主力操盘行为详解
在股市里我们只知道主力的几种行为，但是很少却有人能描述出主力行为在每一个过程中的具体的操作！曾经身为职业操盘手，对这一切是那么的熟悉！今天咱们就详细的了解一下操盘手在操盘过程中的具体手法！
首先，依旧是说一下主力的几个操盘过程：吸筹建仓→拉升→打压洗盘→二次拉升→出货！
今天咱们详细的解释主力建仓的主要过程：
主力分为两种！一种是大资金主力【资金在一个亿以上】，一种是小资金主力【小于一个亿，通常小于五千万】！大资金主力和小资金主力建仓不一样的！那么大资金主力是怎么建仓的呢？
大资金建仓一般是以下三个时间建仓！
1·股市经过大幅度的杀跌，在杀跌的末端【杀跌并没有结束时】，就是主力建仓的最好时机！
2·每天的盘面不是很好，股市处于长期的震荡当中
3·国家出台重大消息，要进行救世的时候
大资金常用的建仓手法：
1·先扬后抑建仓法【先拉升后打压】
在识破这种建仓的手法之后一定要注意一个问题，那就是在操作的过程中，买阴不买阳！
具体操作如下：大资金在这种建仓的过程中，先会用10%的仓位进行建仓，然后开始打压股价，在打压的过程中进行吸筹，每次增加3%~5%的仓位，讲股价打压至前期成本的20%左右时，开始拉升，同样，随着拉升的过程不断洗掉不坚定的筹码！每次加仓3%~5%左右！拉升至获利30%左右的时候，开始慢慢震仓！洗掉前期不坚定的筹码！
2·震荡建仓！在波段和横盘当中建仓
大家都知道黑马一般是经过比经常的时间横盘，然后开始拉升的！
3·强势拉升建仓【快速反弹建仓】
这种建仓，是主力绝对自信的一种表现，比如13年的【中青宝】，这种拉升是强势建仓！在这种建仓的过程中，主力一般会利用分时进行洗盘，利用分时走势洗掉不坚定的筹码！
小资金一般在以下三个时间建仓：
1·大盘进入重要的支撑区域
2·大盘或者个股止跌，进入横盘震荡阶段
3·大盘的上攻信号明显，形式基本明了时
小资金建仓常用的操作手法：
1·放量突破生命线和决策线，他会在第二天的确认是不是有效站稳生命线和决策线，【确认有效站稳之后，在60分钟周期图回踩生命线的时候建仓买入】
小资金建仓一般是资金配置建仓，他的资金配置，通常是3.3.4的配比，第一个30%建仓，后30%拉升，最后的40%打压出货！
主力操盘大揭秘
所有的技术分析只有建立在有主力资金炒作的个股上才有意义，对于主力资金的“弃儿”任何技术分析都毫无用武之地，因此，明确主力资金炒作的每一个环节是一个合格股民的必修课！
一个完整的主力炒作过程一定包括建仓、洗盘、拉升、出货这几个必不可少的环节，但是在实际操作中并不是这么简单，接下来我们分步详细阐述。
一、建仓期
(一)资金
炒作的资金来源很广泛，例如证券公司或基金的自营资金、集团资金、短线游资等等，资金的性质决定了炒作的周期，资金量的大小决定了炒作的方式。
券商资金大都比较稳定，在投入炒作前已经有比较明确的规划，在没有突发事件的情况下，一般不会突然撤资。出于监管和舆论的压力，其炒作的个股大部分走势比较温和，比较有节奏感，和大盘走势配合得较好，一般不会炒得很显眼，长庄股和慢牛股经常是证券机构的杰作。
集团资金的特点是相对于炒作的个股而言资金量很大，其来源往往是和上市公司有关的利益团体或者就是上市公司本身，或是能得到内幕信息的某个资金集团。这类资金入市炒作的周期一般不会很长，有些是不能跨年度的，他们炒作的个股启动后十分凶猛快速。我们所希望找到的“火箭发射”的股票往往就在这里。
