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在投机交易中，一个成功的、盈利的交易结果要取决于诸多的因素。最重要的就是，创建并应用一个交易体系，而且将它跟健全的资金管理以及风险控制相结合，这将有利于把你推入“赢家圈子'中。 目前世界上没有单一的交易系统或者交易方法能够永保胜利，即使将来也不会有。然而，我们能够找到很多不错的交易系统，假如运用得当，并配以良好的交易策略和资金管理，可以给交易者一件犀利的武器，通常会有赚头，这些东西能使交易者在赚钱的仓位上赚到更多，不赚钱的仓位上赔得更少-这正是我们一直在寻找的利器！ 三个要点：一是必须对自己设定的交易系统（应该经过时间和实战考验）有信心，而不是根据个人的情绪、偏见或者一厢情愿的想法，想要超越、改进它；二是必须要有耐心在场外等候系统发出操作信号，一旦建立好仓位，要有同样的耐心持仓不动，一直到交易系统发出反转信号为止；三是必须严守规则，按照系统所指的信号去交易。 操作体系 整个交易算作是一个交易系统，那么里面就会有很多不同策略的组合，每一个策略组合就能够算作是一个小的交易系统。完整操作系统包括以下几个步骤。 第一步，交易品种的选择。 选择什么样品种进行交易？用盈亏比进行选择，即为止损点位较低，盈利空间较大。 第二步，交易头寸的设定。 在交易中必须持有多大规模的头寸，才能算是太大？ 第三步，人市策略。 只有在市场呈现出强烈的趋势时才放手人市。交易策略第一位的因素就是找出每个市场的大趋势，顺着大趋势的方向进行操作。随主导趋势的方向进行操作，逢低在支撑价位买进，这是大多数人都喜欢的交易方式，然而这只有在市场大趋势为涨势时，才能这样做。人市点：（1）趋势翻转时。（2）盘整突破时。 第四步，止损的设置。 大趋势中间有起伏，万一在这个过程中做了一些不利的仓位，必须要严格止损，来控制风险。按照市场及其技术特征，设置止损限额的依据可以是市场的变异性、交易的利润额以及交易时间。 第五步，仓位管理。 （1）建仓策略。 仓位往往建立在趋势即将发动的起始点，而不是朝趋势进行的方向建立。一旦趋势确定，就要赶紧建仓。建仓点：①大趋势的小反转之处。②在支撑点显著突破之处。③阻力点显著突破之处。 （2）加仓策略。 必须要处身于持续的大趋势中。加仓点：①回档之处。②反转处。 趋势分析正确的时候，“金字塔'加仓。他认为，一旦方向正确，就要赶紧加仓，扩大盈利。 采用逆小趋势加仓。在逆小势这个细节上，克罗运用的是左侧交易，也有一点像帝纳波利点位交易法。他会在主要回调位或主要支撑位或阻力位进场加仓。逆小势，可以有许多的方法，这也是精细交易的一个细节，可以选择自己合适的招式来运用，这是提高交易绩效的重要环节。 （3）平仓策略。 保持仓位不动，一直到分析发现趋势已经发生或者即将反转，就要立即平仓。平仓点为：反弹失败。 第六步，离市策略。 假如市场趋势不利，就要快跑！ 离场点：趋势结束。 那么，如何判定趋势结束，要从长线角度来分析。 （1）当周时间框架的趋势结束，就意味着长线交易的趋势结束，可以离场了。 （2）跌破箱体，价格跌破箱体运行的下沿，就意味着价格要大跌，因而要离场了。 （3）当上涨高度是前期下跌幅度1倍的时候，通常是要下跌的位置，注意离场。 古语有云：“工欲善其事，必先利其器。”林肯也曾说过：“我如果要花8小时砍倒一棵树，那么我就会花6小时把自己的斧子磨得锋利。” 在投资交易中，交易规则的设定和完善远比交易本身重要，也比一时的盈亏重要。为了具体交易的成功，为了稳定盈利的实现，制定和完善交易规则的时间应该超过下单和研究行情的时间。 完善自己的交易规则，一是要在市场中检验尚不完善的规则，并且逐步补充设计或是修正应对各种行情的规则细节；二是要在万变的市场中既能保持基础规则的不变，又能不断调整规则的具体执行手段，最终使自己的交易规则适应市场。 不要猜测。不要把个人的情感强加在市场上，也别期望市场在乎你。市场既不敌对，也不友善。它只是存在，仅此而已。你有选择参与或者退出的自由。交易是一种最终极的自由。股票市场充满着无穷无尽的盈利与亏损的机会。而这都取决于你的选择。