趋势的价值与应用

鹏城豫人 2018-07-15

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认识趋势有重大的意义。

首先，克服对价格随机运动的恐惧感。记得我刚踏入股市时，总感觉股价神秘莫测，不知道它下一步往哪里走，心里没底。所以一开始相信股评人，后来相信机构的研究报告，再后来相信私募和小道消息。相信外界的本质就是不相信自己，因为自己解决不了对股市的恐惧感。后来我接触到趋势理论，直觉告诉我，趋势是一种强大的力量，它能保护我。

当我读到股评作手李费佛的文章时，他有一句话强烈的震动了我：我可以告诉你，自从市场开始按照我的方向走的时候，我有生以来第一次感到我有了盟友----世界上最强大、最真实的盟友：基本形势。[1]他这句话点醒了我，我后来收集很多关于趋势理论的书籍，我越研究越觉得趋势有重大意义。李费佛说，当基本条件具备时，该牛市就牛市，该熊市就熊市，上帝也阻挡不了。这句会说得很轻松俏皮，我心里的结一下子被这句话点破了。我猛然认识到趋势是行情的核心秘密，它能带来交易的巨大变化。股票市场是混沌的，是随机性占主导，如何战胜这种混沌运动，只有找到其中的稀缺性的一部分，这部分就是趋势，然后与它结盟就是了。所以，今后我操作股市法则，大多都是趋势理论下的蛋。自从与趋势交上朋友，我的收益一下子提上来了，更重要的是，与趋势在一起，风险降低了。

当我认清了趋势的稳定性之后，我不再害怕局部的利空和洗盘，我知道那是小反向性，怕什么？不但不怕，我还可以大方的保持与市场的距离，不用天天跟在电脑屁股后面恨不得每一刻都盯着大盘。没有那个必要！只要是和趋势在一起，股价会自己照顾自己，你看或者不看，它都在那里按照自己的步伐前进。就如同流行语一样：你见或不见，我都在那里；不增不减。这就一下子把我内心解放了，能让我轻松从容的对待我与市场的关系，也能笑看股市风起云涌，淡定对待洗盘和下跌。

总之，我不再认为大盘毫无章法了，我找到最基本的章法了，那就是趋势行情。从此，我就可以在好股上放心大胆的捂股了，我的捂股思路由此而诞生。

其次，趋势的稀缺性对空仓的启发。既然趋势行情稀缺，那么当没有行情的时候，我们最应该做的就是空仓。无趋势行情是随机性最强的时候，股价走势如同醉汉，它自己都不知道下一步该往哪里走，更何况外人？真正的交易高手是会空仓的人，空仓就意味着子弹充足，空仓就意味这对所有的机会开放。我们保持空仓，可以让我们等待市场犯错误，然后偶尔做些短线；我们空仓，可以让我们躲过股市最惨烈的下跌行情，比如2008年的大熊。

趋势行情的稀缺性告诉我们，能不能赚钱是市场说了算，赚多少是市场给的，当市场不给行情的时候，我们不要去强求。我很相信佛教的缘分说，我认为赚多少钱，是你跟市场之间的缘分，市场给多少赚多少，市场不给就不去赚，赚不赚要看“天”；而亏不亏钱那就要看自己了，我可以赚不到钱，但靠自己的本事，至少保证不亏钱，我空仓总可以吧。

行情的稀缺性就是要我们等待。这个世界不只是有股市，还有蓝天、白云、鲜花和爱情，好东西还多着呢，何苦天天盼着股市？好行情是稀缺的，在没有行情的时候，我们可以享受生活，可以等待机会，海盗也不是天天都出来抢劫的呀。《世界上最伟大的交易商----股市作手杰西﹒利弗摩尔操盘秘诀》这本书介绍说，股神天才李费佛爱很多的时候是持币观望，耐心等等待，直到“恰当的行情出现在他的面前”。[2]这与我提倡的等待想法一致。

最近看部电影，名字叫《等风来》，那上面有句话特别经典：不管你有多着急，或者你有多害怕，我们现在都不能往前冲，冲出去也没有用，飞不起来的。现在的我们只需要静静地，等风来。-------我们在股市操作和这个完全一样，我们要等“趋势”这个大风来，风没来的时候，我们不要急，急也没用。

第三，趋势的稳定性让我认识到一种伟大的力量。我们天天在股市里混，最渴望的就是找到一种力量，这种力量是股市里最大的力量，它的存在可以超越其他一切力量，最大可能性的保护我们的财富，最大可能性的克服风险。我认为这种力量就是趋势的力量。当趋势来临时，我们要敢于孤注一掷，果断地和趋势站在一起。在多头市场做多，做空头市场做空。这话听上去有些平淡，但确是股市里的至高法则。

