正确使用斐波那契回撤来发现市场潜在的顶部或底部

我相信绝大部分的交易者都熟悉斐波那契回撤，无论你是将其用作对另一种策略的补充还是用于确定关键水平，都可能会以某种方式使用它。但是，我今天要讲的用法也许是你从未见过的，而且它简单有效。

斐波纳契回撤工具可以帮助我们确定支撑或阻力使自己获得了另一个巨大的优势。这是识别主要市场顶部和底部的一种方法。尽管没有一种方法是万无一失的，但是这一方法使我在过去几年中赚了我一生中最大的利润。

在读完本文时，你将全面了解斐波那契水平，并能够使用我们所知道的有关斐波那契水平的方法来确定潜在的市场顶部和底部。

让我们开始。

什么是斐波那契？

“谁是斐波那契”？

莱昂纳多·波纳契（Leonardo Bonacci） –众所周知的斐波那契（Fibonacci）–是一位意大利数学家，生于1170年左右（确切的日期未知）。

有充分的理由，他被认为是中世纪最有才华的数学家。

他不仅开发了所有交易员都熟悉的斐波那契数列，而且还在西方世界推广了印度－阿拉伯数字系统。

他对斐波那契数列的研究被认为是他的最高成就。你很快就会发现，它也是使用最广泛的一种。

就像不确定莱昂纳多·斐波那契确切何时出生的不确定性一样，他的死亡也同样含糊不清，估计他的死亡时间在1240年至1250年之间。

斐波那契如何运作？

我认为，了解斐波那契数列的工作原理是最容易被忽略的方面。

毕竟，大多数交易平台都为我们提供了内置所有数学运算的斐波那契回撤工具，因此我们要做的就是单击并拖动。

但是，花时间去了解这种分析背后的深度和力量，将使你成为与众不同的交易者。好吧，为了开始，我有一个问题要问你……我们用来交易市场的图表与植物和蜗牛壳有什么共同点？

知道了，它们都有斐波那契属性。

是的，你从以61.8％斐波那契回撤位卖出的EURUSD反弹中获得的利润可以从许多方面归因于对植物，花卉甚至蜗牛壳的研究。

自然界中首先研究了你在图表上使用的相同水平。毕竟，斐波那契先生在当时绝不是商人。

但是，我要注意的是，并非所有图表都遵循规则。你会发现某些货币对比其他货币更尊重这些水平。

但总的来说，如果使用得当，它可能是一笔巨大的财富。

Bonacci先生研究的前提是确定一个看似随机的世界的数字顺序或解释。对于许多植物而言，人们认为斐波那契数列的存在是为了最大化空间和效率。

在交易世界中，相同的顺序（除了不属于斐波那契顺序的50％水平之外）有助于解释人类行为。毕竟，你作为技术交易员所做的一切都取决于特定的人类趋势模式。

因此，就像植物和蜗牛壳一样，有一种“共同的法则”，可以帮助解释为什么某些模式存在于自然界和我们使用的图表上。

利用我们所知道的发现转折点

好的，在这一点上，你知道Bonacci先生是谁（更名为Fibonacci），并且你还应该在某种程度上了解这些数字顺序的重要性。

综上所述，回撤工具最常用于确定趋势回调期间的支撑或阻力。

但是，有一种不太明显的方法可以利用此优势。我敢说，我要向你展示的内容比使用斐波那契水平的传统方式更加有益。

你会看到，大多数交易者在有限的范围内使用该工具。他们在1天或4小时图表上绘制水平，这些图表跨越几天甚至几周。

此外，这些相同的交易者仅在市场转变后或直接在趋势市场内使用工具。

如果仅以这种方式使用斐波那契工具，那么你将浪费大量时间！

这就是为什么...