游资一般只是在大盘累积跌幅很大，跌无可跌的时候跟风进场，这时只要某个大庄家带头启动指标股，这些资金立刻就会蜂拥而入，或者是突发重大利好的时候跟风抢进。有时在大盘的危难时刻突然云开雾散，我们常会认为是"国家队"进场了，其实"国家队"只是在巧妙地四两拨千斤罢了。这种资金入市不存在选股的问题，见什么抢什么。其结果是使大盘指数和极大部分个股普涨或暴涨，扭转了前期的颓势。这些资金不会在市场内停留很长时间，一般最多几周，滚滚而来，席卷而去。被它们光顾的个股在大盘回调的时候常常回到原地甚至破位下行，只有极少数资金会留下来做庄。
(二)选股
资金的性质和大小决定了其选股的目标。投资性资金一般把上市公司的业绩和成长性放在首位，追求的是安全性，炒作题材是其次的，如投资基金和一些证券机构的压仓货。而对于那些冲着内幕消息而来的集团性资金而言，根本不存在选股的问题，他们是有备而来，更关心的是如何建仓。短线游资见啥抢啥，跟风炒作效应比较明显。
(三)建仓——吸筹
建仓的过程可长可短，可快可慢。在建仓之前，庄家总是先要用各种方式探明这个股票现在的大持股者的背景和现状。一般规律是建仓期越长，启动后爆发力度越大。（横有多长，竖有多高）
拉高建仓的多数是集团资金因为上市公司基本面的消息而介入，人多口杂，先下手为强，实在等不得，也不能等，对于这类建仓的个股我们相对较难把握。
正在被默默建仓的股票走势大都是当前阶段的冷门股，在相对较低的价格上进行箱形盘整，与大盘的趋势基本一致。对这类股票我们可以重点跟踪关注，但不急于介入和庄家比耐心，有时庄家的耐心是惊人的，我们等不起！有的股票根本就没有庄家在吸纳，也会出现这种走势，是因为筹码被深度套牢的缘故。（通过量能和图形形态加以区别）。
大牛股在庄家建仓的后期会出现如下的特征：
１．构成一个明显的股价箱体，在这个箱体中波动的频率开始加大，股价碰到上箱顶的次数大于探底的次数，成交量略微放大或呈散兵坑状。
２．表现出一定的抗跌性，经常性的收出长下影线。伴随着股价调整成交量逐步萎缩下来。
３．从技术分析上看，周Ｋ线上有一段５周以上的横盘Ｋ线组合。
４．市场开始有一些有关该股的消息流传，但是股价和成交量基本没有反应，有时还会小幅下跌几天。
主力吸筹充分、高度控盘、即将进入主升浪的个股特征可以参考一下：与庄共舞。
对于散户来讲，当主力刚刚开始拉升时是我们介入的最佳时机，
我们建仓的速度比庄家快得多了，几分钟就足够了，这是中小散户的最大优势所在。所以我们没有必要为了买到最低价而盲目的根据消息操作，因为很多情况下消息传到咱们耳朵里都是滞后的。在形势不明朗的时候绝对不能不顾资金的安全提前进场抄底。
底部是庄家所为，不是大众所为，人人敢买的价位不是底价，真到底了少有人敢买。底是等出来的，不是抄出来的。
进入建仓期的后期庄家就已经没有退路了，箭在弦上不得不发！只要大盘环境配合我们只需要耐心等待这支股票的启动点即可！
拉高建仓的情况也比较多，大资金突然杀入某个个股，追着股价买，一般几天就完成建仓任务。对这类股票有一个简单的判断股价上升空间的方法，如果在启动的当天或第二天市场就开始有了关于这个股票的传闻，而且版本很多，目标位很高，那么这个庄家的实力并不怎么样，刚启动就向市场借钱找人抬轿。这类庄家很滑头，事先没有很明确的计划，随时会开溜。
建仓后期庄家的任务是维持股价并等待合适的机会启动拉升。拉升的日期一般是庄家倒推算的，如上市公司合同签约日、中报年报出台日、股东大会召开日等，一般要在信息公布前后达到拉升目标位附近，所以出消息就是庄家出货的标志，当然这是指在股价已经有很大的涨幅之后。所以大多数的信息是为主力出货服务的（见光死行情）这种例子举不胜举。
二、洗盘
