我的网格交易

网格交易策略是一种非常普通、非常常见的交易策略，网上可以搜索到很多相关资料。鉴于不少朋友给我留言想了解网格交易，就在这里写一下我个人的理解。

什么是网格交易？

---

假设一个交易品种的价格区间为 [P0, Pn]，将 P0 到 Pn 等分，得到一个价格序列：P0, P1, P2 … Pn，价格序列中的每一个价格称作“一格”

从 P0 开始，价格每下降一格，买入一部分仓位，每上涨一格，卖出一部分仓位，这就是网格交易策略。

问题1: 网格交易的价格应该是等差数列，还是等比数列？

我选择等差数列，等差数列的网格数是有限的，等比数列的网格数是无限的。

问题2: 网格交易每一格的价格差设置多少合适？

需要看你个人的喜好，价格差大可能成交的次数少，价格差小需要操作频繁。个人觉得3%-10%都可以，看你自己的品种和操作频率需要。

问题3：每一格买入或者卖出的金额是固定的吗？

可以不固定，价格越低买入的金额应该越高，至于高多少，自己把握。

问题4: 起始交易价格 P0 怎么选择？

起始交易价 P0 不应设置的太高，应该留够足够的安全边际，不然刚开始的买入仓位可能会浮亏很长时间。

问题5: 最低交易价格 Pn 怎么选？

最低交易价格 Pn 是你预估这个品种的极限最低价格，这个预估会影响你的最大可能投入资金量。预估 Pn 需要看你选择的品种，以及你对这个品种的熟悉程度，建议尽量预留足够的下跌空间，做好应付极端情况的准备。

问题6: 网格交易需要多少资金？

最大资金量 ＝ sum(Pi * Mi)

Pi 为 [P0, Pn] 序列中的每一个价格，Mi 为对应每一个价格你准备买入的资金量

也就是说你要准备好价格从 P0 一路下跌到 Pn，而且你每一格都足额买入的资金量。

网格交易适合什么品种？

---

最适合价格区间固定、震荡幅度大、震荡频率高的品种。

价格区间固定，有利于预估准确的 P0 和 Pn

震荡幅度大，可以将每一格的价格差设置的大一些，每一格的盈利幅度大一些

震荡频率高，可以短时间内不断盈利，总盈利更多一些

下面这幅图就是最适合网格交易的品种和场景：

能解决什么问题？

---

网格交易策略简单易行，不需要专业的金融投资知识，一旦设定好一个网格交易计划，后面只需要机械执行，无需再做费时费力的基本面分析、趋势分析。

网格交易策略能够在震荡市里不断积累利润，降低长线投资的成本。

不能解决什么问题？

---

每一个策略都有自己适合的场景，也有自己不适合的场景，比如下面这些场景就不太适合用网格交易策略。

如果价格持续上涨，网格交易盈利不够，不如长线持有。如下图所示，刚买入一点仓位又全部卖出，错过后面的丰厚利润。

如果价格持续下跌，甚至清零，浮亏也不少。如下图所示，不断买入，买成重仓也没有反弹。

如果震荡幅度太小，每一格的利润很微薄。

如果震荡频率低，很长时间可能也没有一单成交，总利润很微薄。

我的网格实战

---

上面讲了理论，下面介绍一下我的实际操作。我从2017-04-07开始用华宝油气（162411）做网格交易，到现在差不多正好一年。

我预定的网格交易计划如下，每一格的（卖出价格 - 买入价格）是买入价格差的两倍，这是为了保证我的每一格的盈利比例在3%-5%之间，而且买入频率比较符合我个人的习惯。另外每次的卖出份数会比买入份数少一点，这样没有卖出的份数持仓成本就会非常低，我打算长期持有到价格飞涨的时候再卖出。

我的网格交易实际运行结果如下，图中标黄色的是已成交的部分。其中20次买入已顺利卖出，还有10次买入没有卖出。

在过去的一年里华宝油气的净值走势如下：

从2017年4月到2018年1月底正好走出了一个V字型，是非常适合网格交易的一段时间，前期买入的份数几乎全部卖出。从2018年2月开始又一次快速下跌，这一时段持续买入，所以目前持仓份数还比较多。

我的网格交易用于满足自己的操作愿望，在震荡市场上利用波动做一些短线，帮助降低长线持仓成本。各位可以根据自己的实际需要选择是否参与，如果要参与请选择好 P0 和 Pn，做好资金规划。