——秋 韵 整理 要点: 一、波浪理论的三个组成部分 二、5浪驱动循环向上运行的方式及市场反应 三、5浪驱动循环向上运行完成后,逆转的A浪、B浪、C浪的运行方式及市场反应 四、、数浪的基本规则 五、波浪之间的比例 一、波浪理论的三个组成部分 一是波浪的形态; 二是浪与浪之间的比例关系; 三是浪与浪之间的时间和间距。 这三者之间,浪的形态最为重要,最值得关注。 二、5浪驱动循环向上运行的方式及市场反应 每一个运行趋势的完成,都是以5浪驱动循环的形式展开。向上的趋势是这样,向下的趋势也是这样,只是它们的方向相反而已。在一个向上运行的5浪驱动循环中,浪1、浪3、浪5是向上推动浪,浪2、浪4是向下调整浪;在一个向下运行的5浪驱动循环中,浪1、浪3、浪5是向下推动浪,浪2、浪4则是向上调整浪; 下面以5浪驱动循环向上运行为例(见图): 浪1(向上推动浪) 运行方式: 浪1(向上推动浪)产生于空头市场后的末期,在实际走势中,大约半数以上的第一浪属于修筑底部形态的一部分。 市场反应: 浪1(向上推动浪)开始后,因为此时市场正处于极度悲观之中,一般市场上大多数投资者并不会马上就意识到5浪驱动循环向上已经开始。此时,市场上的空头气氛以及习惯于空头市场操作的手法未变,所以第一浪(向上推动浪)常常不被市场认可。 浪2(向下调整浪): 运行方式: 浪2(向下调整浪)的成交量比浪1(向上推动浪)小,价格回撤幅度往往是浪1(向上推动浪)上涨幅度的38%—62%,回撤幅度永远不会超过浪1(向上推动浪)上涨幅度的100%,也就是说浪2(向下调整浪)的低点,永远不会跌到浪1(向上推动浪)的起点。浪2(向下调整浪)的特点是成交量逐渐萎缩,波动幅度渐渐变窄,反映出抛盘压力逐渐衰竭,出现转向形态,例如常见的头肩、双底等。如果回撤幅度超过62%,那么看空的概率会大增。此时,你的数浪可能是错误的,实际上依然处于熊市当中。 市场反应: 因为浪2(向下调整浪)是紧随浪1(向上推动浪)之后出现的调整浪,市场人士经常误以为熊市尚未结束,在实际走势中通常调整幅度较大,而且还具有较大的杀伤力。 浪3(向上推动浪): 运行方式: 浪3(向上推动浪)在绝大多数走势中,属于主升段的一大浪,属于最具有爆性的一浪。它的特点是,运行时间通常会是整个循环驱动浪中最长的一浪,其上升的空间和幅度最大;大多数都会发展成为一涨再涨的延升浪;在成交量方面,成交量急剧放大,体现出具有上升潜力的量能;在图形上,经常会以势不可挡的跳空缺口向上突破,给人一种突破向上的强烈讯号;回调时间很短,回调幅度也很小。通常浪3的运行幅度至少是浪1的1.618倍,但持续时间不到浪1的1.618倍。 市场反应: 投资者已认识到这是最好的投资机会,踊跃入市。 浪4(向下调整浪): 运行方式: 浪4(向下调整浪)是非常明显的调整浪。从形态的结构来看,经常是以三角形的调整形态进行运行。其特点是,价格波动幅度很小;成交量也远低于浪3期间;调整子浪很难数清,运行结束点,一般都较难预见;持续时间长,但一般不会比浪3(向上推动浪)持续的时间更长;回撤幅度一般是浪3(向上推动浪)上涨幅度的38%,其浪底不允许低于浪3(向上推动浪)的浪顶。 市场反应: 浪5(向上推动浪): 运行方式: 浪5(向上推动浪)是三大推动浪之一,其特点是,成交量可能与浪4相当,或是比浪4高,但往往比浪3时成交量低;涨幅在大多数情况下比浪3小;此时往往会出现动能指标背离;从其完成的形态和幅度来看,经常会以失败的形态而告终。 市场反应: 浪5(向上推动浪)是5浪驱动循环向上运行的最后一浪,但人们不相信这是5浪驱动循环向上运行的尾声,市场人气继续高涨,乐观情绪充斥整个市场,二、三线股会突发奇想,普遍上升,而经常会升幅极其可观;多头陷阱等待着----- 三、5浪驱动循环向上运行完成后,逆转的A浪、B浪、C浪的运行方式及市场反应 A浪(向下运行): 运行方式: A浪的形态通常以两种形式出现,平坦型形态与"之"字形形态,它与B浪经常以交叉形式进行形态交换。