主力操盘手法有很多、五花八门，但无论如何操作在盘口上都会留下蛛丝马迹，我们所要做的就是选择主力低位吸筹充分，即将步入主升浪的个股，只要判断准确，我们就可以享受坐轿子的感觉。
在主力吸筹达到预定目标之后，就要准备启动了。庄家对个股在建仓期的筹码收集量没有固定的标准，因为有些股价长期在低位匍匐的个股，大量的筹码被深套锁定，浮动筹码数量有限。庄家的收集目标没有足够的时间和耐心很难完成，有时拉升期收集的数量会远远大于建仓期。
在启动股价前主力还要做最后一件事，就是震仓（洗盘）。震仓的目的有两个，一是为了甩掉那些在建仓期跟入的买家，减轻以后的上升抛压。二是让高位被套的散户在低位割肉离场，主力二次吸筹，同时主力在洗盘时高抛低吸，降低自己的持仓成本，最大限度地提高自己的盈利。
震仓能否顺利进行还要看大盘当时的趋势，如果正值大盘回调期间，庄家可能会故意砸盘，做出图形破位放量下跌的样子，同时也对前一阶段背离的技术指标进行修正，震仓的时间一般很短，大致一到二周左右。
震仓基本上是股价下跌，如果大盘配合的话，庄家会把股价砸到投资人的止损位以下，使买家觉得介入该股是个错误而止损出局或者在反弹时出局。过于放肆的砸盘庄家也不敢，怕损失筹码拣不回来。这种砸盘的成交量有很大部分庄家自己的对倒量。
少数庄家会让股价先向上小幅度冲一下，然后朝下压，给人的感觉是弱势反弹结束，重新向下寻求支撑，图形上可能会构筑双底，也可能创出新低。
有时大盘正在走好，无法砸盘震仓，有些性急的庄家会采用"打桩"的方式，就是在股价四平八稳的时候，突然用大手笔抛盘砸出很长的下影线。这种砸盘经常发生在开市后不久，下面买一至买五五档接盘很少时进行。有时是以大成交量在跌停板附近开盘，或在收盘最后一笔时砸下。发生这种情况的股票极大多数立刻上涨，而且短期涨幅往往比较客观，这类股票往往也是短线的绝佳进场点位。
三、拉升
启动拉升需要等待合适的时机，多数主力会参考大盘的运行环境，对同一板块的其他股票的动向十分关注，因为如果选择的时机不当，往往事倍功半，出师不利会打乱整个布局方案。
大部分的庄家会选择大盘处于上升趋势或即将开始上升的时候启动拉升，借势拉升，事半功倍！
个别庄家喜欢在大盘指数无所作为时跳出来表演。因为庄家十分需要跟风盘的追捧，不能吸引跟风盘就意味着庄家要自己举重。在大盘无热点的情况下，使自己成为热点就能吸引大量的短线资金。
少数恶庄股专门在大盘跌的时候大涨，大盘走稳之后出货，走势特立独行，出其不意。
庄股从启动到达到目标位需要拉升多次，也就是常说的有几个波段，在每个波段中的庄家操作方法是有区别的。
１．拉离建仓成本区
这是第一次拉升，形成上升第一波。在日Ｋ线图上表现为股价从长期潜伏的底部突起，放量突破低位震荡整理平台、箱体或者筹码密集成交区域这一步是所有的庄家都要做的。
由于股性不活跃，在拉升初期跟风盘相对比较稀少，反而上面挂出的抛盘不少，庄家所要做的只是连续买入，干掉所有挡路的抛盘。这时的庄家一往无前，视死如归。当股价突破低位震荡整理平台后，这时会吸引散户的眼球，长期躺底的股票在小荷露出尖尖角的时候，非常容易吸引跟入买盘，有时庄家只需要在关键时刻点拨一下，便可以起到四两拨千斤的作用，由散户跟风就可以轻而易举的走出拉升行情。有时为了放大成交量或吸引市场的注意或显示实力，庄家经常用大手笔对敲，即先挂出几千或几万手的卖盘，几分钟后一笔或几笔打掉。
当股价涨幅达到２０％左右时，小道消息登台亮相，有关该股的传闻会不绝于耳。这时投资者总是听到相互矛盾的或不确定的消息。信不信由你，反正股价还在上升，仿佛在告诉你那是千真万确的好消息和赚钱机会。其实消息出笼的时机是受控的，多数消息都是为"庄家"炒作服务的，所谓的消息灵通人士，多数是和庄家有联系的人。股价启动后庄家便暴露在明处了，瞒也瞒不住，索性"合法"地利用这种资源。消息是庄家的另一个筹码，庄家不会当"解放军"，合理地利用消息能够减轻自己的压力，市场是一座金矿，只是看你会不会挖。
