留足应急准备金，方能从容应对失业风险

2020年，在新冠疫情暴发期，很多的人失去了工作，失去了收入来源；2021年，教培行业“双减”的出台，又让一批年轻人不得不面临重新选择职业的难题。

在这些艰难的时刻，如果你没有足够的资金储备，就会面临着生存的危机。车贷、房贷拿什么还？房租来自哪里？日常的生活开销如何解决？

就算你有着一定的财富积累，如果资产配置不当，同样也会让你遭遇没钱可花的境地。手里有房产，但短期内不一定能变现；持有的股票和权益类基金，流动性好，但却不一定处在一个好的变现时机。

要想避免流动性危机，最好的办法还是要留足应急准备金。

提高应急准备金倍数

理财的核心就是平衡各个时期的现金流量，使得人们在不同的时期都能有足够的现金来覆盖支出。

通常而言，普通家庭对于未来较长期的现金流需求很难估算，但对于短期的现金流需求，我们可以关注某些指标，比如“应急准备金倍数”，也就是现金或现金管理工具占家庭月支出的倍数。通常理财师推荐的“倍数”是3～6倍。鉴于当前经济环境，我们建议应急准备金不低于家庭月支出额的6倍。

以长三角地区大型城市普通工薪家庭为例，如果其每月的支出为5000元，那么家庭应急保障金应保持在15000元至30000元比较合适，而我们的建议是不低于30000元。。

之所以要将“应急准备金倍数”定在合理区间的上限，主要是为了让我们能够更充分地应对一些不利局面。比如今年“双减”政策出台之后，教培行业大面积裁员，不少人失去了收入来源。如果他们没有足够的应急准备金，又不能在短期内找到工作，就会陷入现金流枯竭的境地。

如果你面临着潜在的失业风险，而且所属行业求职比较困难，你就应该进一步加大应急准备金的倍数。当应急准备金倍数达到12倍，即便找新工作的时间长达1年，你也不需要动用其他资产。

当然，现金储备金倍数也不宜太高，因为现金理财产品的收益率是所有产品中最低的，不利于资产的增值。目前，各家银行都推出了品种繁多的现金理财产品，年化收益率普遍在2.5%~3%。

现金资产应覆盖短期债务

除了留足准备金外，我们还要对短期债务格外重视。一个重要的指标是现金短债比，其反映的是你手中的现金类资产能否覆盖短期债务，如果不能，则意味着家庭财务存在流动性风险。 

在家庭理财中，短期债务主要包括信用卡还款、向亲朋好友借的钱、网络借贷等等，大多数情况下都是出于应急考虑而借用的资金，需要在短期内归还。 

在这里，我们首先要了解一个概念，即债务偿还比例，它的公式如下：

债务偿还比例=家庭每月偿还债务的总额/每月税后的收入总额

它反映的是家庭的债务偿还情况，包括我们的房贷、车贷等还款安排是否合理。一般而言，家庭债务偿还比例小于35%比较合理，这个比例越接近零，表明家庭债务风险越低，你的生活品质也越有保障。

如果家庭的债务偿还比例不够合理，那就需要减少消费，或者等到家庭收入增加之后再增加消费支出。

特别需要注意的是，信用卡借款、网络借贷等短期债务，到期就必须归还。如果手中现金类资产不足，要么需要借新债还旧债，最终落入债务陷阱而无法自拔；要么动用投资资金，即便是碰到市场行情不好的时候，也只能忍痛“割肉”。

当我们刷卡消费时，不能只图一时爽快使劲“买买买”，而要考虑自己的工资卡中有多少钱能用来还款，如果钱不多，就应该更加理智地消费。