第2课：定投前需要完成的准备工作

大家好，欢迎来到知乎大学，我是力哥，我将分享给大家，由我原创的“七步定投”基金投资策略，让你轻松实现长期、稳健，年化20%的投资回报。

上节课，我们认识了基金定投，明白了靠基金定投赚到钱的关键。这节课开始，我们将正式迈入“七步定投”基金投资策略的学习。今天我们来学习第一个步骤，完成定投前的准备工作。

在第一步中，我们要完成三件事，第一件事，了解自己的风险偏好；第二件事，完成一次财务体检，统计自己有多少钱可以用来定投；第三件事，制定资金计划。

在定投中，克服人性、长期坚持是必备的因素之一。所以我们要从认识自己开始，搞清楚在投资里，我们属于哪一类风险偏好的投资者。

每个人对风险的偏好不同，有的人胆子比较小，信奉青菜萝卜保平安，不求大富大贵，但求安安稳稳，在投资的问题上，不求有功，但求无过。有人信奉富贵险中求，愿意冒比较高的风险，去博取相对更高的投资回报。

因此，我们把投资风险偏好，由低到高分成了保守型、稳健型、平衡型、进取型和激进型。越是偏激进的投资者，可承受的投资风险越高，他的资产中，可以拿来做基金定投这种风险投资的比例就越高。在后续的步骤中，我们很多地方还会依照这个原则。这样，每个人最终设定的投资计划，和自己的风险承受能力是一致的，将有助于我们控制风险。

怎样知道自己属于哪一类呢？

在我们开通基金账户或证券账户时，都会要求做风险测评，大家可以看一看自己的类型，也可以百度“风险承受能力测试”完成测试问卷得到结果。

明白自己的风险偏好后，我们是不是马上就可以开始定投了呢？

还不行，第二件事，我们还得知道自己拿出多少钱来定投比较合适。

因为定投要求我们按照一个固定的频率，每次都要能拿出一笔钱来投资。虽然没有资金多少的要求，但我们要保证自己能做到，而且这钱一旦投进去，可能需要几年的周期才能完成一次大丰收。如果急需用钱，不得不卖掉还在定投中的基金，就不能保证你不会亏钱了。

所以，站在我们家庭整体的角度来看，拿出多少钱来定投，不能靠拍脑袋决定。而是要综合考虑家庭的日常开销、大额支出以及一些意外用钱的地方，得出一个合理的可以用来定投的金额。这样就能保证不影响我们的正常生活，也能避免出现突然要用钱，不得不中断定投的情况。我们也就能够不慌不乱，安心投资了。

那这个合理的金额到底是多少呢？

这就需要我们对自己的家庭财务状况做一次体检，做完体检你就知道了。

家庭财务体检，有三个非常重要的项目，需要大家完成。

第一个是家庭资产情况。

我在这里提供了一个家庭资产表统计模版，大家可以对照表格梳理你所有的资产，填写进去。通过这个表格你可以看到，家庭资产，我们从大的分类上归为了两类。一是固定资产，也就是房子、车子、珠宝首饰、古董字画艺术品这些，它们的特点是很容易知道价值，但是不容易变现，而另一类和它相对应的就是金融资产，它们是有清晰价格，但没有实物的资产，比如现金、存款、债券、基金、股票、P2P、储蓄型保险等等。在后面的步骤里，我说到资产时都是指金融资产。

第二个是每月的收入情况。

其实也就是每个月，有多少钱会落到你手里。大多数人的收入主要是工资，比较简单。如果你还有其他收入来源，比如租金收入等，一并要计算进来。

第三个就是每月的开支情况。

统计出每月的开销总金额和明细。如果你脑子里是一笔糊涂账，就没有办法制定有效的资金计划。如果你对家里的开支心里没数，就赶紧开始记账吧，要想理好财，记账是最基础的功课。现在有许多记账app，在手机上就可以很方便的记录花销，统计支出，下载一个马上行动，养成记账的好习惯。

好，搞明白了这三个重要项目，我们的检测结果也就出来了。

下面我们就来检查几项指标，是否达标，如果不合格赶紧补上。

第一项指标，收入要大于支出。

如果你入不敷出，那投资根本无从谈起。先想办法提高收入，或者缩减开支，达到收支平衡。

第二项指标，存有紧急备用金。

差不多相当于3到6个月生活费的紧急备用金，随时可以应急取用。所以，我们要留出这笔钱，放在基本没有亏损风险，同时又有极高流动性的货币基金中。如果家庭遭遇突发状况动用了这笔钱，也要在获得新的收入后，第一时间先把这部分资金填补回去。

