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原创：捷利交易宝AiPO新股通 数据支持：AiPO数据网
据捷利交易宝AiPO新股通数据团队从港交所获悉：3月30日，Prime Skyline Limited（下称“Prime Skyline”或“公司”），向港交所递交上市申请，农银国际为其独家保荐人。 这是该公司首次递表。递表资料简报如下： 公司概括 Prime Skyline于1995年3月成立，总部位于新加坡。主要向亚洲（包括新加坡、斯里兰卡及菲律宾）的客户提供综合楼宇外墙解决方案及服务，拥有逾25年经验，曾参与多个私营及公营项目。 公司主打需要定制及╱或复杂楼宇外墙结构的专门楼宇外墙项目，其对设计工程的精密及复杂程度的要求甚高，包括但不限于综合渡假村、办公室、工业大厦、购物中心及组屋。 于往绩期间，按收益计算，公司为80.0%以上的楼宇外墙项目与总承建商（负责建筑项目的整体实施）订立分包协议。公司亦向客户提供其他装修及建筑服务。 根据弗若斯特沙利文报告，2018年财政年度按于新加坡产生的收益计算，公司于新加坡综合楼宇外墙解决方案行业排行第六，市场份额为约3.3%。 业务模式 公司的收益源于提供(i)综合楼宇外墙解决方案及服务（通常担任分包商）；及(ii)其他装修及建筑服务（通常担任分包商）。 于往绩期间有超过93.0%的批授合约（按收益计算）乃透过公开或邀请竞标程序获得，其余项目则由客户向公司发出报价要求以取得其的服务。 公司业绩 招股书显示，于过去2017年、2018年、2019年财政年度，该公司的营业收入分别约为28.4百万坡元、38.7百万坡元及66.1百万坡元，同比增长约36.5%及70.9%，乃主要由于楼宇外墙项目所得收益增长。其相应的净利润分别约为1.1百万坡元、4.2百万坡元、3.6百万坡元。
来源：招股书 公司按按服务类别划分的收益明细：
来源：招股书 综合楼宇外墙解决方案行业总体概览 近年来，随着城镇化进程加快和人均可支配收入持续增加，物业服务百强企业管理的建筑面积和物业数量快速增长。 价值链分析
来源：招股书 随着新加坡建筑业的复苏，估计到2024年，新加坡综合楼宇外墙解决方案行业的市场规模（按收益计算）将增长至约609.6百万坡元，自2019年起的复合年增长率约为3.7%.
来源：招股书 市场驱动因素(i)对建筑工程复杂性的要求不断提高；(ii)对住宅、零售及综合性建筑物业的需求不断增长。 股东结构 招股书显示，PrimeSkyline在上市前其股东构架中，Bensily先生，林女士和Bensily女士通过PrimeHoldings(他们分别持股该公司96.62%，1.72%，1.66%）全资控股FocusPoint,再由FocusPoint100%控股PrimeSkyline.
来源：招股书 中介团队介绍 Prime Skyline的中介团队主要有：力高企业融资有限公司为其独家保荐人；Drew & Napier LLC为其新加坡律师，罗拔臣律师事务所为其香港律师，Varners为其斯里兰卡律师，JLPW Legal Services(Myanmar)Co.,Ltd.为其缅甸律师，Zico R.A.R Advocates and Solicitors为其汶莱律师，Villaraza & Angangco为其菲律宾律师，Conyers Dill & Pearman为其开曼群岛律师；DLA Piper UK LLP为其关美国、欧盟、联合国及澳洲律师；罗兵咸永道会计师事务所其审计师；通商律师事务所为其券商中国律师，李伟斌律师行为其券商香港律师；弗若斯特沙利文国际有限公司为其行业顾问。 风险因素 1）公司根据估计时间及所涉及成本厘定投标价或报价，投票价可能不准确及任何重大偏差可能导致项目成本超支或甚至乎亏损； 2）来自其五大客户的收益占我们收益总额重大部分，未能与彼等维持业务关系或获得新客户可能会对公司的业务、经营业绩、财务状况及业务前景造成影响；3）公司依赖我们的主要管理人员及项目管理员工； 3）公司的现金流量可能由于客户的项目付款惯例而波动且公司于2017财政年度录得负经营现金流量； 4）公司须提供以现金或其他抵押品及╱或担保支持的履约保证，以保障于项目合约项下的责任，其可能影响我们的流动资金及取得更多银行融资的能力； 5）公司可能不合资格或无法继续取得我们目前享有的政府资助、补助及税务优惠； 6）公司的大部分收益源自透过竞标或报价获授的合约及合约属非经常性质。 提示：来源于招股书内容 公司将采取以下措施提高竞争力 1）扩大业务规模及进一步巩固其于新加坡综合楼宇外墙解决方案行业的市场地位以及进一步进行海外扩张； 2）继续提高实力、拓展率先识别客源及潜在项目的能力，以及着重及维持项目实施标准； 3）坚持审慎财务管理，确保可持续增长及充足资金 |
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