让股市成为你的提款机V4.8版=第2章：价值投机躺赚之法（年度轮回）

导读：2022年很少操作，于是把之前的《让股市成为你的提款机》修订一版，增加了很多实战案例分析示范，希望对您有用。

让股市成为你的提款机V4.8

序言：投资的最难是简单的重复

第1章：财富自由稳赢之道

第2章：价值投机躺赚之法

2.1.价值投机交易系统

 

2.1.1.价值投机躺赚之道

 

投资要做好，必须回归简单。做生意每天都有无穷无尽的事要处理比如，产品设计、经营管理，产品创新，危机管理、服务改进......这一切太复杂了。

 

与其自己创造一个好生意，不如发现并买入一个好生意。反正本质一样：拥有一个好生意为我赚钱。这就是投资，就这么简单。自己创造一个好生意，长期成功率可能只有万分之一。但发现一个好生意，长期成功率却可能是99.99%——直接挑选那些成长性行业超级龙头不就行了！好生意就是印钞机，我没能力创造，但我可以发现。

 

无论现在时兴苹果手机还是大家喜欢的贵州茅台，无论全社会兴起吃老干妈还是打生长素，总是有那么一批赚大钱的行业领导者。而什么的投资永远不变——只投资于那1%的领导者，时代的印钞机，买入并持有顶层1%的优秀企业就是投资中最简单的事。若投资永远持有这些精英企业不做波段，那么指数化投资将是一个非常好的选择，比如，上证50ETF、沪深300ETF基金等，长期平均收益将可以达到年化8-10%左右。但指数投资有一个缺点：你将被动投资一堆比较平庸的公司，因为指数是由一个个具体股票组成。

 

所以在指数化投资基础上，去除指数中平庸公司，只投最优秀的超级龙头公司。比如，金融公司只投香港交易所和东方财富；互联网公司只投腾讯控股和阿里巴巴；保险公司只投最优秀的中国平安；银行只投最优秀的招行和平安银行；地产只投万科和保利；白酒只投资茅台和五粮液；奶粉只投伊利......最终就剩下几十家最优秀最赚钱的企业，这就是进化版的指数化投资。

 

这样下来目标股在10-20个左右。我将自己的资金平均分配给这10-20只股票，并永恒持有这些龙头股。当然每年会动态调整，但永远跟随着时代变化而进化。因为我的原则是永远只投资代表人类未来的龙头优秀企业。

 

通过这种简单进化，长期投资收益可能提高到年均复利15-18%左右，虽然只是小小提高，但10%年收益的复利40年是45倍，而18%的复利是750倍。也就是说，现在我40岁，假如我能够努力活到80岁，届时我的财富很大概率将比现在增长750倍。哪怕我现在只有20万元本金，40年之后也可以成为亿万富翁。

 

这种进化只要投资一些一眼就可以看得出的优秀龙头公司，然后躺着等待复利增长。所以我现在只简单找行业龙头，深入的基本面不再研究。地产买金地、万科还是买保利？白酒买洋河、茅台还是买五粮液？......可能你花了一大堆精力去研究，也许收益率就提升两三个点，很累！

 

与其花费这么多的精力将行业企业研究到极致，不如保持简单纯粹，先赚龙头成长的钱，再赚人性的钱，即不花精力，也不犯错误。企业研究有时会越研究越错，毕竟信息不对称。而人性的修练，只要保持简单平静就好了。

 

然后人性修练到一定的阶段，你又发现，其实你根本不需要太多财富，一样过得自由快乐。然后你不想赚超额的利润，但这时利润却自己送上门来。佛法说静极生智慧，投资是静极生暴利。说白了就是不犯错的人，去捡那些犯错扔下的钱。简单到极致，便不会犯错，还可以持久，简单的重复。

 

守着一些优秀的龙头公司，每年8%-18%的收益，先立于不败之地。进可攻，退可守，静待市场犯错，每两三年便有一次翻倍的暴利机会。所以总结下来，长期的成功投资可以分成三个阶段。

 

第一阶段，投资指数基金，赚市场平均增长的钱，长期下来收益率8-10%左右。

第二阶段，投资龙头指数，只投资好行业龙头股，长期下来收益率15-18%左右。

第三阶段，在第二阶段基础上，如果你能利用人性的恐惧和贪婪，叠加“低估买入，高估卖出”的轮回买卖波段操作，赚人性的钱也是可以的，而且一般3-5年便会出现收益翻倍的大波动，收益率可以达到年化30%左右（即本金3年翻1倍，10年10倍），有时甚至可以超过48%（即3年翻3倍，10年60倍）。

 

当然，要做到这一点，要么天赋性格，要么懒出境界，要么就是人世间事情经历多了，终于大彻大悟。求的最高境界是不求；争的最高境界是不争。犹如《道德经》所言：圣人之道为而不争，夫唯不争，故天下莫能与之争。

 

2.1.2.价值投机躺赚之法

第1步：投资资金管理纪律

资金来源：必须用自己的闲置资金投资股票，严禁用借款、贷款、配资、信用卡套现等杠杆资金投资股票。（原因：你必须让自己睡得着，这样即使暂时被套也不会因为扛不住压力卖在低点。）

