[转载]2014年中国现代煤化工回顾与展望

2014年中国现代煤化工回顾与展望

 

1、煤制油

煤制油包括直接液化（DCTL）、间接液化(ICTL)和甲醇制汽油(MTG)。截至2014年底，中国已投入运行神华、伊泰、潞安、晋煤和云南先锋五大示范项目，实现煤制油产能163万吨/年。煤制油新技术研发也取得进展，2015年1月，延长石油45万吨/年煤油共炼实验示范项目打通全流程，并产出合格产品。

煤制油的技术可行性和经济竞争力既已得到证实，商业化项目建设势在必行。山西潞安180万吨/年间接液化煤制油和兖矿陕西未来能源100万吨/年间接液化煤制油分别处于积极建设和试车阶段，预计将于2015年先后投入运行。亚化咨询数据显示，截至2015年1月，中国共有9个煤制油商业化或示范装置处于建设或积极推进前期工作阶段。全部15个项目投入运行后，中国预计将于2018年实现1878万吨/年的煤制油总产能。

 

煤制油盈利能力受煤价、油价、经济规模和成品油消费税影响巨大。2014年，伊泰16万吨/年煤制油示范项目营业收入约11亿元，利润1.7亿元。各类产品总产量18万吨，生产负荷在110%以上。对于伊泰建设中的百万吨级煤制油商业化装置，成本还有大幅下降的空间。

在亚化咨询早期的成本模型中，即使国际油价低于50美元/桶，煤制油也将实现可观的利润，但近期成品油消费税的调整给煤制油带来了巨大挑战。由于2014年底到2015年初连续三次上调成品油消费税，汽油消费税从1元/升调整到到1.52元/升、柴油消费税从0.8元/升调整到1.2元/升，因此目前中国汽油和柴油的消费税已经分别提升至2100元/吨和1410元/吨。

亚化咨询认为，考虑到煤制油产业的特殊性，应当对煤制油企业实行差别化消费税政策。煤制油企业将低价值的煤炭转化为高附加值的成品油，增值税额本来就已经较高。进入2014年以来，中国经济增速放缓，煤炭需求量减少，煤炭企业出现经营困难，面临转型的挑战。同时，煤制油对国家能源安全保障具有重大的战略意义。实行差别化消费税政策，既有利于煤炭企业转型，实现煤炭高效清洁利用，也有利于国家能源安全。

2、煤（甲醇）制烯烃

2014年中国新增延长中煤、中煤榆林和神华宁煤MTP二期共3个煤（甲醇）制烯烃项目投产，并实现高负荷稳定运行，进一步验证了煤（甲醇）制烯烃技术的可靠性。山东神达DMTO项目于2014年12月试车成功，预计2015年初达产。

此外，亚化咨询预计2015年另有蒲城清洁能化、阳煤恒通、青海盐湖、中煤蒙大、久泰能源、神华榆林、宁夏宝丰和浙江兴兴8套煤（甲醇）制烯烃装置投入运行，其中4套进度较快。蒲城清洁能化分别于2014年12月31日和2015年1月4日试车成功聚丙烯和聚乙烯装置；青海盐湖DMTO装置与2014年12月23日中交；宁夏宝丰DMTO配套150万吨/年甲醇装置第五套气化炉于2014年12月19日吊装就位；浙江兴兴DMTO项目于2015年1月18日中交。

亚化咨询数据显示，上述9个项目于2015年达产后，中国煤（甲醇）制烯烃产能将增至927万吨/年。目前中国分别处于运行、试车、建设、前期工作或计划中阶段的煤（甲醇）制烯烃项目中，建成投产可能性超过50%的项目有45个，将于2019年形成2821万吨/年煤（甲醇）制烯烃产能。

 

    对于部分外购甲醇的MTO项目，为了确保甲醇的稳定和低价供应，拥有煤炭资源的业主往往规划后续装置，补足原料甲醇产能。2014年3月，中煤能源公告，中煤图克大化肥项目二期工程将通过长输管线为蒙大新能源甲醇合成装置提供41亿方/年合成气。神华宁煤400万吨/年间接液化煤制油项目也将一部分合成气用于生产100万吨/年甲醇，为MTP二期项目提供原料。

