显示关键材料——液晶材料市场发展简析

自我平衡 2020-05-25

展开全文

从产业链来看，LCD产业可以分为上游基础材料、中游面板制造以及下游终端产品三个部分。其中，上游基础材料包括：玻璃基板、彩色滤光片、偏光片、液晶材料、驱动IC、背光模组；中游面板制造包括：列阵（Array）、成盒（Cell）、模组（Module）；下游终端产品包括：电视、笔记本、智能手机、车载显示和其他消费类电子。

图表：液晶显示材料产业链

资料来源：赛瑞研究

液晶显示材料的制造过程汇集了复杂的化学合成、纯化和混配工艺技术、物性检测分析，反应了技术高度密集的行业属性。虽然液晶材料成本虽仅占液晶面板成本的3%-4%，但其品质稳定性直接关系到下游面板企业产品的综合性能，因此液晶材料对热稳定性、化学稳定性、电稳定性、光稳定性、电压保持率、粘度、电阻率等指标要求很高，行业技术壁垒较高。

二、液晶材料行业市场规模

近年来，全球液晶面板产能逐渐由日韩及中国台湾地区转向中国大陆，相应混合液晶需求量呈现出快速增长的态势，2018年我国混合液晶国产化率达33%，混合液晶需求量达320吨。

图表：2015-2019年我国混合液晶需求量及国产率情况

资料来源：赛瑞研究

二、液晶材料行业竞争格局

与日本、德国等发达国家相比，我国液晶材料产业起步较晚，在TFT混晶领域具有较大的差距。在过去一段时间内主要靠引进国外TFT混晶，尤其是中高端市场，导致国内液晶材料企业技术基础较为薄弱；发达国家的液晶材料产业起步较早，技术较为先进和成熟，经过多年的发展，积累了相当大的技术优势。

目前，全球高性能混合液晶材料核心技术和专利主要被德国Merck及日本JNC、DIC等三家企业垄断，其中Merck公司在高性能TFT液晶材料市场处于绝对领先地位。

国内液晶材料企业主要分为两类，其中公司、江苏和成显示、石家庄诚志永华能够自主生产混合液晶材料并实现规模化供货，下游客户以液晶面板厂为主；而以永太科技、万润股份、瑞联新材为代表的企业则主要以生产销售液晶单体为主，供货对象主要是Merck、DIC等海外液晶材料巨头。作为产业链的重要组成部分，国内高性能液晶材料一直依赖进口，国产率长期处于较低的水平，特别是在快速响应、高可靠性和高穿透性液晶材料这类高端产品上，无论是基础研究还是专利布局与国外先进水平仍有明显差距。伴随国内液晶面板产能全球占比持续提升，未来国内液晶材料企业市场占有率有望取得进一步突破。

图表：液晶材料主要生产企业情况

来源：赛瑞研究

四、液晶材料行业发展前景

1、国家产业政策持续支持行业发展

显示面板行业是国家信息化发展水平的重要衡量标准和实力体现，高性能混合液晶材料的生产水平的提高是提升我国显示技术产业的核心和基础。为此，国家出台了一系列扶持该行业发展的重大政策，从国家发展战略、产业培育和发展鼓励政策、科技人才培养、创新体系建设等多方面为我国显示技术产业发展提供了政策依据，为信息化产业发展营造了良好的政策环境。

2、LCD面板产能转移催生液晶材料需求增长

近年来，国内液晶显示面板产能持续快速扩张。根据各面板厂商重大投资公告以及收集的市场资料，2021年前国内液晶面板厂商拟新增生产线产能超过7400万平方米，根据各产线投产进度，预计2019-2021年国内混晶需求量年均增长率超过20%。

3、液晶显示材料更新换代速度快

随着液晶显示的应用领域不断扩大，液晶显示行业发展迅速，对液晶显示的响应速度、液晶屏幕厚度、显示视角及透过率等技术提出了更高的要求，从而推动了液晶材料产品的升级换代。

备注：本文截取赛瑞研究独家策划深度报告《显示材料市场发展研究研报》，如果您对显示材料行业深度报告感兴趣，欢迎您咨询向先生13640959313（同微信）。

完整版目录如下：

第一节显示材料行业基本概述

一、政策环境分析

三、技术环境分析

第一节显示行业产业链概述

一、液晶材料

三、玻璃基板材料