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1. SWIFT的未来：链接传统金融市场和数字金融市场 SWIFT在传统上，只和持牌金融机构开展合作，但从2020年初开始，通过SWIFT的一个内部孵化项目，已经选定了3到5家金融科技公司开展深度合作，主要探讨的课题就是新一代的数字网关和分布式技术。为什么会发生这种变化呢？ 这是因为SWIFT已经看到了未来10年的格局：传统金融支付清算市场会长期存在，并且长期占据主导地位；新的数字金融市场（基于密码学和分布式技术）会快速发展壮大，成为全球金融市场中不可忽略的重要力量。从SWIFT组织自身的利益来讲，它需要思考这样一个问题：当整个世界的金融活动越来越切换到数字金融市场的时候，SWIFT怎么办？还有继续存在的价值吗？当数字金融系统可以基于密码学和分布式账本点对点交易的时候，SWIFT NET是不是就“过时”了？ 具体的讲，SWIFT已经非常了解央行数字货币（例如人民银行DCEP，新加坡Ubin，菲律宾PHX）和合规的商业数字货币（如Facebook Libra） - 以下都统称为“数字货币系统” - 一定会在未来逐渐代替传统的国际支付清算系统，而SWIFT报文网络也会被分布式的报文网络+数字货币系统所代替。因此SWIFT给出了明确的未来战略：它会去主动拥抱新的分布式报文网络和数字货币系统，争取让它们也支持SWIFT力推的ISO20022报文格式。按照SWIFT的想法，未来数字货币系统和传统的支付清算系统都会使用SWIFT的ISO20022报文作为标准交换格式，而传递报文的网络可能是SWIFT Net也可能是各种分布式报文系统。 如果能实现这个目的，那么SWIFT作为一个ISO20022标准的制定者，等于同时领导了传统支付清算系统和数字货币系统的发展，并成为它们之间通信的媒介。对它来讲是存续和发展的新机会。以下两张图例说明了这种变化： 图一：现有SWIFT网络结构 图二：未来SWIFT网络结构 2、新一代的金融数字网关 在SWIFT的设想里面，为了实现SWIFT对未来网络形态的设想，应当有一种现有SWIFT SAG网关的升级版本，可以使用ISO20022报文，同时连接传统的支付清算系统和新形态的数字货币系统，并能够在这两种不同形态的系统中，使用ISO20022报文传递信息和交易。这种网关看起来应该是这样的： 人民银行和SWIFT成立的新公司，叫做金融网关服务公司，其实本质上都是SWIFT对未来设想的一种表现。SWIFT的规划是按照两条路线开展合作。
但在具体实现上来讲，两者又有不同。人行和SWIFT合资的“金融网关服务公司”，会更偏向于和人民银行CIPS以及DCEP的接入和兼容。而SWIFT和金融科技公司如质数斯达克的合作，除了兼容SWIFT报文之外，更加偏向于对资产类型（债券、基金、衍生品、银行同业、银行理财等）业务的接入，以及和全球其他大型清算组织的接入。两者即有一致目标，又有不同的发展重点，在业务上可以形成互补的关系。 3、理解分布式报文网络 在过去的40多年时间里，以SWIFT为主的集中式银行间报文平台取得了巨大的成功，SWIFT一共连接了超过1.1万家金融机构，日均处理4万亿到12万亿美金的交易金额。全世界任意两家银行，都可以通过SWIFT Net直连或转接清算的方式进行汇款和支付清算业务，即使它们根本不互相认识。如果没有SWIFT网络，这样的业务是不可能实现的。 在获取巨大成功的同时，SWIFT组织不可避免的走向“异化”。漫威电影里面有句话说得很好，能力越大，责任越大。这句话翻过来也可以说，能力越大，野心越大。在全球支付清算和资产交易中获得了超级垄断地位的SWIFT，不可避免的开始“想法更多”。具体的表现就是SWIFT开始通过“反洗钱” “反恐”等名义开始要求各国银行提供更多的支付信息细节，同时对业务进行不同程度的限制，虽然从法理来看，SWIFT并非凌驾于各国支付系统之上的“超级银监会”，但从实务来看，由于它控制了所有银行互相连接的枢纽，在实际上有了这个权力和能力。这里面的标志性事件，就是2012年和2018年两次将伊朗排除在SWIFT网络之外，尤其是2018年的行动，并未获得联合国安理会的授权，属于美国单方面要求SWIFT采取的行动，体现了美国对SWIFT的强大影响力和控制力。 SWIFT的权力日益膨胀，引发了全球各国银行对SWIFT联盟的反思：为什么我们需要一个如此强势的超级“银监会”呢？又是谁赋予了这个“银监会”如此大的权限呢？各主权国家的金融安全，是否应该建立在SWIFT这样的超级“银监会”的“自觉”和“克制”之上呢？ 从2018年开始，随着央行数字货币项目在全球央行的研究和试点，分布式报文网络也开始成为一个新的话题。基于DLT分布式账本技术，可以在银行之间建立一个点对点的报文传输系统，无需类似SWIFT这样的中心化组织，就可以在全球银行系统之间建立可信的通信和报文传输通道。分布式报文系统有以下明显的好处：
4、未来发展 以SWIFT NET为代表的中心化银行间报文网络，在历史上发挥了非常重要的作用，是今天全球银行业务的一个重要基础设施。随着金融科技的发展和演进，分布式报文网络已经体现出“降维打击”式的技术和商业优越性，成为了未来国际银行间市场的一个重要发展趋势。 在这场席卷全球的技术变革中，SWIFT也寻找自己的定位和未来方向。毋庸置疑的，在很长的时间内，SWIFT NET依然会继续存在并且依旧是最重要的全球金融市场基础设施，SWIFT力推的ISO20022标准，很有可能会成为全球金融行业的最通行标准之一。但在基础设施领域，SWIFT NET，各种形态的分布式网络，央行数字货币系统，会在ISO20022标准之下互相融合，彼此兼容，形成一个“你中有我，我中有你”的生态系统。SWIFT的未来，也可能从“超级银监会”变为一个金融行业的标准制定和推广组织，继续发挥它的优势，为国际金融市场做出新的贡献。 质数斯达克作为SWIFT的金融科技合作伙伴之一，也将继续在金融数字网络、分布式报文网络等方向做出新的探索和尝试，使用具有中国自主知识产权的分布式账本技术，成为新一代的国际金融市场基础设施建设的中坚力量。 |
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