹于《缠中说禅》的精博深奥之外，也钦羡缠师境界上的高远。接下来我会以“缠论”为引，由浅入深地介绍与缠论相关的技巧、方法、系统等，帮助那些想要在投资、交易这个领域有所成长的朋友。正如缠师所言，“一切皆是缘”，只求能够帮到有缘人。 据传，缠中说禅在1990年代开始涉足资本市场。凭借其对市场敏锐的洞察以及对人性的深入把握，以零成本投入，在十几年间赚得数亿身家。2005年，他就神奇的推断出998点的历史大底，并且在2007年10月上证指数创出6124点的历史高点后不久，便判断中国股市已经见顶，并且精准预言2007年的美国次贷危机将会引发金融危机并且扩散至全球。 而缠中说禅的真实身份至今成谜，未有权威的结论和答案。但是，其留下的《缠论》即“教你炒股票”系列意义非凡，该系列文章在新浪发布之后，在网上引起了学习和研究的热潮，数十万人为之废寝忘食，日夜参研。“教你炒股”被奉为证券投资者股市淘金的圣典，而缠中说禅也被无数“缠粉”奉为“缠师”，其创立的股票交易理论被称之为“缠论”，追捧者趋之若鹜。 而缠师将其自创的这一套理论命名为“缠中说禅”有以下几个原因。 1、以股市为基础。缠者，价格重叠区间也，买卖双方阵地战之区域也；禅者，破解之道也。以阵地战为中心，比较前后两段之力度大小，大者，留之；小者，去之。 2、从现实着眼。缠者，人性之纠结，贪嗔痴慢疑也；禅者，觉悟、超脱者也。以禅破缠，上善如水，犹如空筒，随波流走，方入空门。 3、上升哲学高度。由股市之解决之道，至论语之入市之道，至佛学之大至深大圆满境界。以禅坐、心经、佛号，引入大超脱之路。然“理则顿悟，乘悟并销；事需渐除，依法第进”，有缘者得之，无缘者失之，而得并未得，失并未失。一颗明珠，总有粉碎虚空，照破山河之日。 学习“缠论”，要一念生净信。很多投资者在交易的过程中总是今日用此方法，明日用那方法。对于缠论的学习和应用，也是始乱终弃，这是缺乏耐力和定力的表现。学理论要做到惟精惟一，方法太多，也容易陷入“所知障”，就像狗熊掰苞米，最终结果一无所获。 学习“缠论”，不能完全陷入技术分析之中，应该从基本面、技术面、比价关系构成的操作系统视角整体把握趋势。否则即使技术学的再好，也只能是匠人一个，二功夫在诗外。提高交易境界，单纯的技术分析师无法解决的。 学习“缠论”，应遵循循序渐进的放方法。若刚开始不能精确把握缠论原旨和精髓，应该把缠论中均线系统操作方法完全明白。对缠论有一定的了解，但还不能多层次的应用的，可以现在同级别上进行分解和操作，进而多层次联立地分解和操作。对于背驰、盘整背驰等动力学方面的知识尚不透彻的，可以先用形态学的内容进行实盘实践。 而在学习《缠论》的途中必定是寂寞的，“万物芸芸，各复归根，归根曰静，静曰复命，有恒业而无恒产者，唯士唯能。” 缠论理论虽然有效，但是也需要投资者正确的交易心态来配合才行。何为正确的交易形态呢，就是要避免赌博操作，减少赌博心理。以客观的标准看待价格运行，包括不轻信小道消息和股评文章，按照市场本身的运行规律交易股票。 缠论理论也是建立在客观的价格走势基础上，因此我们学习缠论理论的时候，也应该认真考虑缠论相关的成立条件和价格基本的运行规律。不以主观的偏见看待价格走势，更不能道听途说，按照别人的看法交易股票。只有这样，才能够减少因为主观失误带来的投资风险。理性交易股票，按照缠论理论确认价格运行趋势和交易机会，我们就可以在实战当中尽可能多地盈利。 避免赌博操作，减少赌徒心理 赌博操作和赌博心理是影响投资者盈利的重要因素，很多时候，赌博操作会使得我们出现明显的亏损。