|
2021年5月美国通货膨胀率（CPI）达到了惊人的5%，而上一次美元通胀如此严重还是在2008年全球金融危机期间，当时中国应美国请求出手购买美国国债，1年内增持美债近5000亿美元，在中国示范效应下，各国踊跃投资美国债市和股市，投资美国不动产，将数万亿流动美元锁入金融市场，有效的降低了美元市场存量，化解了美国信贷危机，挽救了美元的价值。 而这一次，似乎情景重现，中国还会出手相助吗？今日之美国非当日之美国，今日之中国也非当日之中国，中美之间回不去了！ 一、美元贬值与美元霸权终结 这次美元贬值才刚开始，其最终走向可能是美元霸权的落幕。 1、美国的资金缺口是无底洞 2020-2021两年，美国为应对新冠疫情，超发货币10万亿美元，大部分以救济金和进口商品的形式流入市场，导致全球美元存量激增。以前美国虽然也持续超发货币，但过程比较长，对市场的影响比较温和，被屡创新高、持续繁荣的美国金融和不动产市场消化了。而这一次，是短时间内巨量美元流入市场，冲击力堪比海啸，影响自然剧烈。 经济下滑，税收减少，疫情还未结束，2万亿美元基建箭在弦上，科技和军事都要加大投入，美国对资金的饥渴可谓如狼似虎。一边急等钱用，一边是准备就绪的印钞机，美国怎能忍住？自然是赶紧印钱啊！ 2、美元贬值的滚雪球效应 美元贬值，购买力下降，普通人更缺钱，美国各级政府也更缺钱，越缺越印，越印越贬值，雪球一旦滚起来就停不下来了。任何国家的货币贬值都没有终点，必然以现有货币体系的崩溃结束。 3、世界资本对美国金融市场兴趣下降 美国金融和不动产市场是稳定美元的蓄水池，以前超发的美元大部分并没有真正进入全球流通市场，而是以股票、期货、房地产、贵金属等形式沉淀在了金融市场，如中国美元储备的大部分就是以美债的形式存在。随着美国国力衰退，以及美国霸道行径不得人心，越来越多的资本对美国失去了兴趣，导致美国金融市场吸金能力下降。无处可去的美元，必然流入市场，冲击美元估值，导致美元持续、长期贬值，走上不归路。 4、世界对美国未来充满悲观 以前支撑美元价值稳定的重要因素是美国国力强盛，没有真正的挑战者，而现在美国国力大不如前，前景不再一片光明，很多人，包括很多美国人，都对美国的未来不看好。金融资本是最注重未来预期的，美国没有未来，美元自然没有未来。 由此可见，在诸多因素的作用下，这次美元的贬值将会是长期的、不可逆转的趋势，其终点就是美元作为国际货币体系的崩溃。我认为这个过程将在未来15-30年完成！ 二、中国如何应对美元谢幕和后美元时代 中国作为全球最大美元储备国，握有2万亿美元，美元贬值和中国利益息息相关，中国应积极应对美元大幅贬值，甚至崩溃带来的风险，争取将冲击和损失降到最低。 1、积极推动人民币国际化，积极推广中国人民币全球结算系统，保证中国进出口平稳过度。 2、积极使用人民币作为贸易结算货币，首先可在进出口基本平衡的东盟进行，未来逐步扩展到其它发展中国家，人民币要成为发展中国家的贸易货币。 3、减少美元储备，逐步抛售美元国债，将美元储备置换成黄金、铁矿石、铜矿石、石油等贵金属和工业原材料。 4、积极利用美元现金投资新兴国家金融和不动产市场，入股科技类、资源类公司。 5、扩大中国金融和不动产市场，降低进入门槛，吸引国际资本来中国投资；构建人民币计价的全球债市、期货市场，作为人民币的蓄水池。 6、组建人民币国际货币基金组织和世界人民币银行，为人民币可自由流通搭建平台； 7、合适的时机发起倡议成立中国版“布雷顿森林体系”，构建以人民币为核心的国际货币体系和贸易体系；或者创建不依赖任何主权国家的超主权国际货币。 美元崩塌对全球将是海啸，中国作为全球最大贸易国，必须提前做好准备，至少做好各种情况的准备预案，保证遇到每种情况都能即时应对。 |
|
|
