|
对于股市里的每位投资者来讲，入市最主要的目的就是赢利。没有人是奔着赔钱的目的来到股市的。尽管股市的二八定律被一代又一代的投资者见证，却仍然有源源不断的投资者进入股市，因为他们认为，自己会是幸运的，以自己的聪明才智，是肯定能够挣到钱的。然而残酷的现实使一批批的所谓聪明人士，最终赔得一塌糊涂。 难道在股市里挣钱真的很难吗？当然不是。这样的问题我曾经回答过无数个投资者朋友。当我问他们对股市了解多少后，我就明白了为什么他们会赔钱。很多投资者在入市之前对股市一无所知，只是听朋友说可以挣钱就进来了；有的投资者炒了大半年也不知道怎么看成交量，更不要说懂K线图形。试问，这样的投资者能赚到钱吗？其实炒股并不难，只要肯学习，掌握了最基本的知识，再善于总结投资经验和教训，赚钱是迟早的事情。如果一味地凭空去猜测、靠感觉去买卖的话，或许会有一时的赢利，但终究会赔得一塌糊涂。  为什么有的人越是下跌越是买股票？ 这其实符合人们交易的心理规律，买入股票期待的就是价格上涨，那么如果股票下跌，就能用更低廉的价格获得筹码，等到未来反弹的时候，就能够更多获得收益。这就好比一只股票从10块钱跌到5块钱，你在7块钱买1000股，等到再反弹到10块钱的时候，你的获利是3000元，如果你是在5块钱买1000股，等到再反弹到10块钱的时候，你的获利是5000元。 这是一个非常简单的数字算法和交易心理，而且从另一个角度来说，很多人认为低位就意味着安全。A股市场是一个投机氛围非常浓厚的平台，多年的牛短熊长教育，已经让很多散户股民形成了思维定势，高价的都是风险，低位的才是财富，所以对于高价股一般都充满了敬畏，不敢去操作，而对于一些跌下来的个股，尤其是股价达到两元或者三元的个股，都敢于出手交易，甚至直接满仓。 在股票下跌的时候买入，逻辑上没有错，但有一个非常关键的点，就是你买入的点是不是左侧拐点？也就是说这支股票的价格在你所买入的价位能否有效的止跌？ 很多股民看似是选择的低吸，但有的时候买在了不同浪型的第1个折返上，甚至有的买在了第2个折返上，但这里往往在下跌的过程中。第一二，三个折返一般都属于下跌的中继，也就是说折返并不具备反弹性质，随后会跌的更深，导致很多股民散户看似是低吸，其实是抄在了半山腰，下跌被套比比皆是。 所以即便是选择下跌买股票，看似很安全，其实技术水准要求非常高，需要对整体结构有清晰的判断，不是说随便买的。因此，散户朋友们需要总结反弹规律，因为这对于我们判断反弹的力度、介入的风险、退出的时机，特别是对于我们判断股价是否见底具有很大的帮助。 首先，对于庄家来说，将股价大幅炒高后，在高位兑现获利筹码是重中之重。但按照预定的坐庄计划顺利完成出货是一件非常困难的事，很难一次性地在某个价位区域成功出货。因此在庄家出货过程中会出现多次反弹走势，而各个阶段出现的反弹行情，其性质、特征和操作策略都有所不同。反弹大体可分为以下几个阶段。 阶段一：高位反弹 庄家在高位不断出货，而导致股价回落，但高处不胜寒，散户恐高心理加重，入场意愿开始谨慎起来，使得庄家很难全身而退。因此庄家借助某技术支撑而展开反弹走势，从而继续维持高位出货。这是庄家出货的重大手段，由于此时市场炒作热情并没有完全消退，加之庄家运用某些技术支撑来忽悠一下，散户就轻易上当受骗。高位反弹是头部的组成部分，当庄家筹码派发所剩无几后，股价开始大幅下跌或中期调整。 阶段一：中位反弹 在股市中，如果遇到某种突发消息，或资金介入较深，或大盘走势极端，或操盘手法不慎，庄家往往难以顺利脱身。而散户遇到风吹草动之时，由于资金小可以很快溜之大吉，而庄家只能等待时机成熟才能出局。因此股价下跌到中途时，经常出现一次或多次的反弹行情。这种行情结束后，股价大多还会下跌一截，股价再创下跌新低，因而属于反弹自救行为。 