且不说偶然一次盈利带来的收益如何，比较高的亏损概率是我们不能赌博操作的原因。 减少投资亏损，我们可以从避免赌博操作和减少赌徒心理入手。赌博操作中，最重要的一点是投资者盲目投入的重仓交易策略。通常，多数投资者都有过重仓交最重要的一点是投资者盲目投入的重仓交易策略。通常，多数投资者都有过重仓交易的历史。因为力求投入更多资金获得更多收益，所以信心满满地全仓投入。 而价格波动通常在投资者预期之外，即便明显的上升趋势中，也会出现调整的价格走势。一旦行情出现逆转，操作上出现失误后难以减仓割肉，更容易陷入更大的亏损境地。实际上，股价运行不是投资者能够完全预测准确的，重仓交易更是不可取的交易策略。 可见，减少赌博操作、减少赌徒心理是投资者稳定盈利重要条件。股市中不去赌，让市场告诉我们价格真相，让市场提示我们交易机会，这才能更好地获得收益。 规避全仓赌博操作 通常，实战当中投资者买入股票都是为了获得高收益。而获得高收益的手段经常是中短期的操作策略，甚至采取超短线的交易策略，力求在短短一两个月内获得高收益。这样，使得投资者以重仓持股的形式快速进入持仓状态。如果是单边上升趋势中价格回调空间很小，这种重仓交易策略可以快速获利；而如果股价波动空间较大，并且还未进入稳定上升的状态，那么重仓交易风险就相当高了。特别是股价冲高回落的时候，重仓亏损较大，对投资者造成的影响非常明显。减仓的话一定是亏损出局，继续持股的话亏损空间可能会快速放大，这样使得投资者陷入两难的境地。 形态特征 A.低位区的价格脉冲放量：在价格处于低位区的时候，我们认为股价继续下跌的空间非常有限。不过，确认股价能够走强还需要成交量稳定放大才行。如果是脉冲形式的成交量出现，股价也很难出现明显的涨幅。这样一来，面对脉冲放量的价格走势，我们重仓交易显然是不行的，否则会使得我们面临的短线回调风险很大。 B.股价高强度双向震荡形态：如果股价在价格高位高强度震荡，我们会发现明显的交易机会。不过这只是短线的价格波动提供的盈利点。如果投资者没有足够的耐心持股的话，重仓交易会因为短期亏损而止损出局。而短期交易不会给我们带来更好的盈利机会，却会使得重仓持股投资者亏得一塌糊涂。 操作要领 1.从日K线形态特征来看：价格低位震荡期间，我们发现图中A、B、C、D 4个位置的价格短线强势特别明显。但是短线强势以后股价冲高回落，重仓追涨显然会面临套牢风险。 2.从成交量来看：图中脉冲量能出现的时候，正是股价表现强势的时刻。脉冲量能推动价格冲高，却不能推动价格稳定上升。 3.从ASR指标来看：该指标在图中G位置达到顶部90附近，这是高浮筹的信号。虽然股价处于高浮筹区域，但是调整没有结束前，该股还是以脉冲反弹形式震荡。 总结：实战当中，价格处于低点期间，脉冲反弹走势中追高套牢风险很大。一旦我们主观认为价格可以连续上涨，重仓买入势必会出现明显的亏损。可见，重仓下注的形式买入股票是赌博操作，显然是不可取的。 赌徒心理揣测价格走势 在价格趋势出现的时候，我们揣测股价折返的位置非常困难。实际上，我们没有足够的能力准确预测价格何时触底，而最好的预测办法是让市场自己确认反转。当反转走势真正形成的时候，我们可以确认超短线的交易机会。 实际上，我们在行情出现前揣测价格走势都不是股价真实的走势，而是需要市场验证的价格趋势。那么在实战当中，我们需要根据真实的价格表现确认股价运行情况，从而做出相应的买卖判断。在价格明显回落的时候，我们会发现股价下跌趋势有以下难以预测的特征。 形态特征 A.单边跌幅较大：股价确认下跌趋势以后，短时间内跌幅较大。即便如此，我们也很难确认真实的底部。