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友人送了一套《林园炒股秘籍》，非常感谢。 天哥对林园了解有一点点，很早前读过老版的炒股秘籍，这套新书，增添了部分访谈和演讲内容，口语化表达，是本不错的投资书籍。 里面不少观点，我是很认同的，比如: 行业+垄断+成瘾 好公司，股价会不断新高 过去20年产品不降价的公司才是好公司 等等，我觉得都是大智慧。 ps: 有一些略有疑问的地方，希望和大家探讨下。 1、未来30年，投资医药股最坏的结果是赚100倍。 * 这个观点我赞同，大约算了下，年复合收益16%多 林园眼光和格局很好，未来会出现两种必然趋势: 中产阶级崛起+人口老龄化，这两个因素叠加，医药市场空间巨大。我个人觉得，也许100倍收益，用不了30年，一些当下股本不大，品牌不错，行业地位突出的企业，20年完全可以跑出100倍（年化26%+） 2、建仓三大慢性病医药股:糖尿病，高血压，心血管。 * 我查了下这三种病对应的上市公司，和林园重仓的个股，发现在医药上，林园真正重仓位的只有$片仔癀(SH600436)$ ，并没有这三类病企业。 在说和做上，林园并不一致（如有更详细持有记录，欢迎说明）。 而关于这三类慢性病的上市公司，在医保控费大前提下，未来是否会成为长牛股，还符不符合林园提出的好公司具有定价权这一说法，我是打问号的？？？（欢迎大家有不同意见或对林园医药持仓补充） 综上，天哥关于林园医药的观点，批判的继承和吸收。 我个人的观点，未来20-30年，医药会成为长牛的行业，而这其中，一定会涌现出不止一个万亿市值企业，甚至出现十万亿级别巨无霸。 而我未来资金倾向，更接近高瓴的想法，投资具有长长的坡，厚厚的雪的创新型医药企业，具体的比如: 创新药(包括CRO等)+金眼银牙铜骨+医疗器械+中药(包括药房)。 几只考察公司: 恒瑞，药明(泰格)，爱尔(通策)，迈瑞，片仔癀(益丰药房)等 欢迎分享个人看法。 $爱尔眼科(SZ300015)$ $通策医疗(SH600763)$ |
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