|
上个月，我写了一篇预判今年新能源汽车成本仍会上涨的文章，本意是提醒车企做提前预案。没想到是，文章意外导致了新能源汽车潜在购车人群的不满，评论对涨价喷得很厉害，有人还顺便问候了我。可见，市场对于涨价，还是有很多负面情绪的。因此，大部分的车企推行涨价，也面临极大的市场压力。但该涨的还是要涨。到了3月中旬，特斯拉一周内两次提价，之后比亚迪跟涨。全球前两名的新能源车企，首先发起了新一轮涨价潮。毫无悬念，其他车企一定会跟进。因为，谁都没有办法消化原材料的巨大涨幅，带来的成本压力。在办公室不允许提韭菜二字的那家车企，已经没有人在意——消费者对于涨价，已经渐渐钝化。问题是，新能源汽车价格还要涨到什么时候？看完这篇文章应该就明白了，后面会给结论。这几天，很多业绩较好的上市公司，都在公布业绩预告。有些公司甚至急不可耐，只公布了前两个月的盈利状况。按照相关规定和惯例，上市公司没必要公布两个月的业绩。此时公布，一个是业绩太好了，凡尔赛一把；另一个是最近大盘跌得太厉害，相关公司股价大跌，拉一拉股价。比如天齐锂业，3月15日晚间发布公告，1-2月，公司锂精矿产量同比增加约39%，销量同比增加约56%，预计锂精矿营业收入同比增加约366%。1-2月，公司预计锂化合物及其衍生品营业收入同比增加约492%。简短的公告翻译一下，大意是你们看好了，本司营业收入增长了近5倍！5倍！5倍！赣锋比天齐还凡尔赛，3月14日就忍不住了，发布公告称，2022年1~2月，公司实现营业收入36亿元左右，同比增长约260%；净利润14亿元左右，同比增长约300%。扣非后归母净利润约18亿元，同比增1000%左右。3月16日，永兴材料跳出来说，你们这都算啥。当天永兴材料发布公告显示，2022年1至2月，公司实现营业收入约15.8亿元，同比增长约96%，实现归母净利润约4.9亿元，同比增长约650%。公司业绩增长主要源于锂电新能源行业持续保持快速发展态势，带动碳酸锂价格不断上涨。2022年1至2月，公司锂电新能源业务实现营业收入约6.2亿元，同比增长约670%，实现归母净利润约4.2亿元，同比增长约3700%。此外，不只是锂，还有钴、铝，甚至铁矿、塑胶、芯片，都进行不同程度的涨价。锂涨价也就只能在锂圈子里炫耀一下，到了芯片圈子，锂的涨幅也就是个“小弟”。两个星期前，国家相关部门有人说，要打击新能源原材料供应的囤积居奇。有人认为，锂价应该不会涨了吧？但实际上，锂盐还在涨价。3月16日电，据上海钢联发布数据显示，锂电材料氢氧化锂报价今日涨5000元/吨。政府都压不下来，原因很简单，锂精矿和锂盐的价格上涨，根本就不是囤积居奇，而是真的供不应求。喊着打击囤积居奇，枪口就指歪了。 02. 顶在哪里？ 在2020年9月开始这一波碳酸锂价格上涨潮中，曾经多次多个节点，有人预测价格顶：从5万/吨开始涨，到了20万/吨时，有人认为顶部已经到了；不久后，价格到了30万元/吨，又有人认为不会再涨了；到了40万元/吨时，很多人已经不再预测顶部，果然，很快就冲上了50万元/吨。此时，价格确实到了电池厂现金流紧张，联手抵制上游锂盐厂涨价的时候。国家相关部门也站了出来，高喊价格高了。但如果真是囤积居奇，国家相关部门在长达一年的时间里不管，涨了5倍才出来管？很显然，那不过是给市场一些压力：再这么涨，我看不下去了。但问题是，供需问题一直没有解决。所以，最近半个月，碳酸锂价格过了50万元/吨后，上涨速度减慢了，但仍然在涨。以前一天涨一两万，现在涨5000元，以前天天涨，现在几天涨一次。