一些有长远打算的庄家此时开始培养自己的"市场发言人"，选择那些有一定的群众基础而又能够广泛扩散消息的人，这些人可能是被蒙在鼓里的，也可能是心甘情愿的。庄家会花代价为这些人树立信誉，给他们足够的准确消息和市场走势配合，他们在外面说涨一定涨，说回调绝对有差价，俨然是一副点石成金的架势。所谓的“股评”“黑嘴”就是这么产生的！养兵千日用兵一时，相信这些人的话总有一天你会大跌眼镜！相信老股民随口就能说出一大堆"吃错药"的案例。
２.震荡盘整
经过连续拉升之后，庄家松了一口气，要想想怎么赚钱，也要想办法对付那些跟风盘了。在进入历史密集成交区之前庄家往往会二次震仓洗盘，一般是在离前期密集成交区域附近做出头部或盘整形态。这么做有两个好处，一是使前期的买家离场，减少以后随时会出现的不可预料抛盘，二是化解密集成交区的压力，减轻以后的攻击难度。另外，这时投资人对股价将进入调整的预期也在不断加强，庄家在这个阶段不大会进行相反操作，反而要培育投资人对该股判断的自信心，为以后给投资人出其不意的迎头痛击作准备。
庄家选择的盘整位置，一般是投资人普遍认为需要调整的位置，如前期高点、指标超买点、缺口、颈线位，箱体上沿等等，其实这些位置庄家不是冲不过去，主要还是想麻痹投资人的警觉罢了，让你觉得自己很有水平，高低点算得很准，对操作该股的信心大增。
在震荡期庄家的持仓量增减幅度，主要决定于其后续资金实力和上市公司基本面情况的发展配合，消息满天飞是这个阶段的最大特点。
投资人在这个阶段介入庄股最容易上当。盘整之后第三浪是主升浪，这是教科书上的理论。但至于能否启动主升浪还要看大盘环境和个股基本面是否配合。
３．再次启动
庄家资金到位，舆论沸腾，人心思涨的时候，启动第三浪。这个阶段的庄家操作方式和拉升期有点相似，只不过根据自己的持仓情况决定拉升的斜率。仓位重的拉升斜率陡峭，仓位轻的平坦些，这时庄家所考虑的是要拉出以后的出货空间。由于我们对第三浪的高度和五浪结构十分熟悉，庄家根本不用担心没有跟风者，也不需要刻意的制造消息，只要再发扬光大就可以了，前期的消息和想象力将在这个阶段充分消化。庄家只需要顺势而为，照教科书做图形就是了，由于筹码被大量锁定，盘面十分轻巧，Ｋ线组合流畅无比。所以我们经常看到缩量走第三浪的图形。此时庄家的心情达到了前所未有的放松和愉快，随着股价一分分的走高，庄家的帐面值正以几十上百万的速度增长。
庄家对该股的操纵已经到了随心所欲的程度，为了表现自己经常玩些逆势走高和顶风作案的把戏。庄家此时最害怕的是基本面突变和其他比自己更有优势的个股崛起，使自己在跟风资金面前失宠。随着大盘扩容，个股数量激增和质量优化，使一些原来的长庄股失宠，被迫举重而成为冷门股，为了出货而不得不另出高招，这就属于生产自救范畴了。
四、派发出货
出货前舆论先行，用消息把这个股票再次炒热。在媒体上该股露脸的次数越来越多，可能还会有连续报道、专题访问、价值分析之类的东西，市场传闻也开始越来越明确和诱人，股价走势开始配合走高，给投资人的感觉是可以买入，即便被套住也不怕，后面还有什么什么。股价在小幅度波动，成交量开始放大，庄家悄悄地出货了。
大多数庄家选择部分出货的策略，即成本回收法，还掉该还的，分掉要分的，剩下的筹码是白赚的，按照这一规律我们可以大致推算出庄股的出货量即资金回笼量，大概是涨幅的倒数倍略多一点。所以有些涨幅惊人的庄股已经不需要很大的出货空间和出货量。