因为股价何时触底是市场检验的结果，并非某个投资者想象的底部。这样一来，盲目揣测底部并且认为股价见底开仓买入股票，风险显然会很高。 B.股价频繁跳空下挫：当确认底部失败以后，股价可以不断出现杀跌走势。跳空下跌成为常态的时候，我们对底部的预测会更加困难。 操作要领 1.从日K线形态特征来看：股价见顶回落初期，图中连续6个交易日的下跌阴线使得投资者没有任何盈利机会。而随着跌幅扩大，该股底部区域出现了5根跳空下跌K线，这是非常典型的杀跌走势。 2.从成交量来看：图中量能萎缩至图中W位置的时候，股价缩量下跌趋势很难结束。 3.从ASR指标来看：图中指标明显回调至D位置的低点以后，表明指标已经达到很低的位置。股价见底的位置，也是ASR明显下跌以后才开始。 总结：对于该股的下跌趋势，很多投资者会盲目揣测价格低点而错过减仓机会。如果我们认为股价已经下跌到位，那么接下来的跳空跌停中亏损的一定是抄底的投资者。赌徒心理操作股票，最容易在超跌期间遭受损失。 客观看待价格底部和顶部 客观看待价格底部和顶部，我们需要减少对顶部和底部的依赖。实战交易当中，我们会发现股价真实的底部和顶部很难确认，尤其是在行情延续的过程中，市场处于比较明显的单边趋势中，判断底部或顶部失败是常有的事情。 6.2.1 底有多深市场知道 股指何时在熊市中触底，我们很难确认。只有指数真实验证过的底部才是真正的底部，而我们凭空预测的底部经常是失败的底部。股价可以跌破一个又一个低点，而真实的底部需要更长时间来确认。 形态特征 A.暴跌以后反弹有限：股指一旦脱离上升趋势，大幅杀跌以后的真实底部很难确认。暴跌以后股指反弹空间有限，而反弹之后量能萎缩，指数下跌趋势可以得到延续。 B.接二连三杀跌走势出现：在指数暴跌期间，短线抄底风险还是很高的。我们如果不去客观看待指数下跌走势，很容易陷入抄底亏损的怪圈。 操作要领 1.从日K线形态特征来看：股指见顶回落以后，图中L1位置的指数下跌空间较大，跌幅高达30%。而图中缠论调整中枢形态中指数反弹非常有限。在进一步的回落中，L2位置和L3位置跌幅分别高达25%和28%。跌幅之大，出乎多数投资者意料。 2.从成交量来看：股指见顶以后量能分别在W1位置和W2位置明显萎缩。成交量萎缩趋势中，也是指数大幅下挫的时刻。 总结：在半年时间里，有3次下跌股指跌幅都超过20%。如此强势的下跌趋势，我们确认底部难度非常高。如果指数还未出现企稳迹象，我们盲目抄底只能落得亏损结果。客观看待市场的下跌趋势，才能正确看待指数走势。 顶有多高主力知晓 在持股待涨的时候，我们确认价格顶部的困难程度很高。实际上，只有主力投资者知道真实的顶部在何处。因为主力投资者资金量大，采取减仓策略的时候会明显影响价格上升趋势。主力投资者高位减仓期间，股价一定会出现滞涨甚至反转的情况，这是我们关注的重点。 形态特征 A.价格上升期间轻易见顶：在股价上升期间，我们可以发现很多股票并没有出 现有效见顶信号，但是股价却无法继续上行。这是需要我们注意的地方。因为股价轻易见顶以后，继续持股一定会遭受很大损失。 B.没有天量见顶的顶部：没有天量量能出现的情况下，股价也可以完成顶部形态，实战当中我们可以遇到股价正常上升期间出现反转走势。这种反转走势来势很快，是需要我们密切关注的减仓信号。 操作要领 1.从日K线形态特征来看：图中D位置股价震荡以后见顶回落，短线下跌期间，该股跌幅高达50%以上。 2.从成交量来看：股价见顶期间图中A位置量能稳定，我们很难通过成交量变化确认该股见顶。 3.从RSI指标来看：RSI指标在图中C位置冲高至80的超买位置，相应的顶部形态已经得到确认。 