阶段一：低位反弹 股价经过大幅下跌后，做空能量得到较好释放，此时一些补仓资金或部分抄底资金介入，推动股价出现反弹行情。这种行情出现在大幅下跌的后期，市场熊市思维依然占据上风，股价反弹结束后大多还会再创新低，但下跌幅度和空间已经不大，或股价回落到反弹的起点后形成盘整。从中长线来讲，低位反弹属于底部组成部分，或者叫筑底走势。 实际案例解析：两种最典型的反弹过程中庄家的诱多行为 1、放量不涨 股价经过充分调整后，如果在低位成交量持续放大，表明有场外资金介入，后市理应看好，故在实盘中有“低位放量会涨”之说，是投资者介入的最佳时机。因此，庄家正利用投资者的这种思维定式，在下跌途中对敲放量，造成低位放量吸货的假象，当投资者纷纷介入后，走势却向下突破，股价再下一个台阶。  图1-1，天业通联（002459）：该股上市后一路下跌，股价从28.35元下探到7.25元时企稳反弹。经过短暂的反弹后形成盘整走势，成交量出现明显的萎缩。不久，成交量持续大幅放出，股价出现向上涨升。此时出现持续大幅放量，被散户认定为阶段性底部，更是迷惑了不少的投资者（也有股评竭力推荐）。可是，股价并没有真正见底，反弹结束后再创新低，成交量也开始萎缩。此后，盘面上一路调整一路下跌，散户一路追进一路被套。 2、高开低走诱多 在实盘操作中，股价出现了一波比较大的反弹行情。特别是连续拉出几根阳线后，收出高开低走的大阴线。这属于庄家减仓出货行为，意味着反弹结束，后市股价看跌。在当天的走势中成交量越大，说明庄家出货行为越明显。股价连续拉出数根阳线之后出现的高开低走大阴线，如果当天成交量异常放大，则庄家出货更加明显，这一形态出现后应坚决回避。  图2-1，康盛股份（002418）：该股上市以来逐波下跌，调整时间非常充分，然后企稳出现一波反弹走势。当股价反弹到前期高点附近时，庄家萌生退意。不久，股价从涨停板价位开盘，然后一路缓缓走低，当天以下跌1%收盘，从而形成一根大幅高开低走的大阴线，而且当天放出巨大的成交量，说明庄家利用高开后放量对倒出货，随后股价出现回落震荡走势。 最后，识别反弹与反转之间的差异，对于研判大势至关重要，有下面几种技巧可以借鉴： （1）从基本面上看，是否有支撑一轮大牛市的环境。反转行情中，基本面会发生根本性的变化，各种因素都支持股市走牛。而反弹行情里，基本面没有根本性的变化，甚至基本面还在继续恶化。 （2）从成交量上看，是否量能充分。如果是反转的话，大盘在筑底完成后，向上突破时，成交量成倍放大，而且连续放出巨量，此时的量应当接近或超过上一波行情顶部的量，从底部向上突破时的量越大，说明量能越充分，反转的可能性越大。而反弹的成交量较小，即使放出巨量，也不能连续放出，无法维持量能，说明多头后续能量不足。 （3）要看底部构造是否充分。大盘经过大幅下跌后，成交量长期低迷，股价已经跌无可跌，市场对利好和利空已经麻木，在多次利空的打击下，几次探底，但下跌动力明显不足，无法再创出新低，底部形态明显，这是反转的首要条件。而反弹是在下跌趋势里的一种技术性回补，反弹的底部构造不充分。 （4）从资金来源上看，是否有大量的新资金进场。反转行情里投资者的队伍不断扩大，场外资金大量进场，多头有强大的生力军做后盾。而反弹行情里，行情主要靠场内的存量资金维持。 （5）从技术上看，短、中、长期均线是否形成多头排列。反转行情中，大盘的短期均线的上升强劲有力，中期均线紧随其后，长期均线开始拐头向上，短中期均线有效穿越长期均线，形成金叉，大盘的整体均线系统构成多头排列。在反弹行情里，短中期均线虽然拐头向上，但长期均线仍然保持一定的速率向下运行，而且短中期均线无法有效穿越长期均线，反弹行情一般在长期均线处遇阻，成交量萎缩，股指无力有效突破长期均线。 |
|
|