庄家出货关键是要稳住接入筹码的人，刚开始时不会砸盘太狠，慢慢的少量抛，一般在开始出货的第一天可能收出较大成交量的小实体阴阳线，大部分有长上影线，然后就是缩量盘下，接着是小幅度的技术反弹，一些重要的技术位不会马上被击穿，随后会产生一个较有力度的反弹，这是最后的骗线。这样做的好处是不会把接盘吓得止损和庄家抢跑道，给人一种盘整的感觉。这其间庄家对接盘的成本位计算得十分精确，一般不给接盘获利出货的机会，但又不会使跟入盘绝望。
主力出货、洗盘其中最明显的一个区别就是：主力资金出货的时候比较低调、悄悄进行，主力资金洗盘的时候比较高调，股价有时会宽幅震荡，让人误以为主力在出货，从而吓退跟风盘。
五、生产自救
庄家炒作被套是常有的事，有的是因为基本面改变，有的是因为对大盘趋势判断失误，有的是因为成本控制不当造成资金困难，有的是因为合伙方临时变卦等。庄家被套的筹码成本有高有低，有的是大量获利盘被套在高位，因为出货空间不够而无法出货或不愿出货；有的是在建仓期被套住；最惨的是在刚开始拉升时被套住。对于不同原因的不同套法，庄家所采用的自救方法是不同的。最常见和最简单的做法是低位摊平，这种方法总是有效的，只是需要有超过原来做庄预计的资金量，对这种操作法我们很熟悉也很常见，这种卷土重来的庄股是十分凶很的，一口恶气全出在盘口上。
在建仓期被套，庄家不会维持股价，而是主动向下砸盘，希望带出割肉盘，倒做差价，以求建仓的成本更低。
对获利盘在高位被套，如果资金没有问题的话，这种庄家经常会演变成长庄，在一个箱体内高抛低吸，最后可能成本极低，当然这需要很大的耐心，这种庄股一旦跳水出货，不是三个跌停板就能止跌的，根本不可能有反弹。
现在流行的生产自救做法是上市公司包装法，不管庄家是不是被套都可以实施。长期被套的老庄这种策略用得多一点。其实质就是从根本上改变上市公司的状况，常用手法是资产注入、利润注入、主业转向、兼并和改名称等。这么做的好处对庄家来讲可以达到市场底部抬高和吸引买盘轻松推高的目的，对上市公司来讲也多了点实质性的转变，比无中生有的捏造题材要稳妥得多。
蝶式建仓
图233-1
“蝶式建仓”的操作要领见（图233-1）所示：
在A点之前，K线形态以横盘为主，成交量未见明显放大，OBV曲线也未明显向上开口，由此可判断，该股还没有明显的庄家建仓行为。
A点之后，成交量温和放大（见C点），股价上升到2+3区间（见B点），OBV曲线开始向上开口，这是明显的庄家介入信号，只不过庄家建仓的动作尚属温和。股价刚刚进入2+3区间的K点，是很好的买入点。在本图中，刚刚进入2+3的K点的形态是唯一的，辨认它应该是容易的。从B至O是股价进入2+3区间后的第一个小平台。它离60日、120日的距离很近，在这里买入股票，几乎享受与60日、120日以来的平均买入价，当然是很划得来的美事。O点对应的D点，是“量芝麻点”，意味着盘整已接近尾声，随时可能发生向上突破行情。O点处，5日平均线和10日平均线的距离要特别注意。5日平均线和10日平均线之间有距离，称为“通气”，这种走势最强，未来很可能走大行情。5日平均线和10日平均线碰了一下，但很快又“通气”，这种走势次强。5日平均线和10日平均线发生死叉，并长时间粘合在一起，这种走势属一般强。细节决定成败，“通气”这样的细节，是必须重视的。
O点后发生“120上小平台”向上突破，在本图中，这种K线形态是唯一的，你找不出第二个“120上小平台”，因此很容易辨认。这是很好的买入点，这时的股价比“妙高台”盘整时高不了多少，而突破时机掌握得极好。