第三项指标，留出大额支出。

3年内可能要用的大额开支，我们都不能用来定投。比如结婚消费、小孩上学、买房、换房、买车、出国旅游、留学等资金，建议你用这些钱购买货币基金、纯债基金，这种流动性和安全性都没有太大问题的投资品种，或者是根据你预期的消费时间，购买相应投资期限的定期理财产品。

最后一项指标，拥有保障护城河。

我们还可能遇到的大额紧急支出，主要就是生病、发生意外等这些突发事件导致的。尤其是当事件发生后，如果产生了高额的医疗费用，人也因康复期间无法工作，将给我们家庭财务造成双重打击。所以，针对不同的风险事件，比如发生意外、生病、死亡等，我们买入相应的保险作为保障。不同的人生阶段，需要的保险种类和优先级别也不同，我给大家列出了一个表格作为参考。

从将来会不会返还保费的角度看，保险有一类是不还保费的消费型，还有一类是将来退还保费的返还型。我更建议大家，买相对便宜的消费型保险，节省下来的钱自己拿去投资，能获得更高的长期回报。比如储蓄型保险长期年化利率只有4%-5%，而学会了“七步定投”策略，能获得15%-20%的长期年化回报。总之，每年买保险的钱也要提前预留出来。

这样一套下来，我们的财务就比较健康了。如果没钱了，那不好意思，你的财务健康还不达标，先攒钱吧。如果还有剩余的钱，我们就可以用来做定投这一类的长期投资了。

统计出了具体的金额，我们就开始做第三件事，制定定投资金计划。

首先，这笔钱，我是不是全投到基金里面去呢？

这样做风险就太高了。我们先按照自己的风险偏好，进行搭配，拿出一部分钱买风险相对较低的投资品种，另一部分钱用来基金定投，这样整体上就更安全了。

这个比例怎么划分，资金量越大，风险偏好越低，用来做基金定投的比例就越小。我给大家列出了一个表格，参照自己的情况对号入座就可以了。

假如我有50万，是一个平衡型投资者，查看表格，50万到100万这一列，找到平衡型，是65%。所以，我最多可以拿出65%来定投，也就是32.5万元。

然后，算出来的这32.5万元，我们还需要明确，分多少次定投，每次投多少。

原则上，我建议用1年的时间完成定投。资金量比较小，10万以下，建议每月定投一次，把钱分成12份，每次定投几千元。资金量大一点的，可以双周定投一次，一年52周，去掉春节和国庆节暂停定投，把钱分成25份，一共定投25次。资金量再大的，可以每周投一次，把钱分成50份。

那么，32.5万元，可以选择分25份双周投，每次投1万3。也可以选择分50份每周投一次，每次6500元，最终的定投效果差别不会特别大。

但有一点需要注意，如果你的这笔钱和你现在每个月收入之比，超过100倍，比如你32.5万元用来定投，但你每个月还赚不到3250元，就需要把定投周期拉长到1年半到2年。如果是双周投，也就是把钱分成37到50份，用更长的时间来完成定投。因为后续我们会从每个月的收入里面，拿出一部分配合定投，如果你没有足够的资金可以跟上，就会让你后续的定投计划陷入被动。所以，我们要把时间拉长，规避中短期的价格出现一些异常的波动。

假如有人说，力哥，我做完体检了，刚刚好，没剩啥钱。那我们可以从月收入结余里面，拿出部分钱来，每月定投一次。

考虑到结余越少的人，往往收入也相对越少，抵抗风险的能力相对越弱，所以每月结余如果少于4000元，建议每月定投金额为结余金额的40%，剩下60%建议拿去投资相对更加稳妥安全的固收类产品。如果每月结余高于4000元，原则上每增加2000元，建议定投金额占结余金额的比例提高5%。大家可以查看参考表格，对号入座。

最后总结一下，七步定投第一步是完成定投前的准备工作，了解自己的风险偏好，是我们知己知彼，战胜恐惧的底气。而健康的家庭财务状况，是我们能够安心定投的前提。在走进风云变幻的投资战场前，使后方安定，无后顾之忧，是我们取得最终胜利的重要因素。基于这两点，我们得出了自己可以用来定投的金额和次数，完成了资金计划。

下节课，我们将学习购买基金的各种知识和技巧。