商业银行贷款审核的关键要点

　　一直以来，风险防控都是小贷行业可持续发展的核心关键，被视为小额贷款机构的生命线。但小贷公司兴起时间并不长，审核标准尚未完善，而银行有相对完善的风控体系，相对完善的审核标准，小贷公司可以从中借鉴。以下为资深银行信贷经理对银行贷前审核标准的解读，希望对大家有所帮助。

　　银行对申请贷款企业的关注点，主要围绕如下四个方面：借款人的现金流量、财务指标、非财务因素、贷款担保，本文对以下四个方面进行逐一解读。

　　现金流量

　　从定性角度看：

　　1、借款人用经营活动产生的现金还款，而且现金流量比较稳定或在增加，其贷款档次为正常；

　　2、借款人虽然用经营活动产生的现金还款，但经营活动中的现金流量在减少，其贷款应划为关注；

　　3、借款人不能用经营活动中产生的现金还款，而要通过出售证券投资或减少固定资产维修、更新、改造资金支出，甚至对外融资还款，其贷款应归为次级；

　　4、借款人对外融资产生的现金流入仍不足以还款，其贷款档次应划为可疑类；

　　5、借款人出售无形资产、固定资产产生的现金，甚至转让股份所得现金都不足以还款，其贷款应划为损失类；

　　从定量角度看：

　　1、企业经营活动产生的净现金流应为正值，其销售收入现金回笼应在85-95%以上；

　　2、企业在经营活动中支付采购商品、劳务的现金支付率应在85-95%以上。

　　财务指标

　　主要从以下三类指标进行分析：

　　（一）盈利能力分析

　　主要从盈亏状况、销售利润率、营业利润率、净利润率、成本费用率等指标分析；

　　比如：

　　①主营业务收入增长率不小于8%，说明该企业的主业正处于成长期，如果该比率低于5%，说明该产品将进入生命末期了；

　　②营业利润率应大于8%，当然指标值越大，表明企业综合获利能力越强；

　　③净资产收益率中小企业应大于5%。一般情况下，该指标值越高说明投资带来的回报越高，股东们收益水平也就越高；

　　（二）偿债能力分析

　　短期贷款要分析借款人的短期偿债能力，中长期贷款要分析借款人的长期偿债能力。长期偿债能力从资产负债率、负债与所有者权益比率分析，短期偿债能力从流动比率、速动比率等指标来分析；

　　比如：

　　①净资产与年末贷款余额比率必须大于100%（房地产企业可大于80%）；

　　②资产负债率必须小于70%，最好低于55%；

　　③流动比率在150%~200%较好；

　　④速动比率在100%左右较好，对中小企业适当放宽，也应大于80%；

　　⑤担保比例小于0.5为好；

　　⑥现金比率【现金比率=（现金 现金等价物）/流动负债】大于30%，这项标准往往成为是否放贷的首要标准；

　　⑦利息保障倍数【利息保障倍数=息税前利润/利息费用=（利润总额 财务费用）/（财务费用中的利息支出 资本化利息）】应大于400%。

　　（三）营运能力分析

　　营运能力是指借款人资产周转速度的有关指标反映出来的资产利用效率，它表明管理人员的经营管理能力和应用资产的能力。主要用资产周转率、资产收益率、存货周转天数等指标分析；

　　比如：

　　①应收账款周转速度应大于六次

　　一般讲企业应收账款周转速度越高，企业应收账款平均收款期越短，资金回笼的速度也就越快；

　　②存货周转速度中小企业应大于五次

　　存货周转速度越快，存货占用水平越低，流动性越强。

　　非财务分析

　　主要从借款人的行业风险、经营风险、管理风险、自然社会、还款意愿等方面因素进行分析：

　　（一）行业风险分析

　　每个企业都处于一个特定的行业中，每一个行业都有其固有的风险，同一行业中的借款人要面对基本一致的风险。掌握了某一行业的特征、表象和风险程度，知道借款人的表现在同行业中处于什么样的水平，就可以从行业的基本状况和发展趋势来判断借款人的基本风险。主要从借款人的行业成本、行业成长周期、产品的经济周期性、行业的盈利性、依赖性、产品替代性、国家的法律和产业政策、经济环境、技术环境等方面综合分析。检查时，可以参照下表：