F点是巨量收集筹码，对应的E点，是K线拉长阳。一般人会以为股价涨幅已大，就不追着买进，这是认识误区。实际情况是庄家急吼吼地野蛮建仓，正好暴露了庄家的操盘决心。你要想到，股价离60日、120日价格平均线并不远，庄家前期的建仓还不可能出货。而现在的巨量形成了大阳线，这也不可能是出货量。既然不是出货量，那么如此大的成交量是什么量呢？只能是建仓量！出货在哪里呢？一般认为是建仓量所在地价格的N倍。本图中大量收集筹码的价格约在4.05元（见图中的R点），就以涨两倍计算的话，出货空间应在8.10元以上。
从E点至G点，股价沿5日平均线上升，对应的成交量柱体图却从F点下降到H点，这是典型的“价越盘越高，量越盘越小”图形，这种图形表明，该股在散户手中的浮动筹码已经不多了，庄家的筹码量已经很大。
该走势犹如飞蝶展翅，从K-B-O是左翅膀，O-E-G是右翅膀。左翅膀是庄家温和地建仓，右翅膀是庄家野蛮地建仓，总之都是明显的建仓。“蝶式建仓”的主要特征是，洗盘时股价不跌，甚至还能涨，否则就不称其为“蝶式”形状了。
“蝶式建仓”图形向上突破：由B和E两个K线高点划出上升速度线，一旦这条速度线被向上突破，加速上升行情就开始了。在J点，可看到现在的K线正在冲击上升速度线。
图233-2
图233-3
图233-4
小结：【蝶式建仓】是一种强势的建仓表现，该建仓模式最大的特征就是“洗盘时股价不跌，甚至还能涨”！说明庄家买入该股的迫切心情，只要后期股价突破两只翅膀的高点连线，则股价加速上涨可期！
主力行为的单峰密集模式
拉升快速吸筹阶段：
?①个股持续暴跌之后游资一般选择中小盘目标个股持续拉升吸筹，拉升吸筹过程中每日盘中剧烈震荡迫使高位套牢散户割肉，低位获利散户获利了结。
?②筹码变化过程：高位套牢的筹码不断割肉消失，筹码开始从高位向低位转移。
?③成交量表现为持续放量。
如：国金证券（600109)2008年4月3日—4月10日?拉升吸筹阶段
2.主力洗盘阶段：
①主力洗盘手段：一般采用骗线、大阴线恐吓、长时间上下震荡等方式达到洗盘的目的。
②主力洗盘的目的：A.迫使高位套牢的人进一步割肉出局；B.迫使低位获利盘获利了结；C.把心态不好的人清理出局；D.吸引新的散户入场；E.通过充分换手提高散户成本减轻后期拉升压力。
③主力洗盘时间：一般6-9天比较好，如时间太短洗盘不彻底，若时间太长新介入的散户呆不住，达不到吐故纳新的目的。
④主力洗盘振幅:一般上下振幅为15%左右为宜，振幅太小不容易让套牢盘割肉和获利盘出局，振幅太大不容易吸纳新资金入场。
⑤成交量的变化：洗盘阶段一般表现为缩量，主要是由于主力惜售高度锁仓造成的。
⑥筹码变化过程：高位套牢筹码进一步消失，低位获利筹码不断减少，大部分筹码全部集中在洗盘区，形成一个单密集峰，主力已高度控盘。
?如：国金证券（600109)2008年4月11日—4月18日?主力洗盘阶段
3.主力拉升阶段：
①洗盘完毕后主力开始拉升突破筹码密集区，股价脱离主力成本。
②拉升突破筹码密集区时必须放量。
③该股此时获利比例达到80%以上，此时拉大阳即可买入（4月22日）。
④在整个拉升过程中主力低位筹码基本不动，锁仓越好，拉升越高。
⑤拉升幅度一般在60%左右。
如：国金证券（600109)2008年4月22日—5月6日?主力拉升阶段
4.主力出货阶段：
①出货阶段主力成本区筹码大量消失，表明主力出货意图非常坚决，此时散户也应该果断出局。
②出货阶段筹码表现为低位筹码不断向高位移动，在高位形成密集区，此时千万不要进场盲目追高。
如：国金证券（600109)2008年5月7日—5月16日?主力出货阶段
|
|