趋势的抗打击性和时间上的长久性，让趋势变得相对确定起来。可以说，趋势就是混沌运动出现最具确定性的一面，这么好的东西一旦出现，如果我们不能抓住它，我们就错失股市里的最好机会。

有句谚语：台风来的时候，猪都会飞。趋势就是股市里的台风，一旦这个台风来了，如果我们不去飞，错过台风后，我们再想飞就飞不起来了。最近这几年小米手机很火，其创始人雷军以前历经多次创业和管理项目，有金山WPS、杀毒软件、词霸、网络游戏、卓越网等等，但都没有做到业界翘楚，后来雷军痛定思痛把成功的互联网公司如腾讯、阿里巴巴、百度、新浪、京东认真研究个遍，猛然发现，这些成功的大佬有一个共同的规律，那就是站在台风口，让互联网的风把自己吹起来。于是雷军放弃任何传统的做法，全面拥抱互联网，用互联网思维做手机，砍去一切工厂和渠道，做到产品和客户零距离。这下子互联网的台风也把雷军也冲上了天，小米手机一下子火遍中国。雷军的思路和股市上的趋势思路几乎一样，股市里同样要找“台风”。

2007年春天，我去参加申银万国的投资报告会，记得当时是典型的趋势行情。申银万国首席分析师桂浩明说，这种行情也许是你们一辈子再也遇不到的好机会，一定要抓住好机会大胆操作。当时我还不以为然，现在回头看，那种机会至今没有再出现过。桂浩明的那句话至今一直缠绕在我耳边，每当我想起趋势行情的重要性的时候，我都想起他的忠告。的确，当趋势来临的时候，那是明显来送钱的，如果那个时候再患得患失，终将遗恨收场。

炒股的最高境界就是在趋势行情来临的时候大干一场，并能在没有趋势的时候收兵。现在我主要的精力就是判断和认识趋势行情，能在趋势行情来临的时候果断下手，捂住不放。

第四，趋势的持续性长久性告诫我们，永远不要逆势交易，想都不要想。前文提到过逆向思维，那是指思维特质，不是要我们逆势。逆势交易是投资者的大忌，风光一时的陈久霖就是败在逆势交易上，最后落得个破产的下场。

只要认同趋势是一种伟大的力量，就不会去做逆势交易的事情。可是很多人就是认识不清趋势的力量，总抱有一丝的侥幸，认为自己的技术炉火纯青，可以不把趋势放在眼里。当然，偶尔小仓位做点逆势的交易可以，比如博反弹，但是不要养成逆势交易的习惯。赚钱是小，习惯是大。

逆势交易如同开车时逆车道而行，其风险可想而知，这是典型的螳臂挡车。我们在社会上也知道顺势而为，上个世界五六十年代的大势是革命和计划经济，如果谁逆势而为去创业开公司，成功的可能性几乎为零；而八十年代是改革开会的大时代，如果谁再去搞革命，也是没有任何前途。趋势是一种不容对抗、不容讨价还价的刚性力量。谁瞧不起趋势，谁就被趋势收拾，不管你是陈久霖，还是李费佛，还是索罗斯。最容易让交易者破产的几种坏习惯，逆势交易肯定排在前二位，还有是不止损，高杠杆。

当然，有时候中期趋势是赚钱效应行情，大趋势是熊市，这样的交易是顺势和逆势同时具备，且互相矛盾，我们根据赚钱效应可以选择去交易。但无论如何，我们必须选择一种趋势保护我们，要么大趋势，要么中期趋势。我们不能背着大趋势做长线，也不能背着中期趋势做短线，什么样的交易周期，选择什么样的趋势去保护。做超短线要靠短期的趋势，做中线要靠中期趋势，做长线要靠大趋势。

第五，趋势中的小反向性为我们逆向思维提供了舞台。我们要做的是顺大趋势，但是我们在短线上可以利用大趋势和小反向趋势的矛盾来建仓和布局。这里我引用中医领域的一种思维。中医认为，人体缺乏某种东西可以通过补的方式来解决，但是补也不是直接蛮补，而是巧补。明代大中医张景岳说：善补阳者，必在阴中求阳，阳得阴助则生化无穷。就是说补阳的时候，要注意在阴中求阳，补阳药附子肉桂鹿茸中要辅以滋阴的枸杞子地黄山萸肉等，这样才能补进去。这种思维在股市上可以这样应用：要买涨者，最好在下跌过程中买；买在下跌中则筹码便宜，利润率就会比较高。按照趋势理论的框架，就是要在把握大趋势的前提下，在小逆反趋势的时候建仓。举个例子，包钢稀土2010年7月后走出一段经典的上涨趋势图，见图4.5，在这个单笔趋势中，出现两次明显的小逆反趋势，A处和B处，我们要操作这个股，做好的选择不是追C点和D点的高点去买，而是在股价运行到小逆反趋势的A和B处去买，这就是阴中求阳。