资金比例：投资股票资金总额≦30%个人净资产。（原因：你必须做好最坏打算，万一股票账户归零，这辈子还有2-3次翻身机会。才能保持内心平静和独立思考。）

仓位管理：每只股票资金分配≦20%投资总金额，也就是每只股票的仓位≦总投资资金的20%。（原因：你不可能每次都对，万一公司暴雷20%的资金全亏完也不会伤筋动骨，而且因为盈亏波动不大容易坚守。）

第2步：目标股票筛选标准：

细分领域第一第二的龙头且季度K线图持续上涨≧8年（或ETF基金市值≧50亿）。比如：万科/保利发展（房产）、贵州茅台/五粮液（白酒）、云南白药/片仔癀（医药）、科大讯飞/中兴通讯（科技）、福耀玻璃（汽车）、海尔智家（家电）、伊利股份（消费）、海螺水泥（基建）、长江电力（公用事业）、东方财富（互联网券商）、腾讯控股（社交）、医药ETF（512010）、消费ETF（159928）......

第3步：价值投机交易策略：

永远满仓，只在目标龙头股之间轮动买卖，每只股票每次交易资金≦20%总资金，只看个股的周线或者月度或者季度指标信号（KDJ和MACD为主，布林线为辅）做决策买卖。

2.1.3.价值投机躺赚之术

曾经看过一部武侠小说里面有一个人物是一个剑术宗师，自出道以来未尝一败，与他交手的人，无一生还。

说是剑术宗师，他却不懂剑术！

几十年以来他只练一招：直刺。

以最短的距离，最快的速度，最强的力量，直接刺穿敌人的命门，一招致命，避无可避。

如此简单一招，却无敌于天下。

虽然只是武侠小说，但股市成功的道理，又何尝不是这样。

当我明白了这个道理之后，我再也不看各种技术指标、死叉、金叉......只看自己最擅长的KDJ为主，MACD指标为辅，然后用最简单的一招做投资交易：

低买高卖！

这是绝对无人能反驳的投资终极真理。

低估买入，耐心持有，高估卖出，简单一招，但要发挥到极致，需要自己一辈子的修行，更需要落地执行的投资方法。

股市周期轮回钟摆理论

投资长期来看只有两个因子是核心且恒久的影响因素：

第一是：价值；

第二是：人性。 

其它一切都只是次级影响因子。

根据每一轮股市牛熊市发展的股市现象及核心数据统计分析发现：人性的恐惧和贪婪，是影响股市牛熊更替和股票价格涨跌的核心因素。

通常股票价格不会刚好等于公司价值，而是随人性的恐惧和贪婪，围绕公司价值做月期性的钟摆式波动。钟摆的高点和低点通常以公司价值为中心线，成对称关系。个股的股价如此，大盘指数亦如此，我们一般称之为：钟摆理论。

价值投机交易系统：基于钟摆理论，以KDJ指标为主、MACD和布林线技术指标为辅，找几只细分领域龙头公司或ETF基金，在股价钟摆低点处买入/钟摆高点处卖出，循环买卖，绝不冒险。