总结：该股见顶回落以后，股价跌幅超过50%，持股的投资者会损失惨重。而确认该股顶部还是比较困难的，只有主力投资者知道股价何时见顶。我们需要根据股价估值和价格表现，客观看待股价涨幅才能够减少高位持股损失。 不听不信资讯股评 在股指走强的时候，确认行情能够延续是非常重要的。如果我们通过资讯来确认牛市趋势，那么将会出现很多问题。资讯所说牛市目标点位很难成为真实的点位，而我们只有用理性的判断确认行情趋势，才有可能得到正确答案。 不听资讯盲从追涨 当指数确认上升趋势以后，股指越涨投资者买涨热情越是高。而实际当中，我们买入股票应该规避高位持股风险。在市场一片期待声中，股指很可能正在进入顶部区域。而这个时候盲从地听信资讯信息提示的股指预期点位，显然是不可信的。市场顶部从来都不在投资者预期范围内，而我们只有在指数涨幅过高的时候减少持股，才能在行情逆转的时候主动适应价格趋势的转变。 形态特征 A.股指振幅增加：在股指大幅上涨以后，我们认为如果指数波动空间加大，说明筹码开始松动，指数随时会出现见顶的信号。 B.缩量上涨空间收窄：量能萎缩的情况下，如果指数上涨空间收缩，见顶迹象就更加明显。缩量上涨期间，指数继续上涨潜力很小，见顶回落随时会成为可能的走势。 操作要领 从日K线形态特征来看：上证指数从2000点飙升至5000点附近，图中分时图盘中指数跌幅高达4%以上，显然是筹码松动的表现。我们认为如此强势的涨幅面前，有针对性地减少持股是非常必要的。而指数短线在D位置见顶，下跌以后我们认为率先减仓的必要性很大。 总结：实战当中，指数涨幅过高以后个股估值过高，指数见顶的概率大幅提升。如果我们盲目高位持股，按照资讯里说的6000点以上的目标位持股，遭受亏损就在所难免了。 不听资讯盲目抄底 股价处于下跌趋势的时候，确认底部是一件非常困难的事情。尤其是个股跌幅扩大以后，很难想象短期股价会明显企稳。事实上，下跌趋势股价指数可以一跌再跌，却不会轻易反弹，更不会短时间内拉升到前期高位。 形态特征 A.股价经历杀跌走势：如果股价已经经历了明显的杀跌走势，那么价格短期很难出现企稳的迹象。随着股价跌幅的不断扩大，缩量下跌趋势被不断确认。 B.量能萎缩期间股价结束反弹：缩量反弹期间，我们会发现量能不断萎缩。即便反弹空间较大，缩量过程中股价依然会结束反弹，重新进入阴跌当中。
操作要领 1.从日K线形态特征来看：股价经历暴跌50%的惨剧以后，出现1个月的反弹走势。但是好景不长，股价缩量下跌趋势得到延续。反弹期间有“国家队”入场，但是如果我们认为该股已经触底，那就大错特错了。随着下跌趋势的延续，该股出现二次暴跌走势。该股微弱反弹后股价波动空间逐步收窄，最后加速杀跌至5元以下。 2.从成交量来看：股价暴跌结束上升趋势以后，图中M位置显示的量能为脉冲放量，显然难以改变缩量下跌趋势。随着量能逐步回落，该股跌势更加明显。 3.从RSI指标来看：RSI指标从A点高位进入下跌趋势，并且延续到图中的B位置。而B位置已经是50线的压力区，说明指标反弹无望，因此股价延续跌势。 总结：如果我们从该股下跌空间确认买点，显然是不合时宜的。股价跌幅虽然较大，却没有企稳迹象。听从资讯的乐观解读我们更是没有办法获得更好的回报。可见，按照价格下跌趋势减少持股，还是非常必要的。 看大舍小避免在局部行情纠缠 价格运行期间，我们可以发现股价波动空间可以很大，当然，缠论调整中枢形态中也可以是微小波动。不管怎样，我们应该减少价格波动强度弱的交易机会。放在单边趋势中看待缠论调整中枢，更能够获得高收益。