|
1.我们锁定未来长期能够持续爆发方向有这么几个 消费：饮料、新能车、珠宝金银首饰、日化美妆、白酒；科技：电池、新能车、智能安防；医药：医美及减肥、老年病、慢性病、兽药、特种原料药等，因为他们属于人、车、手机、社交、家这五大场景之类的企业，具有广泛的消费潜力和未来成长发展的空间。 好！在以上挖掘二十、三十年的百倍股，然后死死拿住就OK，赚多少就看你有多少耐力和时间奉陪了。 2.看看过往百倍优质股，没有有多少惧怕经济数据的好与坏？ 尤其那些消费医药行业：吃还得吃，维护健康还得做。 选股站队严谨就好，我们做选股的时候，我们主要选择的就是这种能穿透经济牛熊、能穿透市场牛熊的最优秀的弱周期企业。 尤其是在市场坏的时候，暗黑冷落时候最考验人心，也是财富又再分配的开始，看你如何做好准备，乱动乱思考不如稳如泰山般守卫最优质企业股权，不仅守好它们，暗黑的时候，还要更多的去追加优质股的股权。 这些都是超越普通人的必杀技，成功的投资人就是在这样不断累积之中慢慢的拉开了与普通人的距离。某一段时间看似持股差不多，看似都是静静的等待，可能还不如那些频繁交易者的头脑灵光，但是我们正向的累积步步为营，不断向上，到最终发现我们真能超越普通人一大截的。 3.那怎么理解商业模式？怎么理解护城河呢？ 我也思考了很久，后来我把它总结就是对人、货、场的研究就可以了。管理的最理想结果就是：几乎大众都在使用该公司产品，几乎大众都说好，并且自然重复使用。 人可以理解为企业的管理层，也可以理解为产品的消费受众，也可以理解为参与整个商业运行的所有相关的人。 货当然就是企业生产的产品，能够满足人们需求的产品，最好是人们渴求的产品，人们日常经常消费的畅销产品。 场理解为场地，也可以说是企业的销售的环境以及销售的渠道，也可以是展现产品的生产到销售的所有场地，都可以叫做场。 如果我们深入的了解人货场，我们就可以知道所谓商业模式就是企业如何组织人货场完成企业产品的销售的整个的过程，那么企业的护城河也就是企业对人货场的严格的把控。 其实很多具有巨大品牌效应的产品，突然的消失也不会影响整个世界的前景和发展，但是就是因为他们能出现进而掌控巨大的资本，掌控了消费，掌控了人们对品牌的深入人心的认识，使得他们成为行业里的佼佼者，并且成为炙手可热的赚钱机器。 因此，人货场的管控，货一定是管控只出产精品； 人，一定管理广阔的受众喜好，一定能够占领人们的心智； 场，就是对消费渠道的把控，消费渠道像一张大网一样铺天盖地，以至于人不管走到哪里都能看见自己的产品，都能对自己的产品竖起大拇哥。 这就是把控人货场之后，自己的品牌成为本行业最知名的品牌，最具价值的品牌。能够数10年甚至上百年这样努力管控的企业，一定能成长为极具魅力的大型企业。 4.我们就是要在最早期抓住这样的企业，抓住这样的种子型企业！ 巴菲特说：学习股票投资只需要学习两门课。第一，正确看待股价波动；第二，给公司正确的估值。 所以投资的根本就是这两门课，这两门课的本质就是你如何看待市场和如何看待企业。这也是价值投资跟投机的重大区别。 这两门课我们的解释是： 第一：股价波动短中期没有规律，市场只是我们介入优秀企业的一个渠道，我们只关心长期企业基本面变化趋势，不关心市场以及绝对多数股价波动，除非我们心怡的企业出现暗黑备受冷落； 对于短期的股价的波动和非基本面的事情，我们基本上都不在意，我们只专注于与个股基本面的成长和发展情况紧密相关联的各个方面和要素。 第二对于估值，我们认为估值就是估算企业未来发展拓展的能力，测算其能量级，我们选择最具有能力的企业进行超长线持有，一直持有最好的是我们的投资宗旨。 估值是未来现金流的总和的折现，未来现金流综合是企业能力的表现，所以我们对企业的能量级的估算是非常重要的，但也不用非常的精确。我们分成无限能量级，有限能量级和平庸能量三个级别，我们只选最好能长期无限能量级。 我们提倡从需求的角度上去考虑企业的未来，这个角度可以用常识和大规律去做评判，用到了常识，应该是在我们的能力圈之内的。 很简单，有需要求才有钱的可赚，有持续的需求，就有持续的赚钱空间。所以我们说了这样一句话，来解释商业模式和企业文化叫：大众都在使用的产品，而且大众都很愿意频繁使用。 有了以上这句话证明企业的商业模式和企业文化都很通畅，对于企业的商业进行有着长期稳定的支持。这也证明了产品背后有强烈的需求，企业的品牌力度很强，并且企业呢能够不断的拓展和复制。 5.巴菲特在谈到特许经营权中提到了三条，我们简单的罗列出来： 第一，强烈需求的产品； 第二，可自主定价，可以适当的提价； 第三，规模发展不受政府控制。 我们看这里最重要的就是需求，所有商业模式的达成焦点就是在需求上，如何利用人们的需求痛点形成自己的商业网络和商业模式，以及推出自己的产品，控制人货场，这是优秀的企业所想所做的事情。 |
|
|
