畅谈人生不同阶段的投资规划

 

       很多投资者进入股市，其主要目标就是实现财务自由。那么，什么是财务自由？

        是指一个人（家庭）无需为生活开销而努力赚钱工作的状态。即生息资产产生的被动收入要超过日常开支，足够维持大宗消费需求以及一些应急事件，并能持续地保持当地较高生活水准的状态。

        在财务自由的实现过程，不同的人生阶段，规划和投资侧重有所不同。

        1、刚出校门，工作没多久

       除了父母资源的恩泽，大部分人的本金基本来自于职业收入。而人生滚雪球的三个要点之一就是：越大越好的初始本金。

        这个阶段，没的说，自然以工作为主，工作就是你的主业，不断夯实你的主业，不断提升职能能力和经验，不断提高职业收入。只要努力，这个时期，职业的发展空间一般都很大，如果过早沉迷于股市，反而得不偿失。

         当然，这阶段可以进行适当的学习和摸索。

       学习主要是指阅读相关理财的书籍，建立起基本的理财观念，了解主流的理财产品。

       摸索指可以先进行基金定投，最好定投指数基金（这也是股神巴菲特推荐的），以此来感受基金和基金背后股市的魅力，培养投资的基本能力。

        2、工作10-20年

        这个阶段，其实人与人之间的分化已经非常明显，不管是职业发展还是累计的本金，或者是投资能力。

       对于职业还是发展空间的，职业不能荒废，还要继续加大主业投入，通过职业不断增加本金。

        对于除了职业还有其他副业的（俗称斜杠青年），在占用时间不太严重的情况下，也是增加本金的渠道。

        比如我认识不少人，有的人写书，稿费收入也不错；

        有的人开网店或做微商，收入也不错；

        有的人因为工作便利，给人代购，客源和销售都不错；

        有的人用自己的资源入股或合伙，项目收益也很客观；

        有的人，人脉广，行业上下游通吃，通过整合资源和市场天然的不对称（很多时候，即便你知道这种不对称，不认识人，没有过硬的关系，白搭），帮人介绍牵线搭桥，也可以赚的盆满钵满。

        副业的形式实在太多了，拍脑袋就先想到了这些，也欢迎大家补充。

        对于工作、收入稳定，但对应着薪资上升空间有限的，那么可以从人生滚雪球的三个要点之一的“对不错的收益率”上去努力。

       这就是我们常说的职业天花板。其中，公务人员、稳定事业单位等公职人员，国有企业的老员工等在这方面最为突出，虽然稳定但极度缺乏弹性，与单位效益和资历、职务相关，与个人能力关联并不大。

        所以，在考虑提升职业价值的时候，要结合自身的年龄、职业特性和投入产出比等因素综合考虑。

        这个阶段财富增长的弹性很大。毫无疑问，股市具备这种弹性。期间抓住一两次牛市，或者一两次大机会，资金量会上一个两台阶，离财务自由业就越来越近了。

        但话说回来了，投资者怎么就敢把几十万、上百万砸到某个投资品种上呢？倒着推这个逻辑，必然是投资者对投资品种有透彻的理解，特别是对它所处的行业、具有的竞争优势、预见的成长空间以及可能存在的风险有一个清楚、深刻的认知。

       这个阶段的人们往往也都已经结婚生孩子了，家庭教育也不可偏废。我们身边很多有钱有权的人，这些人极其优秀，个人奋斗结果超级好，但是第二代教得好的屈指可数。第二代教育得好的和高质量的陪伴、身传言教、良好规则习惯的建立养成，以及拥有高品质长期婚姻关系等密切相关。

        记得我在公众号上写过一篇《手捧父母规——快乐地与内心交流》，上述的家庭教育理念都有所涉及，而且文中还写到：知道不等于做到，一定要重复再重复，直到内化于心。截至今天这篇文章成稿（2018年2月25日），至1月27日写父母规起，已连续30天打卡，没有缺席！都说坚持是最难的，有没有我一起坚持朗读的？

        这些都是生活中的实证，即便是财富地位都有了，家庭教育也不是必然就好的。家庭教育和投资要并行，两手都要抓，两手都要硬！

        但问题是：时间是稀缺品，给了你就给不了他。

        在兼顾工作和身体健康（人近中年，健康的意识一定开始建立起来了，不然年轻时以健康换取金钱，年老久后又用金钱恢复健康）的基础上，家庭教育和投资这件要事需要我们大把的时间去滋养，这中间我们要有所取舍，有所侧重。

        3、工作20后（包括退休）

        如果达到了财务自由自然最好，这时追求的是稳定，财富快速增长的必要性已经不大。要控制风险，注重安全，资产也可以适当分散，不一定要全部在股市里。即便每年8-10%左右的收益率，因为基数大了，绝对收益额还是非常客观的。如果碰到每5-10年一次的牛市，财富又会有脉冲式的增长机会。

        在没有达到财务自由前，不断沿着自己的投资道路前行就可以了。每个人擅长的地方不同，最终都会殊途同归，只要走在正确的道路上，慢一点快一点，开奔驰宝马还是普桑小奇瑞都不要紧，因为大家都有抵达成功的那一天。

        人生滚雪球的三个要点之一的“可能长的时间”在这个阶段现在尤为突出。人生的长度是天数，我们要努力保护好身体，尽量去延长。身体是一生的载体，健康长寿能让投资享受复利的奇迹，要知道巴菲特95%的钱是60岁以后赚的。