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年度定投基金:兴全合宜谢治宇分析 谢治宇现任兴业全球基金基金经理,代表产品有兴全合宜(005491....

 财富又一人 2021-01-16

谢治宇现任兴业全球基金基金经理,代表产品有兴全合宜(005491.OF)、兴全合润分级(163406.OF)。从业7余年间业绩排名稳定靠前,大部分时间能够跑赢沪深300指数。

从投资业绩来看,谢治宇属于少数长时间维度(5年以上)业绩稳定打败市场的基金经理。谢治宇从业7年有余,经历市场数轮牛熊转换,业绩均处于同时期同类型基金经理头部位置。谢治宇近5年绝对收益190.4%,年化收益高达23.77%,在同类324名基金经理中排名第3位。纵观其7余年的职业生涯,6年大幅度跑赢市场(沪深300指数),仅2014年跑输指数,属于公募基金行业中极少数业绩优异且稳定性、持续性强的基金经理。

从投资能力来看,谢治宇主要通过控制股票仓位对冲熊市市场下跌风险。

谢治宇所管理基金多数为灵活配置型,因此在持仓方面有更大空间根据当前市场情况做出灵活调整。

多数时间段内股票仓位介于70% - 80%左右,主要依靠控制股票仓位对冲市场下跌风险。例如15年下半年牛市结束,市场开始下行,谢治宇股票持仓下降到60%左右;18年整年市场再次震荡下行,其股票持仓出现职业生涯新低,接近40%。

从基金经理投资风格来看,谢治宇偏好成长型股票。 $兴全合宜(SZ163417)$  

从基金经理能力圈来看,谢治宇的能力圈较广,对各板块的投资配置相对均衡。在相对均衡的同时,稍偏向光伏、新能源车行业的配置。今年3季度季报显示,相较于年中谢治宇大幅降低了医药生物的配置,取而代之的是家用电器、汽车和电子。

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