2014年国际油价的下跌同样增加了煤（甲醇）制烯烃的盈利压力，但由于一方面中国PE/PP价格下跌幅度低于原油的跌幅，另一方面煤制烯烃成本优势本来就很大，而甲醇近期价格也非常低迷。多种因素的作用下，中国煤（甲醇）制烯烃的利润空间在2015年初仍然可观，未来将主要取决于聚烯烃价格的走势。

3、煤制乙二醇

2014年，随着新疆天业、中石化湖北化肥、通辽金煤和河南永金等多套示范装置的运行，中国草酸酯路线煤制乙二醇的技术可行性已经得到证明。由于产品质量不断优化，以及下游用户对煤制乙二醇特性理解的加深，煤制乙二醇已经开始大规模应用于聚酯化纤行业。

2015年1月，丹化科技公告称，2014年通辽金煤的煤制乙二醇装置运行逐步趋于稳定，全年共生产乙二醇12.66万吨、草酸5.22万吨，年平均负荷76.35%，实现营业收入10.3亿元。

中国乙二醇消费需求旺盛，即使在煤制乙二醇产品不断投放市场的情况下，2014年中国乙二醇进口量仍创历史新高，达到845万吨。2014年华东地区乙二醇平均价格6830元/吨，如果能够实现高负荷的稳定运行，煤制乙二醇利润丰厚。

2015年将是煤制乙二醇的产能扩张的关键之年，一系列商业化装置或示范装置将投入运行：新疆天业二期、内蒙古康乃尔、贵州黔希煤化工、阳煤深州化肥、安徽淮化、新杭能源等，煤制乙二醇将成为中国聚酯化纤行业的重要原料来源。此外，伊士曼化工与JM戴维公司合作的合成气不经过草酸酯中间体生产乙二醇的新型技术也已开发成功，进入中试阶段。

 

在煤制乙二醇走向成熟的同时，煤制芳烃（PX）也提上了中国煤化工行业的议事日程。2014年7月，由清华大学、中国石油工程建设公司华东设计分公司和华电煤业集团共同开发的陕西华电榆横煤化工有限公司煤基芳烃项目60万吨/年FMTA工业示范装置工艺设计包通过专家审查。亚化咨询认为，打通煤制聚酯产业链，在西北地区发展煤基聚酯一体化生产基地已具备现实可行性。

4、煤制天然气

2014年中国煤制天然气行业进展缓慢，被环保团体和众多媒体所热炒的煤制气项目“一哄而上”、“发展过热”等情况事实上并不存在。自大唐克旗一期和新疆庆华一期煤制气项目于2013年12月投产以来，2014年中国煤制气仅新增内蒙古汇能4亿方/年产能，总产能达到31亿方/年。

此外，2014年中国处于实质性建设阶段的煤制气项目仅有三个：伊犁新天项目，已进入单体试车阶段，预计2015年投产；大唐克旗二期和三期项目，其中二期项目已经基本建设完毕，预计2015年投产；大唐阜新煤制气项目，本来处于积极建设中，但由于大唐计划重组出售煤化工资产，项目建设已经暂停。

    除上述项目之外，其他煤制气项目基本还处于前期工作阶段，并未大规模开工建设。亚化咨询数据显示，2015年底中国仅能形成64亿方/年煤制气产能，与届时页岩气产能相当。国家发改委《能源行业加强大气污染防治工作方案》提出的2017年煤制气产量达到320亿方的目标难以实现。

 

    亚化咨询认为，示范装置的成功运行证明煤制气技术上是可行的。大唐克旗和新疆庆华都已经在2014年实现了高负荷稳定运行。而通过后续环保措施的改进，三废排放已经得到明显改善。未来吸取示范装置经验教训的新建煤制气商业化装置完全可以实现“安稳长满优”的运行，并随着天然气定价机制改革的进一步深入而取得可观的利润。

2013年，总长4159公里的陇海、兰新两大铁路干线实现了电气化铁路全线贯通，未来西北生产的甲醇到东部港口地区的运输能力将大幅提升。在未来几年里，江苏斯尔邦石化和山东多家企业将建成数百万吨的MTO产能。连云港将成为重要的铁路和海运枢纽，以及大型甲醇制烯烃产业基地。

 

（来源：亚化咨询-煤化工）