本质上，是市场供应不上的问题，所以不管怎么喊话，最后要解决的，就是供需匹配。而供应不上的，不是因为碳酸锂等锂盐产能不够，而是锂精矿供不上。要预判未来锂盐还会不会涨价，就要分析锂精矿的供应增量，赶不赶得上新能源汽车销量的快速提升，以及储能等电池消耗较大产业的发展速度。锂精矿和盐湖锂的供应，一个是进口，一个是国产。进口占了绝大部分，现在来看，进口的量没有增加，导致不确定性在增加。南美和澳大利亚都因为环保压力与政治纠纷延续，导致了开采量提不上去，甚至下滑。2 月 1 日，智利制宪议会初步通过了一项提案，该提案由议会环境委员 会提交并通过，旨在于促进铜矿、锂矿和其他战略资产的国有化。南美三国锂资源储量占比达到 50%，虽然目前主力供应仍是 西澳锂矿，但是三国的锂产能也已超过 30%，具备一定的影响力。全球最大的锂精矿供应国澳大利亚，也因为增加锂矿产能巨大的开支以及澳洲政府对于矿山建设批复的长周期，将持续影响西澳新增资源供应的投产进度。在欧洲，塞尔维亚终止 Jadar 锂矿项目；Nordic Mining 旗下位于芬兰西部的 Keliber 锂辉石项目发现已久，但也一直开发不了；此外，多家位于德国、西班牙、葡萄牙、捷克的锂矿，也面临各种各样的开采问题。与此同时，全球的锂需求在急剧攀升。Wh的产能规划彰显欧洲锂电发展决心，欧盟规划了1000GW 电池产能支持新能源车产业链。目前全球动力电池产业主要集中在中日韩，欧洲电池产业发展缓慢，由于欧洲此前并不具备大规模生产动力电池的能力和产业链，欧洲主机厂主要向亚洲电池制造商采购电池，导致欧洲动力电池供应形成进口依赖。要想改变中日韩全球电池垄断格局，大力发展欧洲自身锂电产业迫在眉睫，此前戴姆勒集团旗下梅赛德斯-奔驰宣布收购 Stellantis 与道达尔合资的电池制造商 Automotive Cells Company 的33%股份，合作的目的是开发电芯和电池模块，保障奔驰的电池供应稳定，除了戴姆勒之外，包括大众、沃尔沃、保时捷、雷诺、Stellantis 等多家欧洲主机厂，也通过入股或合资建厂的方式与欧洲本土电池企业达成合作，目的是为 其自产电芯寻找合作伙伴，并锁定部分产能保障其电池供应稳定。截至2021 年 5 月，欧盟和英国正在建造或规划建造 38 个超级电池工厂，如果38个项目按计划投产预计2025年电池产能将达 462GWh，2030年产能将达1144GWh。全球车企和锂盐生产商，持续疯狂抢夺锂资源。3月2日，澳大利亚锂矿商CoreLithium（CXOXF.US）宣布与全球电动汽车龙头特斯拉（TSLA.US）达成供应协议，将在四年内向特斯拉供应高达11万吨的锂辉石精矿。进口锂矿很难短期内获得提升，中国有没有可能在国内大幅度提升锂精矿和锂盐产量？目前，川西仍有部分锂矿没有满产，可能具备快速达产的条件，但也一直受制于政府审批。我国矿石提锂对应的原料锂精矿国内产量十分有限，主要依赖澳洲进口矿，国内锂盐企业主要通过控股、参股和签订长期包销协议等方式，锁定资源。所以，就算国内的锂盐、锂矿都加快开采速度，仍然有巨大的缺口。2月，我国新能源汽车产销分别完成36.8万辆和33.4万辆，同比分别增长2.0倍和1.8倍，市场渗透率为19.2%。以新能源汽车的销量增长速度看，锂精矿供应缺口仍要持续相当长一段时间。如果仅采取行政手段打压价格，只可能导致更大的价格反弹，或产生更严峻的产业链供应问题。
新锐汽车观察已入驻： |今日头条号|企鹅号|车家号|一点号| |搜狐号|百家号|网易号|雪球|ZAKER| 您的转发、留言和点在看 都是我们写下去的动力噢
|
