支付宝的全民保，真的能帮你养老吗？

文：七七

有没有人算过，退休后我们需要给自己准备多少养老金？

得先算清楚了，才方便我们把养老计划提上日程。

去年，支付宝上线了一款养老产品——全民保·终身养老金。当时后台有很多小伙伴来问七七产品的情况，七七也没来得及做一期测评。

没想到，半年多过去了，这款网红产品的热度依旧不减。

大家议论这么久，无非就是想知道到底值不值得买？买了划不划算？

今天干脆就来讨论一下~

01

这款号称“全民保”的养老年金险是支付宝和中国人民人寿携手推出的一款互联网保险产品，对接的产品是人保寿险旗下的“聚财保养老金险”，由支付宝平台代销。

本质上来说，它属于一款分红型的年金保险。产品的形态并不复杂，按约定的方式缴费，等到55周岁（女）或60周岁（男）就可以按月（年）领取养老金，保证领取20年。

能成为一款网红产品，亮点肯定是非同一般。

相比起其他养老产品，全民保主打的这三个卖点，确确实实非常引诱人。

1

1元起投，随时可加

投保门槛低，保费最低1元即可，都可以买得起。

传统年金险，一般每年都得交上好几千，灵活性不够。

针对这点，全民保直接将投保门槛降低到一元，随时可以追加投保金额。

并且缴费灵活，不限缴费期限，不限投入次数。今天手头宽裕就多投一点，手头紧张就少投一点，非常人性化的设计。

2

保单红利每月可取（分红不固定）

许多养老保险投保后，必须要等到退休后才能领取。在这方面，全民保友好很多，投保后次月就能领分红，随时可提现，不想提现可以自动转成保费

分红是产品运行中产生的额外收益，所以是不固定的，理论上还可能出现分红为零的情况。

3

身故给付保险金

投保人如果在退休前（女55周岁，男60周岁）身故，会返还所有已交保费；

如果是在退休后身故，已经领取保险金但不足20年，也会一次性返还剩余的养老金（20年应该领取的养老金-已领取养老金）。

就是说，不管怎么样，这笔钱都是会还给你的。

当然，这里边可是没把通货膨胀算进去的。

02

尽管优点很多，但作为一款年金险，我们最最最看中的还是它的收益水平。

全民保的收益是由两个账户组成，一个是养老金账户，另一个是分红账户。

养老金账户是确定的保底收益，分红账户是不确定的额外收益。

全民保的分红部分分为低、中、高三个档次。

我们打开销售页面，系统默认是切换到高档分红计算的收益，数据看着很美好，实际上只是跟大家画了一个大饼，真正能实现高档收益的概率非常低。

而低档直接为零，也就是说没有分红，收益只剩养老金账户。

以产品说明书上的演示为例，一位30岁男性，趸交保费1万，60岁领取养老金，身故前每年可以领取1010元养老金。

接下来，我们通过IRR分别对低档和中档分红水平进行测算。

得出在第10个，20个，30个，40个保单年度里，低档分红水平下对应的年均回报率分别是0.63%，1.81%，2.2%，2.04。收益非常低了，都赶不上银行定期存款。

切换成中档后，保单的第10年，20年，30年，40年对应的年均回报率分别为2.15%，3.21%，3.51%，3.39%。目前，市场上还是有不少保本理财产品能达到这个收益，并且不用牺牲流动性

即便是领到了100岁，在中档分红水平下，预估年化收益率大概也是在3.85%左右，依旧没能突破4%。

从收益上看，全民保并不算出色。目前，行业内其他年金险的收益大多分布在3-4%之间，因此，之后能维持在中档收益水平就很不错了。

03

在七七眼里，年金险最大的功能就是强制储蓄。

如果说你对收益率的要求不高，又经常省不下钱，可以通过投年金险来为养老做准备。起码能保证专款专用，不会因为冲动消费把养老钱花掉。

但要注意的是，如果存入的时间太短，中途退保是有可能亏钱的。

话说回来，年金险毕竟是属于理财险，风险保障功能几乎可以忽略不计。

七七更建议大家做好两手准备，在管理好风险的前提下，再来考虑养老保险。