【收藏推荐】11.6%！2260亿元！2015年零售药店在寒冬中迎来新的增长期

中康研究院

转载请注明作者与来自第一药店财智（yaodiancaizhi）

国内专业医药数据研究机构中康CMH在1月28日正式发布2015年全年医药市场数据。从数据看来，顿觉一股寒流袭来：

2015年医药终端市场总体规模13775亿元（按零售价计算，下同），同比仅增长7.6%，增速比2014年大幅下降5.6个百分点，创近十年来历史新低。而具体到零售药店与网上药店，2015年零售药店市场规模为2260亿元，同比增长11.6%。网上药店2015年药品销售规模30亿元，增速一枝独秀，为57.9%，在行业寒冬中，药店迎来新的增长期。

 

整体情况：创十年新低！同比增长仅7.6%

根据国内专业医药数据研究机构中康CMH发布的2015年全年医药市场数据，2015年医药终端市场总体规模13775亿元（按零售价计算，下同），同比仅增长7.6%，增速比2014年大幅下降5.6个百分点，创近十年来历史新低。国家统计局的数据显示，2015年上半年，医药行业主营业务收入和利润总额同比分别增长8.9%和12.8%，同比分别下降了4.76个百分点和1.87个百分点。

 

结合两者的数据，可以看出，2015年下半年医药行业的景气度继续滑坡，这一点也可以从部分已经公布年报的医药上市公司得到佐证。截至1月20日，已公布2015年业绩预告的41家医药上市公司中，业绩下滑和亏损的企业比例达到29.3%。

 

六大终端情况：零售药店迎来新的增长期

表1  2015年各大终端药品销售规模（亿元）

终端类型	2013	2014	2015	2015年增长
城市等级医院	6271	7102	7515	5.8%
城市基层医疗	616	738	820	11.1%
药店（不含药材）	1862	2025	2260	11.6%
县域等级医院	1928	2251	2470	9.7%
农村基层医疗	615	667	680	1.9%
网上药店	12	19	30	57.9%
合计	11304	12802	13775	7.6%

数据来源：中康CMH

 

（一）城市等级医院稳居首位，规模增长平稳

 

就各大终端而言，城市等级医院仍是最大的医药终端市场，2015年销售规模为7515亿元，同比增长5.8%，直接拉低了整个医药市场的整体增速。此外，低于整个行业增速的终端还有农村基层医疗市场，2015年市场增长幅度只有1.9%。

 

目前，城市等级医院依然拥有更好的医疗资源配置，但是在等级医院医保报销比例明显低于基层医疗的情况下，越来越多的患者选择基层医院就诊。随着医改政策的推进，医疗资源配置会逐步得到平衡，等级医院用药规模也将趋于平稳增长。

 

（二）处方渠道转移，零售药店迎来新一轮增长

 

城市等级医院分流的患者，部分进入了县域等级医院和城市基层医院。尤其是在国家倡导分级诊疗的背景下，县域等级医院和城市基层医院用药近年来增长超过行业平均水平。而另外一部分患者则流进了药店，尤其是部分处方药企业，将渠道转移至零售药店后，零售药店迎来了新一轮增长期。

 

具体而言，零售药店和城市基层终端取得超行业平均水平的增长，增长分别达到11.6%和11.7%。

 

从规模来看，2015年零售药店市场规模达2260亿元，而城市基层医院820亿元。这两个终端受益于城市等级医院的患者转移比较明显。

 

（三）网上药店同比增长近六成

 

此外，在近些年政府强基层、分级诊疗等政策的带动下，县域等级医院近年来发展很快，2015年县域等级医院销售规模达到2470亿元，同比增长9.7%，成为继城市等级医院后的第二大终端。

 

而2015年药品销售增长最快的终端非网上药店莫属——其销售规模30亿元，同比增长57.9%。受益于近年来互联网技术的发展以及国民购物方式的转变，医药电商近年来在国内受到业内外的追捧，除了传统的互联网公司掘金医药市场以外，2015年我们还见证了传统零售药店企业以及其他工业企业加入其中。

 

细分市场：处方药增速低于市场平均增速 外资份额下降

表2  2013-2015年OTC和RX市场规模情况（亿元）

处方类型	2013	2014	2015
OTC	1608	1790	1987
零售药店	971	1065	1191
城市等级	359	396	439
县域等级	109	132	142
城市基层	93	113	134
农村基层	76	84	82
Rx	9687	10996	11758
城市等级	5912	6706	7076
县域等级	1819	2122	2328
零售药店	895	958	1069
城市基层	524	625	686
农村基层	538	584	598

数据来源：中康CMH

 

表3  2013-2015年化学药和中成药市场规模情况（亿元）

成分	2013	2014	2015
化学药	8461	9560	10288
城市等级	5179	5843	6201
县域等级	1528	1750	1943
零售药店	965	1060	1197
城市基层	404	489	525
农村基层	384	416	422
中成药	2835	3226	3457
城市等级	1092	1258	1314
零售药店	900	963	1063
县域等级	400	504	527
农村基层	229	251	258
城市基层	212	249	294

数据来源：中康CMH

 

表4  2013-2015年内外资药品市场规模情况（亿元）

内外资	2013	2014	2015
外资	2565	2892	3093
城市等级	1728	1952	2034
零售药店	456	505	584
县域等级	243	274	297
城市基层	107	126	142
农村基层	30	34	37
本土	8730	9893	10652
城市等级	4543	5150	5481
县域等级	1685	1980	2173
零售药店	1409	1518	1676
农村基层	584	633	643
城市基层	510	612	678

数据来源：中康CMH

 

从处方类型来看，处方药一直是医药企业利润核心，但是从去年的情况来看。处方药情况不容乐观。中康CMH的统计数据显示，2015年处方药总体规模11758亿元，同比增长仅为6.9%，低于市场平均7.6%的增幅。与之鲜明对比的是，2015年OTC市场规模依然保持11%的增长，基本与2014年的增长持平。

 

从成分来看（注：未纳入网上药店的30亿元），2015年中成药市场规模达到3457亿元，同比增长7.2%，而化学药销售规模达10288亿元，同比增长达到7.6%。中成药过去多年的相对优势，在2015年出现了逆转。

 

根据工信部公布的2013年和2014年医药工业运行数据，2013年中成药制造业主营业务收入同比增长21.1%，化学药同比增长15.8%。2014年中成药同比增长13.1%，而同期化学药品制剂制造主营业收入同比增长12.03%。可以看出，化学药营收同比增长，与中成药的差距逐渐缩小，并在2015年反超。

 

从内外资药企的表现看（注：未纳入网上药店的30亿元），2015年，外资药企在中国内陆整体药品销售规模高达3093亿元，同比增长6.9%，低于平均水平。外资药品市场份额下降到22.5%。本土企业的规模为10652亿元，同比增长7.7%，高于平均水平。

点击左下角“阅读原文”，搜索更多财智热文

---