海运-油运-造船周期十大金股

很多研报指出，基于船达峰早于碳达峰、油品运力不足、俄乌战争导致的油品运输距离变化、原油低库存等因素共同作用，油运行业，将迎来一波60年一遇的超级周期。

市场资金一致性预期，超级造船周期到来，最近造船相关标的涨的挺好，有研究说现在进入了一个新的造船景气期。

超级周期这种事件，研究员提出观点，多少是有依据的。但周期不是算出来的，是资本、企业和不可预见的随机事件（比如俄乌战争）共同创造出来的。

所以，它往往体现在第一波行情的力度，而非行情的持续度上。因此，跟踪过程中还是当成普通周期去做，跟踪价格的变化趋势和幅度。

下面梳理造船、海运、油运等相关的十大金股。

1.中国船舶。国内规模最大、技术最先进、产品结构最全的造船旗舰上市公司之一，业务涵盖船舶建造、修船、海洋工程、动力业务、机电设备等，在业务规模、产品品牌、产品结构、转型发展等方面具有优势。公司的主要产品有散货船、油船、超大型矿砂船、海工船FPSO、海工平台、柴油机。公司已经形成了比较稳固的市场地位，造船总量、造机产量常年位居全国第一，是国内造船行业当之无愧的领跑者。

2.招商轮船。从事国际原油、国际与国内干散货、国内滚装、国际与国内件杂货等海运业务，并通过CLNG公司投资经营国际LNG运输业务。主要业务有国际原油海运、国际干散货海运、国内沿海干散货运输、LNG运输、内贸滚装。

3.中远海能。主营业务为从事国际和中国沿海原油及成品油运输、国际液化天然气(LNG)运输以及国际化学品运输。公司从事油品运输业务的主要经营模式。公司油品运输业务的主要客户均为国内外大型企业。

4.中远海控。主营业务为集装箱航运业务和码头业务。中远海运港口有限公司港口的码头组合遍布中国沿海的五大港口群、欧洲、南美洲、中东、东南亚及地中海等主要海外枢纽港。集装箱船队规模稳居世界第三。

5.中远海特。从事专业化特种杂货远洋运输的上市公司。其主要产品包括多用途船、半潜船、重吊船、汽车船、沥青船和木材船。

6.亚星锚链。主要从事船用锚链和海洋工程系泊链的生产与销售。公司主要产品为船用锚链和附件、海洋平台系泊链及其配套附件。漂浮式海上风电泊链系统当之无愧的龙头。海工系泊链全球市占率40%~50%；船用链条国内市占率70%，全球50%。

7.中船防务。是集海洋防务装备、海洋运输装备、海洋开发装备和海洋科技应用装备四大海洋装备于一体的大型综合性海洋与防务装备企业集团。主要产品包括以军用舰船、海警装备、公务船等为代表的防务装备产品，以支线集装箱船、挖泥船、海洋工程平台、风电安装平台等为代表的船舶海工产品，以及能源装备、高端钢结构、工程机械、环保装备、工业互联网平台为代表的船海应用业务产品。

8.招商南油。主要从事燃供及化学品贸易业务、内外贸油品、化学品和气体运输业务。原油运输方面,主要从事国内沿海原油运输并辅以少量外贸运输。成品油运输方面，主要从事外贸运输，主要营运区域包括东北亚、新加坡和澳洲以及中东和东非等。此外公司外贸成品油业务还有少量涉足美国、地中海和波罗的海等区域。化工品及气体运输经营区域为国内沿海、远东和东南亚航线。

9.中国重工。主要从事船舶制造及舰船配套、船舶配套、海洋工程等业务。其主要产品包括海洋防务及海洋开发装备、海洋运输装备、深海装备及舰船修理改装、舰船配套及机电装备和战略新兴产业及其他。

10.海兰信。主营业务是海洋观探测仪器系统以及智能船舶系统销售与服务、海底数据中心业务。主要产品包括船载航行数据记录仪(船用黑匣子)、船舶远程监控管理系统、船舶电子集成系统、船舶操舵仪以及雷达等。公司在海洋及航海传感器领域的市场占有率在国内市场处于领先地位。

长期看，市场是称重器；短期看，市场是投票机。

——格雷厄姆