市场给你提供机会，你应该敞开胸怀去体会股票市场的特殊语言。市场只有一种语言，那便是价格、成交量和行情步调组成的语言。你用来解读行情的任何工具，都是这种语言的衍生品。除了市场与你的对话外，其他杂七杂八的东西，只会干扰你，让你看不清楚实际的价格、成交量和行情步调。 不要有对抗心理。交易并不是一场战争。市场也没有在追杀你，它甚至并不意识到你的存在。事实上，它对此完全没有兴趣。股票并不知道你买了它们。它们做它们该做的，你只要适应它们。市场是你的老板。遵循它，然后领取工资，或者你反抗，然后被踢出局；就像你并不和海洋作战，你只是在其中游泳一样。如果你发现自己处在某个不正确的潮流内，不要试图改变潮流方向，而是另外寻找适当的潮流。 不要强求任何事情，也不要和市场或者你自己作对，忽视其它不适合你的机会。别痴心妄想可以做一个在在任何时间任何市场都能赚钱的超人。完美的交易是像呼吸一样的；你吸气和呼气，就像进场和出场。一定要冷静和放松。寻找那些可见的机会。一定要集中精神和警觉。把自己从水深火热的市场中抽离出来。一定要做一个观察者并且等待机会的降临。不要交易那些你无法弄懂的市场，也不要以为你必须每个波段都进行交易。总有许多的机会符合你的性格和你解读市场的能力。 最后，在交易之前，要等待，要耐心地等待，直到尽可能多的因素都对你有利的时候，再进行交易。耐心可以使你赚到钱。在市场呈现胶着状态的时候，股票的价格实际上就停滞的，不要预测或估计市场将在什么时候朝什么方向发展，这是很危险的。你必须等待市场或股票出现突破。不要估计！等着市场来证实！不要跟报价单争论。现金过去是，现在是，将来也永远是国王。事实上，往往是那些持币观望，等到恰当时机进行交易的人才能赚到大钱。 耐心，耐心，再耐心——不是速度——才是成功的关键。如果一个精明的投机者把握好这一点的话，时间就是他最好的朋友。掌握恰当的时机进入市场，时间不是金钱，因为有时候，尽管你早早进入了市场，却不能赚到钱——时间就是时间，而资金就是资金——耐心，耐心，再耐心，是成功的关键，千万不要着急！” 行情在绝望中产生，行情在犹豫中发展，行情在疯狂中结束。投机市场中中大多的行情都是不值得参与的，当你感觉到多空无所适从的时候，最好的策略就是：不做！呆若木鸡，才是玩金融的最高境界。 如何选择正确的买卖点？ 在股市中，我们经常会聊到仓位控制。选股、买卖的问题，但是具体到盘面上，交易都得通过“买”和“卖”两个操作来实现，买低卖高，赚到更多的差价。 今天笔者做了十二张图，来帮助大家理解正确的买卖点选择。 首先我们要了解一些背景知识：技术分析，正确买卖点的选择主要是依据支撑位和压力位来进行选择。 首先，大多数买点都选择在股价回调到支撑位附近。支撑位对股价有一定的支撑作用，这种支撑来自于空头回补的力量和心理支撑。在支撑位置买股票，相对于其它位置来说，股价更不容易下跌。亏钱的概率相对小一些，反过来，赚钱的概率就要大一些，风险收益比合适。 相对应的，整的的卖点选择，就主要在压力位附近，因为压力位置，往往会对股价的上涨形成一定的压力，当股价到了这个压力位时，常常会停止涨势，常常出现调整甚至下跌，并会形成一些阶段性高点。值得注意的是，卖出也分为减仓或清仓，如果持有的股票，仅仅是股价到了压力位附近，但上涨趋势仍在，那就适当减仓，落袋一部分利润，以降低风险为主，但是如果个股是到了压力位，遇到了较多的筹码阻力，且上升趋势失去或跌破了重要支撑线，那就得选择清仓卖出，规避风险。 另外，支撑位一般是已突破形态的颈线、上升趋势线和重要均线等；而压力位一般是前高附近，前期密集成交区，未突破的一些形态的颈线，上方的重要均线等等。 下面我们将从一只个股的所有可能的运动轨迹来阐述正确的交易选择。 1、下跌趋势不做。就算股价下跌途中不停的震荡，但是对于我们说，这都是虚幻的，我们的唯一选择就是看空，千万不要对一只处于下降趋势的个股抱太大的希望，哪怕是前期的龙头，一旦下跌趋势成立，谁也不知道跌势的尽头在哪。 2、当一个股票在下跌趋势中，完成一次的震荡之后，拒绝新低的出现，并再次向上（而被突破）时，此时意味着空头力量衰减，市场暂时均衡，但此时并不需要急于买入，以防震荡后继续重归下跌趋势  4、调整后的第一种可能就是股价向上突破，这意味着多头开始逆转空头走势，结束调整状态，敏感的操作者，应在个股出现突破的瞬间进场做多，买入个股。  