而纠结一时调整中枢中的盈利机会，对我们获得收益无益。 将缠论中枢形态放在趋势中分析 缠论调整中枢形态规模可大可小，而交易机会可能是比较少的。这样一来，我们关注缠论调整中枢的交易机会的同时，可能无助于在长期趋势中盈利。那么，我们可以将缠论调整中枢形态放在趋势中看待，以趋势的眼光看待缠论调整中枢形态，这样投资效果会更好。 关于理性。 很多人都会告诉有要理性投资，投资有风险入市需谨慎等也是警钟长鸣。其实理性就是规避风险，本质就是少操作或者不操作。那么这样的理性是规避了风险但同时也规避的了收益。因为行情的涨跌不可能每次都如你所愿，如你所愿就是你自己的行情不是全部股民的行情。所以我认为理性应该是操作后的理性，比如错了止损的理性，赚了止赢的理性，这样的理性才是投资股票时该有的理性。有生就有死这是自然法则，投资市场也是遵循这样的自然法则有涨就有跌，不经历下跌就不会有好的上涨。 关于分析市场。现在的专家有很多，各种各样的都有，股票市场的专家更多，看法也很多，看多了听多了都不知道到底该怎么办？对市场的分析都是人为的，是人根据历史走势以及数据分析进而对未来做出判断，归根到底是人分析的，只要是人为的就有对错，对错五五开；也就是专家对市场的分析就是涨和跌，不涨就跌两种结果，就像对和错一样，不对纠错各有50%的概率，这样的分析时没有意义的。不分析直接做，对错的概率也是50%。其实对市场的分析只有两步，观察和操作，观察是为寻找方法，找机会，操作是找到了方法机会。空谈误国实干兴邦，用嘴是打不了豺狼的。用眼睛看，用心想，认真观察，摒弃外界的流言蜚语，用实际操作来证明分析。就像猎手一样，好的猎手研究猎物的习惯和捕猎工具，差的猎手研究怎么吹嘘自己捕猎技能。 关于伺机而动。股票的操作讲究的是伺机而动，就是等待股票出现买点，等待股票出现介入的时机。股票的投资之道和阴符中说的是一样的道理。阴符中说：天性，人心；人心，机心。立天之道，以定人也。天发杀机，移星易宿；地发杀机，龙蛇起陆；人发杀机，天地反覆。天人合发，万化定基。股市中的投资之道也是这样的道理，资金，时间，机会都是最佳点的时候就会有好的收益。投资前我们要明白，这个股票什么价位是安全区，什么价位有风险，打算从这个股票中赚到多少收益，多少的损失是我的底线。明白这些才是我们入场之时。 节奏是一个永远的主题，高手还是低手，最终考验的就是节奏，轮动只是节奏的一种方式，而最重要的节奏，还是买卖点，一切的节奏都必须以此为基础，当然轮动也不例外。操作的节奏是最重要的，操作，归根结底就是买点买、卖点卖。能否做到，那是技术精确度问题，这个通过实践，一定会不断提高，所谓熟能生巧。而节奏来源自对级别的清楚认识，没有级别，任何的买卖点都是白搭，更别谈什么节奏了。 用小级别操作的，节奏更重要。你抛了不买回，那还不如不抛，等大级别的卖点再 说。买了就要想着卖点，卖了就要想着买点。如果时间不够，操作不方便，就要选择大级别的操作。不要玩小级别的，否则买卖点很容易错过，开个会，干件事就没 了。小级别只适合职业、或至少是半职业看盘的。 为什么要看买卖点，为什么要强调节奏，最终都是为了资金的安全与利用率，这对大资金同样的，而对小资金，掌握了节奏，你的效率更高。要有效率，必须有节奏，要有节奏，就首先要把握好买卖点。 大跌，就把眼睛放大，去找会形成第三类买点的股票，这才是股票操作真正的节奏与思维。最好就是找有大级别第三类买点的强势股票（次级别不跌回中枢里面就是，但能不跌回最高点那自然是最强的）。选股票一定要按技术来找，找有第三类买点的，或至少是刚从第三类买点起来的。 |
|
|