　　行业风险预警信号：

　　●行业整体处于衰退或属于新兴行业；

　　●出现重大技术改革，影响到行业的产品和生产技术的变革；

　　●政府对行业有严格的限制；

　　●经济环境变化如经济萧条或出现金融危机，对行业发展产生不利影响；

　　●国家产业、货币、税收等宏观政策变化对企业有重大影响；

　　●顾客需求发生变化；

　　●法律发生变化，对企业有重大影响；

　　●多边或双边贸易政策有所变化，对进出口的限制和保护。

　　（二）经营风险分析

　　重点从借款人的经营规模、经营策略、产品结构、企业的“供、产、销”三个环节等方面进行分析。

　　主要风险信号：

　　●经营活动发生显著变化，处于停产、半停产或经营停止状态；

　　●业务性质和经营目标发生改变；

　　●主要数据在行业统计中呈现不利的变动或趋势；

　　●不能适应市场市场变化或客户需求的变化；

　　●持有一大笔大额定单，由于受生产能力和原材料供应的影响不能较好地履行合同，可能引起巨额损失；

　　●产品技术含量不高，容易被淘汰或被替代；

　　●引进技术较慢，生产技术转换方面是否存在较大弱点；

　　●对存货、生产、销售的控制能力下降；

　　●原材料购货渠道是否单一，对供应商过分依赖，原材料供应无法满足正常生产或原材料存在价格风险；

　　●企业的地点发生不利变化，分支机构或销售网络分布不合理；

　　●借款人的销售促销能力较差，经常出现故障导致产品积压，对销售环节的情况变化没有灵活的对策；

　　●企业对生态环境影响和破坏性较大；

　　●厂房和设备未得到很好维修，超负荷运转；

　　●建设项目的可行性存在偏差，或计划执行出现较大调整，如基建项目的工期延长或处于停缓状态或预算调整；

　　●产品质量和服务水平出现下降；

　　●遇到严重的自然灾害或社会灾难。

　　（三）管理风险及还款意愿分析

　　重点从借款人的组织形式、管理层素质、管理能力和水平、还款记录等方面进行分析。主要风险信号：

　　●借款人公司治理结构不健全，最高管理层之间存在严重分歧或不和谐；

　　●管理层对环境和行业的变化反应较迟缓；

　　●管理层品行低下、缺乏诚信和修养；

　　●高级管理人员或董事会成员变动频繁；

　　●中层管理较薄弱，企业人员更新过快或员工不足；

　　●管理层对企业的发展缺乏战略性计划，或计划没有实施和无法实施；

　　●管理层缺乏足够的行业管理经验和管理能力；

　　●管理层经营思想变化，表现为短期行为严重、极端的冒进或保守；

　　●借款人的主要股东、关联企业或母子公司等发生重大的不利变化或存在关联交易；

　　●借款人或主要管理人员涉及法律纠纷或法律问题，如受到税务、工商等行政机构的处罚或被司法机关起诉、执行、查封、冻结、审查；

　　●借款人还款意愿差，对银行采取不合作的态度；

　　●借款人提供虚假的财务报表和经营管理信息；

　　●突然更换注册会计或结算户银行；

　　●外部机构对借款人的评级进行调整；

　　●借款人违背与其他银行或债权人的协议，不能偿还其他对外债务；

　　●借款人以非正常途径或不合理条件和手段从其他银行取得贷款；

　　●借款人向其他银行贷款被拒绝；

　　●借款人的存款余额和结算量不断下降；

　　●借款人不能提供银行所要求的信息资料如供销合同、项目进展报告；

　　●借款人拖延支付贷款本金、利息或费用；

　　●借款人提出在融资或重组贷款。

　　贷款担保分析

　　借款人的担保是贷款的第二还款来源，如果借款人的经营状况恶化，不能用正常的营业收入还款，就要考虑用担保抵押来偿还贷款。通过检查担保抵押合同的合法性、有效性、抵押物的充足性、抵押物的可变现能力及对抵押物的控制能力，分析借款人偿还贷款本息的可能性，判断贷款分类档次。检查时，应采取内外结合的检查方法，先从银行提供的抵押和保证文件资料进行分析，文件资料应包括抵押合同、保证合同、抵押评估报告、财产所有权证明、保证人的财务报表、信用评级、外部审计报告等。再到实地察看抵押物、质物的保管情况，测试抵押物的价值以及分析保证人的财务实力和履约意愿。

　　（一）担保的合法性

　　主要检查担保主体是否符合《担保法》的规定。一是保证人是否具有资格。国家机关、学校、幼儿园、医院等公益性事业单位、社会团体、未经授权的企业法人的分支机构、职能部门不能作为担保人，担保人与借款人是否是关联企业。二是抵押物是否合法。土地所有权；耕地、宅基地、自留地、自留山等集体所有的土地使用权；学校、幼儿园、医院等以公益为目的的事业单位、社会团体的教育设施、医疗卫生设施和其他社会公益设施；所有权、使用权不明或者有争议的财产；依法被查封、扣押、监管的财产；依法不得抵押的其他财产如国家明文禁止生产的产品等都不能作为贷款的担保抵押。

　　（二）担保的有效性

　　主要检查担保抵押是否在法律上是否产生担保效力，一是担保抵押手续是否具有法律效力。看担保、抵押、质押合同要素是否齐全，合同条款语意是否准确，有无未经法人书面授权或者超出授权范围与债权人订立保证合同；印章和签字是否加盖保证人或抵押人的法人公章，并由保证人、抵押人的法定代表人或授权代理人签署姓名；用国有土地上的房屋抵押的，土地使用权是否同时抵押；抵押物是否经有权部门办理抵押登记手续；存单、票据、有价证券、股权等权利质押是否办理止付冻结手续；债权人与债务人协议变更借款合同是否取得保证人书面同意，抵押、质押物品是否投保；二是担保抵押的时效性是否具有法律效力。担保抵押合同约定的时间是否与贷款期限一致，是否已过期；担保抵押合同满期或超过6个月后是否与借款人重新签订了担保抵押合同。

　　（三）担保的充足性

　　一是保证人是否具有担保能力。从保证人的财务、现金流量、或有负债、信用评级以及保证人目前提供保证的数量和金额判断保证人是否具有履行还款的能力；二是抵押物价值是否足值；三是抵押物是否经过有权评估部门和专业评估人员进行评估，抵押物价值是否被高估；四是抵押物是否被重复抵押。

　　（四）抵押物的变现能力

　　主要从抵押物的流动性和影响抵押物的变现价值方面进行综合分析，影响抵押物的变现价值的因素有抵押物的品质好坏、是否投保、经济状况、市场需求等。

　　（五）对抵押物的控制能力

　　一是是否建立了抵押物的安全保管措施；二是对抵（质）押物的进出、实物和账目是否实行双重控制；三是对抵押物是否进行定期评估；四是抵押物价值减少后是否要求借款人及时补充新的抵押物。