|
价值股大板块：行业中大部分都是国企，有垄断性质，几无倒闭风险。业绩盈利能力中等，稳定性，确定性较强，现金流好，但成长性一般。属于低波动率，低风险，低预期收益率品种。也属于防御性板块，如大盘回调，可防御性定投配置。 价值股包括： 一，金融板块（银保证）,跟踪ETF：金融ETF，银行ETF，证券ETF。 银行（低估值，低成长或不成长）：招商银行，交通银行，工商银行，农业银行。（以上大银行是以A股H股溢价率从低到高排序）。北京银行，宁波银行（波动率偏高的地方银行） 保险（中估值中成长）：中国平安，中国太保，新华保险，中国人寿（以上是以A股H股溢价率从低到高排序）。中国人保（现估值较高）。 证券（跟随股市周期）龙头是中信证券，大部分个股中长期业绩不易乐观，中短期行情受股市波段影响。 多元金融：个股波动率较大，中等风险，中等收益。 二，公用事业(低估值，低成长或不成长)（水电气）： 供水：兴蓉环境，江南水务，中山公用，中原环保。 电力：文山电力，川投能源，黔源电力，华能水电，中国核电，太阳能。 供天然气：深圳燃气，陕天然气，皖天然气。 三，交通设施板块（低估值，低成长）（港机路）： 港口：宁波港，招商港口，盐田港，珠海港，（重点关注南方经济发达地区）唐山港。 机场：白云机场，深圳机场，厦门空港。 公路，铁路：招商公路，赣粤高速，福建高速，东莞控股，现代投资，大秦铁路，广深铁路。 四,物业出租（租金受经济周期影响）：中国国贸，浦东金桥。 周期类股包括。 钢铁行业。需求中长期不佳（重点跟踪有铁矿石资源的凌钢股份，铁矿石：金岭矿业） 煤炭采选。需求中长期中等（跟踪优质煤矿，西山煤电等)。 水泥建材。（跟踪基建，地产周期） 造纸印刷。（印刷偏弱周期） 化工系5类行业。下游需求分化（跟踪精细化工，新材料有技术优势） 1,化工行业。 2,化肥行业。 3,化纤行业。 4,农药。 5,石油石化。 有色金属。(跟踪铜，铝，锌，小金属等周期) 农牧饲渔。（主要跟踪猪周期，糖周期，饲料属弱周期） 贵金属。(跟踪金银周期) 玻璃纤维。(跟踪股票：中国巨石，中材科技，长海股份) 光伏电池硅晶原材料 。(跟踪股票：隆基股份)。 纺织原材料:(跟踪鲁泰a,华孚时尚等) 周期股行情主要受到大宗商品价格波动，也跟股市行情波动。因供给侧改革和环保政策，个别行业，比如化工系，造纸，产品供给端趋稳，如需求端不减少，价格有希望偏向稳定，周期性有可能减弱。周期股整体处于低迷状态，预期较低，其中有资源，成本，技术优势的个股，有可能业绩超预期，并形成预期差，股价也会有所反应。 衰退的行业(中长期)：低估值，但预期是负增长，大部分个股交易上要按超跌反弹做，龙头有可能抢占别人的市场，提高市占率。 汽车及零部件：跟踪威孚高科，富奥股份。 火电行业：受煤炭成本影响较大，煤炭高时业绩差，煤炭低时业绩好点，长期业绩不乐观。 工程建设，工程机械（跟随基建和房地产周期，有周期性）。 1,建设类：跟踪中国建筑，中国铁建，中国中铁，葛洲坝，中钢国际。 2,机械类：跟踪柳工，徐工机械，安徽合力，上海机电，山河智能（私企）。 民航：属重资产，成本端受航空燃料，利率，汇率影响。中长期走势不乐观。 房地产：跟踪万科，保利地产。 |
|
|