6、调整后的第二种可能，是个股在支撑性附近出现横盘震荡，出现此种图形，适合我们用小仓位，依靠支撑和压力线，进行高抛低吸，在箱体内进行操作，但是这样操作往往利润不高，而且还有一旦市场选择方向，那么存在操作方向可能做反的风险。  8、最好是在市场没有选择出明确的方向的时候，不做过多的仓位动作，频繁的箱体操作，容易导致成本的上升，不好把握，对于空仓者，未选择趋势，这应该应耐心等待。  10、经典的卖点二  12、综合来看，正确的买卖选择如下图所示，红色点为正确的买点，绿色点为卖点或者减仓点，此图包含了个股从底部-拉升-顶部-下跌的四个过程。 <div '=""> 【提醒】 一、对于大多数投资者来说，尽量只做上升趋势个股。 二、如果个股上升趋势一旦被破坏后，要第一时间减仓，以防止杀跌的风险出现 三、个股出现调整时，要考虑个股后面的每一种可能，并针对性地制定交易计划，在个股出现信号果断执行计划。 四、对于一直处于下跌趋势的个股来说，不要轻易抄底，以防止是下跌中继，后面还有漫漫熊途。 在股票市场交易中，一时的顺利会让你自以为运气颇佳，但是一个真理是：股票市场没有任何礼物。如果你认为在一笔交易中很幸运，通常会预示着你最初感到的幸 运，事实上可能是不幸运的开始。当你幸运地得到某种你认为不应该轻易得到的东西时，你就必须提高警惕。例如你买入股票时，成交价竟然低于委托价格或以当时 的市价而成交，这也许意味着对手方是多么想要卖出这只股票，以致他们愿意低于当前的买价而卖出。你卖出股票时的成交价竟然高于委托价格或以当时的市价而成 交，这又意味着对手方是那么渴望得到这只股票，以致于他们很愿意为它付出更高的成本。所以，在每一件事情都正确的时候你应该提高警惕。因为巅峰时刻总是短 暂的，之后必然是一路下坡。失败是股票交易中必然存在的一部分，大的成功之后也可能是大的失败。 买入股票上涨的概率会随着仓位的增大而下 降。当你满仓买入股票时，市场对你最不利的一招就是下跌；当你空仓时，市场对你最不利的一招又是上涨。大多时候走势专跟你的操作作对。那么股市作为零和竞 局，攻击性又是怎样发生的呢？它体现在股价未来涨跌概率的微小变化上，也就是说，股市的攻击性和概率性相结合，攻击性掩藏在股市概率性的背后。所以我们千 万不可买入下降趋势的股票，越下跌越加仓是极为错误的行为。特别是交易额小但价格回落，这预示价格会继续下跌，也证明股票没有向大户流入。 每个人进行操作后，粗看起来，似乎对市场没有什么影响，股价仍然像原来一样涨涨跌跌。其实，涨涨跌跌的概率在操作前后已经发生了变化，每个人的操作都会对未 来的涨跌概率造成影响。简言之，“你一买，股票就不爱涨而是爱跌了；你一卖，股票就又开始涨了。”这是因为，市场筹码是固定的，散户持仓越大，主力持仓就 会越少，主力派发的节律也会越来越快。这样，因主力派发，股价下跌的概率当然会越来越大。 从博弈的角度分析，庄家只有收集到足够的筹码才 会 开始拉抬。你买了几股，市场上就少了你的这几股，使庄家收集变得更困难些，这样就会推迟他的拉抬。这个时候影响力的大小会视你持有的仓位多少不同而定，你 的仓位越大，对市场的影响越大，买入以后上涨的概率就越小。一般来讲，买入股票上涨与下跌的概率应各为50％，而一旦仓位超过你自己账户资金的一半，则上 涨概率反而大幅下降。当然，散户对市场的影响力是很小的，由一点点仓位造成的股票上涨概率变小也是微不足道的，但不管有多小，市场一定会体现出来。特别是 散户之间形成的合力，更是难以想像，而主力却完全能感受得到。所以，市场就是在跟每个人作对，只不过这种作对不是直接和明显的，而是隐藏在概率背后，体现 在涨跌概率的微小变化上，使人不易察觉。但用统计学的观点来分析，则总体将有75%的时候是会直接和投资者作对。 有时主力为了很好地吃掉你，在少数时候，让会你小吃它一口，以便把你养得更肥大。 |
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