假设你在上升趋势中将工具绘制在NZDUSD日线图上，并在先前确定的几个水平上找到汇合点。请记住，我们不使用斐波那契工具来查找关键水平，仅用于验证它们。

因此，在绘制任何回撤水平之前，图表将如下所示：

注意，在上升趋势中，我们有一些关键的水平支撑位。

我认为我们都可以同意，上述三个领域当然值得关注。

然后，如果我们使用斐波那契回撤工具并将其从主要摆动低点拖至最近的摆动高点，则会得到以下结果：

请注意，我们之前确定的三个级别如何与61.8％，50％和38.2％的数字对齐。

对于任何分析来说，这都是一个很好的开始，但是，这是很多交易者错过的地方。

他们认为纽元兑美元是上述汇合水平之一的潜在买入机会。毕竟，市场处于上升趋势，对吗？

虽然这可能会在短时间内起作用，但我看到的是：

请注意，我们有一个上升通道（可能正在形成熊市旗形），其中斐波那契水平从底部到顶部与先前定义的支撑区域对齐。

因此，我没有看到潜在的购买区域，而是看到了潜在的（主要的）市场顶部。

我是怎么得出这个结论的？

因为如果市场反弹至高于你在上表中看到的当前高点，那么那些斐波那契水平将不会与我们的支撑位一致。

本质上，我们将“大局”与我们对斐波那契工具的了解结合起来以发现主要的转折点。

这不是一门完美的科学，但过去对我来说效果很好。不久之后会更多。

始终记住，所有技术分析的有效性仅取决于其发生的上下行情。在多年下降趋势中，购买机会似乎很可能是疲惫的迹象。

使用此方法的几个市场顶部

现在是真正有趣的部分–案例研究。

在开始之前，我想说以下示例是实时发生的。这既不是事后见识，也不是歧视某种回测方法。

同样，按照其定义，主要市场的顶部和底部（通常代表多年的高点和低点）并不经常出现。实际上，下面的每个案例研究都需要花费数年才能充分发展。

但是请不要误会，潜在的回报值得等待。

首先是GBPJPY。

上面的GBPJPY每周图表说明了该方法的简便性。我只是将斐波那契工具从2011年的主要波动低点拖到了2015年中期的当时最高点。

现在，你可能正在思考，那又如何呢？

但是，如果你花时间了解斐波那契的工作原理（此时你应该掌握），则上面的图表非常有说服力。

让我们仔细看看这里发生了什么。

注意斐波那契数列的每个级别如何与突出的高点或低点对齐。当时，这是一个很好的迹象，表明英镑兑日元已经达到顶峰，并可能在艰难时期陷入困境。

请记住，如果2015年的高位未能与之前的水平保持一致，则上图中的三个水平将与这些显着区域不匹配。

快进到今天，该货币对脱离了那些高点，达到了令人印象深刻的5700点。

这是当前图表：

GBPJPY的主要头寸在哪里？

如果你现在还不确定，那没关系；我还有一个例子。

接下来是纽元兑日元的月度图表。

请再次注意38.2％和50％的水平如何与我先前绘制的关键水平区域（红色的水平区域）完美对齐。

这种情况不仅仅是巧合。这是一个危险信号，预示着这波行情要到头了。

尽管上述举动似乎并不那么激烈，但请记住，我们正在查看每月的时间范围。因此，上方的阴影区域总计是微不足道的1600点。

那么，我怎么知道这对货币创造了多年高点？

明确地说，没有人知道在任何市场接下来会发生什么，我也不例外。

但是，这两个级别与突出的摆动高点和低点如此完美地对齐的事实，确实表明了重大逆转即将到来。

上述斐波那契分析可以让你看到这种“全局”分析如何对你的交易业绩产生巨大的好处。

现在，我们已经讨论了简单的斐波那契分析如何帮助我们确定市场的潜在转折点，让我们看一下美股道琼斯指数所发生的事情。

每个人都知道，股市一直处于反弹状态，这是自2009年以来的大部分时间。尽管有些媒体发表了言论或认为，所有的好事最终都将终结。

实际上这是否是一件“好”事情是非常相对的。

但这不仅是另一个市场预测。实际上，我不希望将其视为一种预测，而是令人不安的迹象，表明2016年8月的高点可能是相当长一段时间以来的最后一次。

看看下面的道琼斯月度图表：

注意：历史最低点28是发生在1896年8月8日，所以我无法在上图中捕获该水平。

请注意，上述道琼斯工业平均指数每月时间范围内的斐波那契水平如何与主要波动高点和低点对齐。

当我初次绘制这些水平时，此图表使我感到寒意。而且，知道你现在对这意味着什么（考虑我们刚才介绍的GBPJPY和NZDJPY情景）所做的事情，应该可以进一步加剧恐惧因素。

那么，这与外汇市场有什么关系呢？

没有市场在真空中运作。股票，债券等发生的事情可以而且确实会影响货币，反之亦然。令人震惊的例子不亚于2008年全球危机时代。

在这里，为了世界经济，我可能是完全错误的，我希望我是。但是上面的图表提供了与之前的GBPJPY和NZDJPY图表相同的看跌信号。

它是否会以类似的方式播放还有待观察，但是警告标志在那里。

避免错误的最佳方法（任何错误地指出潜在的顶部或底部潜在错误的方法）是在较长的时间范围内使用此技术。

让我们现在同时定义它们。

在确定任何市场出现重大顶部或底部的可能性时，我总是使用每周或每月图表。

就像上面的道琼斯，GBPJPY和NZDJPY图表一样，最好是收集至少三年的数据。斐波那契起点和终点之间的距离越大，越好。

• 较高的时间范围：使用每周或每月图表确定起点和终点
• 延长期限：请确保你有几年的数据要测量，最好至少三年

避免错误的另一种绝佳方法是与多家外汇经纪商确认你的计量。

众所周知，波动有时会对你的技术分析产生不利影响，包括使用斐波那契工具。

看看下面的图表。它显示了三大外汇经纪商中GBPNZD的最高价。请注意，由此导致的斐波那契水平与每个斐波那契水平之间的差异。

如果你试图确定市场营销的其余部分，则没有太大帮助，是吗？

波动性的增加导致同一货币对形成三个非常不同的盘中高点。反过来，这也推开了我们的斐波那契分析。

为避免此类事故，你可能需要跨两个或多个经纪商来验证图表上的数据。

请记住，外汇市场是分散的，这意味着提供商之间价格差异的可能性更大，尤其是在波动加剧时。

最后但并非最不重要的一点是，减轻出错的最佳方法是永远不要依赖一种方法或策略。

正如我在本课开始时提到的那样，你永远不应使用一种我们刚刚讨论过的没有互补策略或方法的技术。

最后的话

使用斐波那契分析来确定市场中潜在的顶部和底部可能是任何交易方式的重要补充。

但是，请始终确保在较长的时间范围内和较长的时间内（最好是数年的价格数据）使用此技术。这样做将有助于减少出错。

同样，就像我们作为交易员所做的一切一样，以上技术应与其他方法或策略结合使用，而不能单独使用。尽管它无疑是一种强大的技术，但是如果你没有适当的计划来利用它，它就毫无用处。

没有使用斐波那契回撤工具的最佳方法。你可以按照刚学到的方式使用它，也可以通过简单的方法来确定趋势市场中的有利切入点。

但是，就像你作为交易员所做的一切一样，要考虑的最重要的事情是特定方法是否对你有效。

总是问自己，这是否适合我的交易风格和个性？如果你的交易风格，也没有必要强行使用。因为如果不这样做，将很难获得明显的利益。

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