在浪形结构上可能呈5浪结构,也可能呈3浪结构(如平台形、不规则形或三角形的一部分)。 市场反应: A浪是浪5(推动浪)完成后,开始反转,向下运行的第一浪,此时,市场上大多数人士会认为市势仍未逆转,毫无防备之心,只看作为一个短暂的调整。 B浪(向上运行): 运行方式: B浪的运行特点是,要么呈三浪结构,要么呈三角形。如果是平台形调整,那么B浪的反弹幅度应该与A浪的幅度相当,至少是A浪幅度的62%,如果是不规则形,那么反弹幅度应超出A浪的下跌幅度。如果A浪呈5浪结构,那么B浪的反弹高度往往是A浪下跌幅度的62%;从成交量上看,成交稀疏,出现明显的价量背离现象,上升量能已接济不上。 市场反应: 因为B浪是向上运行,与浪5(推动浪)同向,此时,市场上大多数人仍未从牛市冲天的市道中醒悟过来,还以为上一个上升尚未结束。 C浪(向下运行): 运行方式: C浪多呈5浪结构,与浪3(向上推动浪)很接近,只是走势相反而已。在锯齿形调整中,C浪调整幅度和持续时间往往超过A浪,C浪的成交量也比A浪大,如果是平台形调整,那么C浪的幅度往往与A浪类似。 市场反应: C浪是紧随B浪向下运行的一浪,此时,许多市场人士开始醒悟,知道一轮多头行情已经结束,上涨的希望彻底破灭,开始出逃(逃顶),引发大盘全面下跌。C浪破坏力较强。 四、数浪的基本规则 1)数浪首要的是区分驱动浪和调整浪。调整循环本身可能包含一些小的驱动浪。这是运用波浪理论预测价格走势时最富挑战性的地方。当市场运行一个调整趋势时,会出现一个反趋势的5浪结构。这时往往容易把调整浪的5浪结构,错误的看成反转驱动浪,而修正他们的数浪结果。 2)驱动浪应该成交活跃,在价格折返期间的成交量应该低于推动期间; 3)浪4的低端和浪1的顶端绝不会重叠,更不可以低于浪1顶端;浪3永远不是3个驱动浪中最短的一个浪。在实际走势中,通常第三浪是最具有爆性的一浪,也经常会成为最长的一个浪; 4)浪2、浪4的调整,与第五浪(推动浪)完成后的三浪逆转一样,都是按照A浪、B浪、C浪三浪进行运行。此时,一定要搞清楚到底是浪2、浪4的三浪调整,还是第五浪(推动浪)完成后三浪逆转。 4)浪2、浪4调整浪若以3浪形式展开,3浪中的A浪、C浪,至少有一个将以5浪形式展开。这也是调整浪难以把握的地方。 5)调整浪子浪的形态可以细分为:锯齿型、平台形和不规则形,以及三角形。 ——锯齿形:这是最容易识别的调整浪,也是调整幅度最大的调整浪。锯齿形往往是3浪反趋势走势,由两个与上一级趋势反向的5浪驱动走势(A浪和C浪)组成,且A浪和C浪被一个与上一级同向(与价格调整方向相反)的3浪分开。连结A浪和C浪的中间浪称为B浪。锯齿形常常又被称为5-3-5调整,这一名称源自齿形调整浪每一分浪中所包含的子浪数目。 ——三角形:这种形态的调整浪由5个分浪组成,每个分浪又由3个子浪组成。这些形态与经典的技术分析中的三角形形态直接相关。 6)准确数出一个调整浪的子浪非常困难,不过并不是说在此期间不能进行操作,而是可以在更宽的价格幅度和时间周期内进行操作。比如,你通常是根据15分种图进行操作,可以考虑降低操作次数,放宽操作范围,选择30分钟图或60分钟图进行操作,不过最好还是等待与主趋势同向的驱动浪到来时再操作,这样可以提高获利概率,降低操作风险。 五、波浪之间的比例 波浪理论推测股市的升幅和跌幅采取黄金分割率和神秘数字去计算。一个上升浪可以是上一次高点的1.618;另一个高点又再乘以1.618,以此类推。另外,下跌浪也是这样,一般常见的回吐幅度比率有0.236(0.382x0.618)、0.382、0.5、0.618等。或:浪3是浪1的1.382的倍数,浪3是浪1的2.236的倍数,浪3是浪1的1.618的倍数,浪3是浪2的4.236的倍数;浪5是浪1的1.382的倍数;浪2是浪1的0.382的倍数,浪2是浪3的0.236的倍数,等等。以上就是第一浪第二浪第三浪第四浪第五浪的特性和数浪方法。 |
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