我是谢觉乐，一个从事了15年金融交易的职业交易员。今天和大家聊一聊：在不断进化的交易市场下，我们凭什么可以持续盈利？
是的，我们面对的交易市场它不是一成不变的，相反，它在快速地进化。
在交易市场里待得越久的人，都有一种很直观的感受，那就是交易越来越难做了。
比如，以趋势跟踪为主的海龟交易派，原始的海龟交易法则在当今市场上根本就没法生存了，只有一次次去优化改良，但现在的生存空间也越来越小。我很多做类海龟交易的朋友慢慢都被迫转型了。比如，以趋势突破为主的类李佛摩尔式交易，现在的市场，遍地都是假突破，很多做突破手法的交易大佬也都早已转型了。
为什么会这样呢？原因很简单，因为交易的大环境一直在变，交易市场也一直在进化。
现在很多广为流传的交易理论，如道氏理论、波浪理论等，以及在此基础上延伸出来的交易技法，如各种指标的运用等，大部分都是在上个世纪二三十年代产生的。对交易者来说，那是个伟大的时代，出现了一大批交易大师和交易理论。但那个年代，和我们现在的交易环境，无论是市场规模、资金体量、交易方式、还是交易者群体，都已经完全不同，用天翻地覆都不足以形容。尤其是最近10年，随着计算机技术的高速发展，越来越多的新型交易方式，如：高频、量化、套利、对冲等等不断涌现，在市场上的资金占比越来越高，市场的博弈度变得越来越大，趋势就变得越来越稀缺。现在又来到了人工智能大爆发的时代，可以预见，未来只会更卷。这也是为什么我们看了那么多经典的书，但还是做不好交易？因为这些经典书中的经典理论，绝大多数都是上个世纪的产物，如果生搬硬套到现在的交易大环境中来，那自然适应性就比较差了。
那这些经典的理论就没有用了吗？不，恰恰相反，正如上篇文章中讲到的，那都是前人智慧的结晶，任何理论都不会是凭空出现的，都是在前人的基础上发展而来的，所以我们要做的是站在前人的肩膀上继续狂奔。
所以，我才会提倡每个交易者要学习和建立适合自己的交易理论。如果只会生搬硬套，那注定了只能被淘汰。
那么，在不断进化的交易市场下，我们凭什么可以持续盈利？趋势越来越稀缺，市场博弈程度越来越大，如果真有哪一天趋势这个规律没有了，我们又该怎么办？
我的答案是：从「规则式交易」提升为「原理和逻辑式交易」。什么是规则式交易？就是交易系统是建立在具体的规则之上的，比如符合具体的条件1、2、3就进场，符合具体的条件1、2、3就出场。
但市场一直在进化，趋势越来越稀缺，所以，一种不变的、死板的规则，它的适应性就会变差，它的体验感也会越来越差，直到自己完全受不了了被迫转型。我很多朋友都经历过这个过程，很痛苦。
并不是说海龟式趋势跟踪交易就不好了，我没有半点这个意思。只要能坚定趋势这个规律，只要趋势这个规律还在，那它的整体确定性就还在，它还是一套具有普适性的正反馈系统。只是随着市场博弈度越来越大，趋势越来越稀缺，它的体验感会越来越差，我们对它的预期不能停留在过去，也要逐步降低，需要有更智慧的眼光来看待它。但绝大多数人是没有这种智慧去守拙的，这个也是不争的事实。而市场上绝大多数的规则式交易系统，其实并没有像海龟式趋势跟踪交易系统这样的“硬派内核”，纯粹是东拼西凑、人云亦云、胡乱搭建的规则，这种规则式交易系统占了绝大多数，可能因为行情的配合等因素，会有短期的辉煌，但拉长时间周期后，面对不断进化的市场冲击，往往不堪一击。这也是为什么市场上从来不缺明星，但寿星少有。因为只要行情配合，立马就会产生一波明星，比如在牛市中人人都是股神，但每一个寿星都需要经受不断进化的市场考验。原理和逻辑式交易是建立在市场波动原理之上的，并没有固定、死板的规则，而是在用「原理」看懂市场的基础上，以「当下逻辑」的确定性作为进出场依据的，自然而然、水到渠成的一种交易方式。这里的市场波动原理并不仅仅只有趋势，趋势是过去大师频出的那个年代最明显最容易看到的一个规律，所以它的普及度最高。但，并非唯一。价格的波动是市场交易者群体心理和交易行为的显现，而趋势只是这种显现中比较稀缺的一种走势规律罢了，除此之外，还有共识、强弱等。当我们并不仅仅局限在「趋势」这一种市场规律时，我们的路也就走宽了。比如，目前是在多头趋势里，当下出现了多头共识，那整体是多头趋势，当下的局部是多头共识，整体与局部逻辑圆满，在多头共识出现那一刻进场做多就行了，自然而然，水到渠成。
比如，通过强弱原理找到市场的一个强点，当价格回到这个强点区域附近时，出现明显的阻力，前有强点，当下有阻力测试验证了之前的强点，过去和当下逻辑圆满，那还等什么，直接交易即可。也可以再看下我之前写的下面几篇文章，可能会有更清晰的认知。原理和逻辑式交易，重「原理」，更重「当下的逻辑」。市场会不断进化，具体的交易手法会变，但基于交易者群体心理和交易行为的原理和逻辑不会变。很多懂市场原理和逻辑的交易者会选择以原理和逻辑为基础，然后制定具体的交易规则，走规则式交易之路。曾经的我也是如此。这里的问题就是原理和逻辑虽然不会变，但具体的交易规则会随着市场进化而逐步适应性变差。这就需要等规则的适应性变差的时候再来改规则。但能做到这点的人真的凤毛麟角，因为当我们习惯了某种规则之后，想改，很难！
这在学术上有个词叫：路径依赖。曾今让我们赚了大钱的方式，往往也会成为我们亏大钱的方式。比如，现在楼市深度套牢者，往往也是之前炒房热衷者。比如，做企业也是如此，随着市场的不断进化，想转型的企业有很多，但转型成功的企业很少很少，大部分都在转型的过程中被淘汰了。所以，不如一步到位，直接抛去固定、死板的规则，以不变的「原理」（如趋势、共识、强弱等）来分析和推演价格的波动，以「当下的逻辑」来落地，永远紧贴当下市场的本质，永远与时俱进。本文观点，仅是我15年交易经验下的一家之言，各位交易者朋友自行衡量。OK，今天就聊到这，有缘者随喜观之，若从中有得，吾之所愿。若不喜吾之所写，勿争、勿喷，互道珍重，相忘于江湖即可。我是职业交易员逍遥船长谢觉乐，心中有爱，交易不败！
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