价值投机=28字心法：价值投机：价值在先，投机在后；没有价值，绝不投机；正因如此，有恃无恐。

2.2.价值投机躺赚模式：

第一种：年度轮回交易模式

第1步：坚守投资资金管理纪律

第一，资金来源：必须用自己的闲置资金投资股票。

严禁用借款、贷款、配资、信用卡套现等杠杆资金投资股票。（原因：你必须让自己睡得着，这样即使暂时被套也不会因为扛不住压力卖在低点。）

如果你懂投资你不需要用杠杆因为你早晚会变富的如果你不懂投资你更不应该用杠杆不然最终裸奔的一定是你投资是件快乐的事情而用杠杆会让你有机会睡不好觉的

第二，资金比例：投资股票资金总额≦30%个人净资产。

（原因：你必须做好最坏打算，万一股票账户归零，这辈子还有2-3次翻身机会。才能保持内心平静和独立思考。）

第三，仓位管理：每只股票资金分配≦20%投资总金额。

也就是每只股票的仓位≦总投资资金的20%。（原因：你不可能每次都对，万一公司暴雷20%的资金全亏完也不会伤筋动骨，而且因为盈亏波动不大容易坚守。）

第2步：筛选交易目标股票：

第一，公司必须是行业细分领域龙头之一；

第二，股票季度K线图持续向上超过8年；

逻辑：一个公司如果可以持续8年以上保持股价业绩增长，那么根据物理学惯性定律，未来几年其继续保持增长的概率极大。

第三，股价有“年度周期轮回涨跌”的规律。

比如：万科000002。

如果一只股票没有周期轮回规律怎么办？

无条件放弃，价值投机交易系统只找符合交易系统的龙头股票买卖，所有不符合交易系统轮回规律的股票全部无条件放弃。

第3步：根据买卖信号交易：

买入信号：同时出现第一和第二信号的当季买入，第三个参考：

第一：价值趋势指标1：MACD季线在绿柱区域，且绿柱最长；

第二：人性轮回指标2：KDJ季度J线（紫线）跌破或接近0，且开始拐头向上（或至少向下趋势开始变缓）；

第三：人性轮回指标3：股价已经跌破或接近季度布林线下轨。

卖出信号：同时出现第一和第二信号的当季卖出，第三个参考：

第一：价值趋势指标1：MACD季线在红柱区域，且红柱最长；

第二：人性轮回指标2：KDJ季度J线（紫线）跌破或接近100，且开始拐头向下（或至少向上趋势开始变缓）；

第三：人性轮回指标3：股价已经涨破或接近季度布林线上轨。

异常卖出：只要选择的是“细分领域龙头且股票季度K线图持续向上超过8年”，则不必设置止损标准。

因为我们选的目标股票都是行业细分领域龙头，暴雷的概率极小，且仓位规律基本原则：单只股票仓位只占自己投资总资金的10%-20%，坚决不能超过20%。

这种价值投机交易策略非常简单，关键是目标股票的选择，因为只要你选的股票足够优秀，哪怕你的投资策略不够完美，哪怕你执行力不够彻底，最终都可以赚钱。

案例示范01：万科000002（具体如下图截止到2022年4月28日年度K线图所示：目前已经到达长期买入时机。因为股价从最高点回调震荡下跌已经超过3年，从历史规律看，在其基本面没有发生重大变化的前提下，极大概率未来股价会进入第三轮个股牛市。）

（万科：年度K线图）

（万科：季度K线图）

案例示范02：中兴通讯000063（具体如下图截止到2022年4月28日年度K线图所示：2022年已经到达长期买入时机，目前处于长期底部区域，且季度指标已经出现买入信号。因为从历史规律看，其股价长期基本上是涨7年时间再跌3年左右，再涨7年时间再跌3年左右，在其基本面没有发生重大变化的前提下，极大概率最快2022第二季度最慢2022第三季度启动下一轮个股牛市。）

（中兴通讯：年度K线图）

（中兴通讯：季度K线图）

案例示范03：安琪酵母（具体如下图截止到2022年4月28日年度K线图所示：目前处于长期顶部回调到中间区域，预计还需要等待1年左右才能到达长期低点的买入时机区域。因为从历史规律看，其股价长期基本上是跌3.5年时间再涨7年左右，再涨3.5年时间再涨7年左右，在基本面没有发生重大变化的前提下，极大概率未来股价还会下跌或者震荡1.5年左右。）

（安琪酵母：年度K线图）

（安琪酵母：季度K线图）

案例示范04：山东黄金600547（具体如下图截止到2022年4月28日年度K线图所示：目前从阶段顶部回调了1.5年，目前处于长期中间位置的震荡反弹阶段，还没到达长期买入时机，预计还需要等待1.5年左右才能到达长期低点区域的买入时机。）

（山东黄金：年度K线图）

（山东黄金：季度K线图）

案例示范05：上海机场600009（具体如下图截止到2022年4月28日年度K线图所示：目前从阶段顶部回调了2年，目前处于长期中间位置的震荡反弹阶段，还没到达长期买入时机，预计还需要等待2年左右才能到达长期低点区域的买入时机。）

（上海机场：年度K线图）

案例示范06：兖矿能源600188（具体如下图截止到2022年4月28日年度K线图所示：目前处于长期顶部区域的高位震荡阶段，可能还会震荡上涨，但下跌的风险很大，预计还需要等待3年左右才能到达长期低点区域的买入时机。当然这个过程也可能会有一些小级别的反弹。）

（兖矿能源：年度K线图）

案例示范07：建发股份600153（具体如下图截止到2022年4月28日年度K线图所示：2020年就已经到达长期买入时机，目前处于长期底部反弹到中间位置，且刚刚进入短线回调阶段。调整之后，2022极大概率还会继续向上涨最后一波。因为2022年的行情还没有走完，而其基本面目前还是低估。从个股历史规律看，其股价长期基本上是涨4年时间再跌4年左右，再涨4年时间再跌4年左右，在其基本面没有发生重大变化的前提下，极大概率2022年5月份调整一波之后未来还会再涨一波，目前是其第4轮个股牛市阶段。但是2023年就会进入个股熊市阶段，而且如果涨的太快的话，搞不好2022第四季度就会进入个股熊市。知识星球是在2022年2月21日分析讲到建发股份，很多同学这一波应该有赚到钱，不过后面要留言知识星球提醒，因为极大概率建发股份的年度长期卖出信号会出现在2022的第四季度。）

（建发股份：年度K线图）

（建发股份：季度K线图）

历史不一定重演，但总是惊人相似；

时空虽可以不同，但人性永远不变。

...未完待续...

让股市成为你的提款机V4.8版=序言：投资的最难是简单的重复

让股市成为你的提款机V4.8版=第1章：财富自由稳赢之道

教你一种：不听消息/只做龙头/周期轮回买卖的价值投机躺赚之法